Investing.com-- Dưới đây là những động thái phân tích lớn nhất trong lĩnh vực trí tuệ nhân tạo (AI) trong tuần này.
Evercore: Việc chia tách cổ phiếu Nvidia có thể là chất xúc tác cho sự biến động
Cổ phiếu của Nvidia (NASDAQ:NVDA) sẽ bắt đầu giao dịch vào thứ Hai trên cơ sở điều chỉnh chia tách và theo các nhà phân tích của Evercore, việc chia tách 10:1 có thể đóng vai trò là chất xúc tác tiềm năng khiến thị trường biến động gia tăng.
Sau báo cáo thu nhập của Nvidia vào ngày 22 tháng 5, bao gồm thông báo về việc chia tách cổ phiếu có hiệu lực từ ngày 10 tháng 6, cổ phiếu Nvidia đã tăng 20,9% trong bốn phiên trong khi chỉ số S&P 500 giảm 0,75%. Nhóm phân tích của Evercore cho biết sự khác biệt về hiệu suất giữa cặp đôi này "chưa từng có tiền lệ".
Công ty đầu tư chỉ ra rằng các sự kiện tương tự trong quá khứ cũng dẫn đến sự thay đổi động lượng đáng chú ý và biến động cao hơn. Một tình tiết “cực đoan” như vậy đã xảy ra vào ngày 31 tháng 8 năm 2020, trong bối cảnh cổ phiếu Apple (NASDAQ: AAPL) và Tesla (NASDAQ:TSLA) chia tách, khi thị trường Nasdaq 100 tăng mạnh tương tự. Các nhà phân tích cho biết động lực thay đổi xung quanh ngày có hiệu lực của việc chia tách là rất đáng kể.
Họ viết: “Kết quả vào cuối năm 2020 là xu hướng giảm giá ngày càng gia tăng, thị trường biến động và sự luân chuyển từ NDX/Tăng trưởng sang cổ phiếu vốn hóa nhỏ”.
Giờ đây, với khả năng đợt chia tách vào ngày 10 tháng 6 của Nvidia sẽ “thay đổi câu chuyện” cùng với các chất xúc tác khác như báo cáo việc làm mới, dữ liệu CPI và FOMC cũng như bản án của Trump, Evercore khuyên các nhà đầu tư nên chuẩn bị cho sự biến động cao hơn.
Bank of America tăng mục tiêu giá cổ phiếu ASML (AS:ASML) lên mức cao nhất phố Wall
Các nhà phân tích của Bank of America hôm thứ Năm đã nâng mục tiêu giá của họ đối với ASML (NASDAQ:ASML) lên mức cao mới ở Phố Wall là 1.302 euro, cho biết họ ngày càng tin tưởng rằng công ty khổng lồ bán dẫn châu Âu có thể đạt doanh thu 40 tỷ euro vào năm 2025.
ASML, cũng là lựa chọn hàng đầu tại BofA, được mô tả là "yếu tố hỗ trợ quan trọng" trong việc xây dựng cơ sở hạ tầng AI.
BofA đã tăng ước tính doanh thu và EPS cho ASML cho năm dương lịch 2025 và 2026 lên khoảng 6% đến 9%, phản ánh “niềm tin cao hơn về nhu cầu cao hơn đối với các công cụ EUV cũng như GM cao hơn”.
Các nhà phân tích của BofA viết: “Ước tính doanh thu CY25/26E mới của chúng tôi cao hơn css 10-7% trong khi ước tính EPS của chúng tôi cao hơn css 15-9%.
Họ nói thêm: “ASML vẫn là lựa chọn hàng đầu của chúng tôi tại EU Semicaps.
BofA thừa nhận mối lo ngại về các đơn đặt hàng sản xuất cho đến cuối năm nhưng tin rằng khoản đầu tư từ các công ty siêu quy mô hàng đầu và khách hàng doanh nghiệp vào cơ sở hạ tầng AI báo hiệu nhu cầu rõ ràng về việc bổ sung công suất đáng kể ở vị trí hàng đầu.
Argus nâng cấp HPE lên Mua nhờ cơ hội ngày càng tăng trong không gian AI
Các nhà phân tích tại Argus Research đã nâng mức xếp hạng đối với cổ phiếu HP Enterprise (NYSE:NYSE:HPQ) từ Giữ lên Mua, đặt mục tiêu giá là 26 USD.
Công ty đầu tư cho rằng vị trí vững chắc và cơ hội phát triển của công ty trong không gian AI là yếu tố chính cho việc nâng cấp.
