Wells Fargo duy trì đánh giá Tăng Tỷ Trọng đối với cổ phiếu NVIDIA với mục tiêu $185

Investing.com — Vào hôm thứ Tư, nhà phân tích ông Aaron Rakers của Wells Fargo đã duy trì đánh giá Tăng Tỷ Trọng đối với NVIDIA Corporation (NASDAQ:NVDA) với mức giá mục tiêu ổn định là 185,00 USD. Gã khổng lồ bán dẫn này, với giá trị vốn hóa thị trường ấn tượng 3,28 nghìn tỷ USD và điểm Piotroski hoàn hảo là 9 theo InvestingPro, tiếp tục thể hiện sức khỏe tài chính mạnh mẽ với doanh thu đạt 130,5 tỷ USD, đánh dấu mức tăng trưởng đáng kể 114,2%. Ông Rakers đã nhấn mạnh tiềm năng của công nghệ NVLink của NVIDIA, đặc biệt là sau thông báo gần đây về NVLink Fusion. Sự phát triển mới này cho phép silicon tùy chỉnh của bên thứ ba và các CPU tích hợp NVLink có bộ nhớ liên kết của NVIDIA để kết nối chip-to-chip, được gọi là NVLink C2C.

Đầu tuần này, NVIDIA đã công bố NVLink Fusion, được xem là sự mở rộng công nghệ NVLink của công ty vào thị trường ASIC AI tùy chỉnh. Động thái này được dự đoán sẽ thúc đẩy tăng trưởng trong phân khúc Mạng của NVIDIA bằng cách nâng cao khả năng mở rộng. Mặc dù một số báo cáo trong ngành cho rằng khả năng kết nối CPU không phải là một tính năng mới, ông Rakers đã nhấn mạnh vai trò nền tảng của kết nối NVLink trong cơ sở hạ tầng AI.

Kết nối NVLink của NVIDIA nổi tiếng với những lợi thế băng thông đáng kể so với kết nối PCIe tiêu chuẩn của ngành. Ví dụ, NVLink phiên bản 5 có băng thông 1,8TB/s, cao hơn 14 lần so với băng thông của PCIe Gen5. NVLink phiên bản 6 sắp tới, dự kiến ra mắt vào nửa cuối năm 2026, được dự đoán sẽ tăng gấp đôi băng thông lên 3,6TB/s với việc tích hợp GPU Rubin R200.

Ông Rakers cũng lưu ý động thái chiến lược của NVIDIA trong việc mở rộng NVLink bằng cách cho phép CPU Grace và Vera của họ kết nối với các bộ tăng tốc và CPU tùy chỉnh, tăng cường lợi thế cạnh tranh của công ty. Các đối tác ban đầu cho dự án này bao gồm Marvell, Alchip, MediaTek và Astera Labs, với Synopsys và Cadence cung cấp các khối IP và dịch vụ thiết kế. Ngoài ra, Fujitsu và Qualcomm là các đối tác ban đầu cho việc tích hợp CPU tùy chỉnh.

NVLink Chiplet sẽ được NVIDIA bán cho các kết nối CPU-to-custom ASIC, trong khi chức năng NVLink vốn có trong GPU NVIDIA dành cho các cấu trúc liên kết GPU-to-custom CPU. Việc mở rộng chiến lược các khả năng của NVLink được kỳ vọng sẽ củng cố thêm vị thế của NVIDIA trong thị trường công nghệ cơ sở hạ tầng AI. Dựa trên phân tích của InvestingPro, các chỉ số định giá hiện tại của NVIDIA cho thấy cổ phiếu đang giao dịch cao hơn Giá Trị Hợp Lý, mặc dù công ty vẫn duy trì nền tảng cơ bản mạnh mẽ với biên lợi nhuận gộp 75% và tỷ lệ nợ trên vốn chủ sở hữu tối thiểu là 0,13. Để có cái nhìn sâu sắc hơn về định giá của NVIDIA và 18 ProTips bổ sung, hãy khám phá Báo cáo Nghiên cứu Pro toàn diện có sẵn trên InvestingPro.

Trong các tin tức gần đây khác, NVIDIA Corporation đã trở thành tâm điểm chú ý sau bài phát biểu quan trọng của CEO tại Computex 2025, nơi nhiều công nghệ mới đã được tiết lộ. Trong số các thông báo có NVLink Fusion và máy chủ RTX PRO 6000 Blackwell, dự kiến sẽ mở rộng hệ sinh thái và giải pháp doanh nghiệp của NVIDIA. Các nhà phân tích từ Citi và Morgan Stanley đã duy trì triển vọng tích cực đối với NVIDIA, với Citi tái khẳng định xếp hạng Mua và Morgan Stanley giữ xếp hạng Tăng Tỷ Trọng, cả hai đều có mức giá mục tiêu lần lượt là 150 USD và 160 USD. Trong khi đó, BofA Securities cũng tái khẳng định xếp hạng Mua, duy trì mức giá mục tiêu 160 USD, nhấn mạnh danh mục sản phẩm AI đang mở rộng của NVIDIA và các động thái chiến lược của công ty trong lĩnh vực doanh nghiệp.

Trong một diễn biến liên quan, CoreWeave Inc. đã nhận được xếp hạng tín dụng tổ chức phát hành ’B+’ từ S&P Global Ratings, phản ánh triển vọng ổn định nhờ tăng trưởng nhanh chóng trong cơ sở hạ tầng AI. Mối quan hệ chiến lược của CoreWeave với NVIDIA đã đóng vai trò quan trọng trong việc đảm bảo các hợp đồng đáng kể, mặc dù công ty phải đối mặt với những rủi ro tiềm ẩn từ sự tập trung của nhà cung cấp và khách hàng. Tồn đọng doanh thu đáng kể của CoreWeave là 25,9 tỷ USD tính đến tháng 3 năm 2025 cho thấy triển vọng tăng trưởng mạnh mẽ trong tương lai, mặc dù có thể gặp thách thức về thanh khoản. Công ty đang tích cực giải quyết các điểm yếu kiểm soát nội bộ và nhằm duy trì lợi thế cạnh tranh trong thị trường cơ sở hạ tầng AI.

Ngoài ra, các sáng kiến chiến lược của NVIDIA bao gồm quan hệ đối tác với Foxconn và chính phủ Đài Loan để xây dựng siêu máy tính GPU mới, với TSMC là khách hàng hàng đầu. Động thái này là một phần trong nỗ lực của NVIDIA nhằm củng cố sự hiện diện quốc tế của mình. Ngược lại, công ty phải đối mặt với những thách thức như trở ngại doanh thu 5 tỷ USD do hạn chế xuất khẩu của Hoa Kỳ đối với một số sản phẩm sang Trung Quốc. Tuy nhiên, các nhà phân tích từ Morgan Stanley và BofA Securities dự đoán NVIDIA sẽ có kết quả hoạt động mạnh mẽ trong nửa cuối năm, nhờ vào những tiến bộ đổi mới và quan hệ đối tác chiến lược của công ty.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.