Wells Fargo nâng mục tiêu giá Salesforce lên 275 USD, duy trì xếp hạng Cân Bằng

Vào hôm thứ Năm, chuyên gia phân tích của Wells Fargo, ông Michael Turrin đã tăng mục tiêu giá cho cổ phiếu Salesforce (NYSE:CRM) lên 275 USD từ mức 255 USD trước đó, đồng thời duy trì xếp hạng Cân Bằng đối với cổ phiếu này. Theo dữ liệu từ InvestingPro, Salesforce, với vốn hóa thị trường ấn tượng 264,8 tỷ USD và biên lợi nhuận gộp mạnh mẽ 77,2%, hiện đang giao dịch gần với Giá Trị Hợp Lý, cho thấy vị thế cân bằng trên thị trường. Ông Turrin lưu ý rằng kết quả quý một của Salesforce là đạt yêu cầu, đặc biệt là trong bối cảnh có những kết quả không đồng đều trên toàn doanh nghiệp và thời điểm của các thương vụ Informatica (INFA). Ông nhấn mạnh rằng việc giữ nguyên hướng dẫn cho năm tài chính 2026 là một dấu hiệu tích cực, mặc dù có kỳ vọng rằng cổ phiếu có thể sẽ đi ngang do môi trường kinh tế không chắc chắn và các phát triển đang chờ đợi cho đến năm tài chính 2027.

Data Cloud và Agentforce của Salesforce cho thấy động lực phát triển không đồng đều. Doanh thu định kỳ hàng năm (ARR) của Data Cloud và AI đã vượt 1 tỷ USD, tiếp tục tăng trưởng với tốc độ hơn 120% so với cùng kỳ năm trước. Sự tăng trưởng này phù hợp với mức mở rộng doanh thu tổng thể của công ty là 8,7% trong 12 tháng qua, được hỗ trợ bởi nền tảng cơ bản vững chắc và tỷ lệ P/E lành mạnh ở mức 42,7 lần thu nhập. Tuy nhiên, tốc độ tăng trưởng này cho thấy ARR mới ròng vào khoảng 100 triệu USD. ARR của Agentforce được định lượng khoảng 100 triệu USD, với tổng cộng 8.000 thương vụ tích lũy, trong đó 4.000 là có trả phí và 800 đang hoạt động. Điều này cho thấy giá trị thương vụ trung bình là 25.000 USD và sự giảm sút trong tỷ lệ trả phí-miễn phí, cũng như sự sụt giảm trong các thương vụ trả phí mới ròng, giảm xuống còn khoảng 1.000 từ mức khoảng 3.000 trong quý bốn.

Ông Turrin bày tỏ sự hoài nghi liên tục về lý do đằng sau khoản đầu tư của Salesforce vào Informatica, xét đến các lựa chọn hiện đại hơn có sẵn trên thị trường. Ông dự đoán rằng câu chuyện xung quanh khả năng AI của Salesforce sẽ không thay đổi cho đến khi thương vụ Informatica được hoàn tất vào tháng Hai. Mặc dù có những lo ngại này, mục tiêu giá cập nhật của Wells Fargo cho thấy mức độ tin tưởng vừa phải vào vị thế thị trường và hiệu suất tương lai của Salesforce. Phân tích của InvestingPro tiết lộ điểm sức khỏe tài chính tổng thể "TỐT", với hơn 8 ProTips bổ sung và một Báo cáo Nghiên cứu Pro toàn diện có sẵn để hiểu sâu hơn về tiềm năng đầu tư của Salesforce.

Trong các tin tức gần đây khác, Salesforce đã báo cáo hiệu suất tài chính mạnh mẽ, với một số nhà phân tích cung cấp cập nhật về triển vọng của họ đối với công ty. Wolfe Research duy trì xếp hạng Vượt Trội, nhấn mạnh sự tăng trưởng ấn tượng 11% của Salesforce trong nghĩa vụ hiệu suất còn lại theo tiền tệ không đổi và sự tăng trưởng đáng kể 120% so với cùng kỳ năm trước trong dịch vụ Agentforce và Data Cloud, đạt 1 tỷ USD doanh thu định kỳ hàng năm. KeyBanc Capital Markets tái khẳng định xếp hạng Tăng Tỷ Trọng, lưu ý cách tiếp cận có kỷ luật của Salesforce đối với các vụ sáp nhập và mua lại và sự gia tăng đáng kể 16,3% trong đơn đặt hàng hiện tại. Truist Securities tái khẳng định xếp hạng Mua, nhấn mạnh hiệu suất của Salesforce trong doanh thu đăng ký và hỗ trợ và việc tăng gấp đôi doanh thu định kỳ hàng năm trong phân khúc Data Cloud và AI.

Các nhà phân tích của Baird đã điều chỉnh mục tiêu giá của họ đối với Salesforce lên 365 USD, duy trì xếp hạng Vượt Trội, đồng thời lưu ý dự báo doanh thu điều chỉnh tăng của công ty cho năm tài chính 2026. Họ cũng nhấn mạnh tiềm năng của các dự án mới hơn của Salesforce, như Data Cloud và Agentforce, như là động lực tăng trưởng quan trọng trong tương lai. Các nhà phân tích của Stifel đồng tình với quan điểm tích cực với xếp hạng Mua, tập trung vào vị thế mạnh mẽ của Salesforce trong trí tuệ nhân tạo tác nhân và chiến lược của công ty để mở rộng năng lực tiếp cận thị trường. Nhìn chung, những phát triển gần đây này nhấn mạnh những điều chỉnh chiến lược và tiềm năng tăng trưởng của Salesforce trong cả các phân khúc kinh doanh lõi và mới nổi.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.