Hewlett Packard Enterprise (NYSE:HPE), nhà cung cấp giải pháp biên trên đám mây, đã vượt quá ước tính về doanh thu đồng thuận và thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) không theo GAAP cho quý tài chính 1 năm 2024 và đưa ra dự báo tích cực về phía trước.
Các nhà phân tích của Argus cho biết HPE tiếp tục tạo ra doanh thu mạnh mẽ từ các máy chủ AI và hoạt động kinh doanh điện toán tổng thể của hãng hiện đang có dấu hiệu phục hồi. Các đơn đặt hàng dịch vụ và hệ thống AI tích lũy đạt tổng trị giá 4,6 tỷ USD tính đến giữa năm tài chính 2024.
Họ viết: “Mặc dù HPE tiếp tục dự đoán thu nhập của năm tài chính FY24 sẽ giảm ở mức hai chữ số so với cùng kỳ năm trước, nhưng công ty dự kiến sẽ tăng doanh thu và theo quan điểm của chúng tôi, công ty đã sẵn sàng để tăng trưởng doanh thu và lợi nhuận trong thời gian tới”.
Deutsche Bank nâng mục tiêu giá Adobe mặc dù khả năng kiếm tiền của GenAI không cao
Cũng trong tuần này, nhà sản xuất phần mềm thiết kế Adobe (NASDAQ:ADBE) đã nhận được sự bỏ phiếu tín nhiệm từ các nhà phân tích của Deustche Bank. Họ đã nhắc lại xếp hạng Mua đối với cổ phiếu này và tăng mục tiêu giá lên 650 USD.
Họ lưu ý rằng Adobe sẽ công bố thu nhập quý 2 vào ngày 13 tháng 6, với cổ phiếu hiện đang chịu áp lực do lo ngại về cạnh tranh và khả năng kiếm tiền từ AI (genAI) trong ngắn hạn quá thấp.
Các nhà phân tích của ngân hàng cho biết: “Chúng tôi kỳ vọng một số DM NNARR [Doanh thu định kỳ hàng năm mới ròng] sẽ vượt trội hơn, với ước tính F2Q hiện chưa theo mùa, mặc dù có ít niềm tin hơn về mức độ tăng giá”.
Họ cho biết thêm: “Chúng tôi hy vọng các nhà đầu tư sẽ chú ý đến bình luận xung quanh mức tăng trưởng NNARR định giá cũ để hiểu được động lực cơ bản do những trở ngại về giá ròng so với cùng kỳ vẫn còn trong F2Q”.
Deutsche cũng chỉ ra động lực tích cực ban đầu trong Express for Enterprise và sự tăng trưởng ban đầu mạnh mẽ về số lượng người dùng hoạt động hàng tháng (MAU) đối với ứng dụng di động Express được phát hành gần đây với Firefly, hỗ trợ việc mở rộng các nỗ lực hàng đầu của Adobe.
Mặc dù vậy, ngân hàng không mong đợi sự đóng góp đáng kể từ gói tín dụng tổng quát cho đến khi các mô hình tổng quát được quan tâm nhiều hơn, chẳng hạn như 3-D, Video và Hoạt hình, trở nên phổ biến rộng rãi.
BofA: Ngành bán dẫn đặt mục tiêu tăng trưởng trong nhiều năm khi sự bùng nổ AI tiếp diễn
Bank of America đang dự đoán ngành công nghiệp bán dẫn sẽ bùng nổ trong nhiều năm, được thúc đẩy bởi nhu cầu về AI ngày càng tăng. Các nhà phân tích của BofA lưu ý rằng các quan sát từ COMPUTEX, một sự kiện thương mại công nghệ, đã chỉ ra sự thúc đẩy toàn cầu đối với AI trên nhiều lĩnh vực khác nhau.
Họ cho biết: “Chúng tôi thấy ngành công nghiệp bán dẫn được thiết lập cho sự tăng trưởng trong nhiều năm, với những công ty khổng lồ công nghệ đều tập trung vào AI tại COMPUTEX”.
Ngân hàng ghi nhận sự hiện diện ngày càng tăng của AI trong các trung tâm dữ liệu, điện toán, PC và điện thoại thông minh, đòi hỏi các khuôn bán dẫn lớn hơn để xử lý dữ liệu và sức mạnh xử lý ngày càng tăng. Tốc độ đổi mới nhanh chóng hỗ trợ nhu cầu này, bằng chứng là chu kỳ phát triển sản phẩm hàng năm của AMD (NASDAQ:AMD) và NVIDIA.
Hơn nữa, BofA cũng nhấn mạnh dự đoán của ARM về sự gia tăng đáng kể các thiết bị hỗ trợ AI, dự đoán sẽ có hơn 100 tỷ đơn vị ARM có khả năng chạy AI vào cuối năm 2025.