17 công ty báo lỗ, ngành chứng khoán lộ rõ sự phân hóa
Wolfe Research đã nâng mục tiêu giá của Marathon Petroleum (NYSE: MPC) lên $187,00 từ $186,00 vào hôm thứ Tư, đồng thời duy trì xếp hạng Vượt trội đối với cổ phiếu này. Theo phân tích của InvestingPro, Marathon Petroleum dường như đang bị định giá thấp hơn một chút so với mức hiện tại, với cổ phiếu cho thấy đà tăng mạnh và điểm sức khỏe tài chính tổng thể "TỐT".
Marathon Petroleum đã vượt trội hơn Energy Select Sector SPDR Fund (XLE) khoảng 17% từ đầu năm đến nay, tương đương với các công ty lọc dầu lớn hơn như Valero Energy và Phillips 66. Với vốn hóa thị trường là 50,47 tỷ USD và doanh thu 12 tháng gần nhất đạt 137,97 tỷ USD, công ty vẫn duy trì vị thế là một doanh nghiệp nổi bật trong ngành. Wolfe Research lưu ý rằng quý thứ hai đánh dấu điểm chuyển mùa cho biên lợi nhuận, mặc dù có những thách thức tiềm ẩn, bao gồm chênh lệch giá dầu thô thu hẹp.
Công ty phân tích đã nhấn mạnh vị thế của Marathon với một trong những cơ cấu chi phí thấp nhất trong ngành (không bao gồm công ty con MPLX) và chỉ ra rằng biến động biên lợi nhuận lọc dầu được giảm thiểu nhờ Marathon sở hữu 64% cổ phần trong MPLX. Kể từ đầu năm 2022, Marathon đã mua lại khoảng 45% cổ phiếu đang lưu hành, với tốc độ sẽ mua lại thêm 4% ở mức giá hiện tại vào cuối năm 2025. Dữ liệu từ InvestingPro tiết lộ rằng ban lãnh đạo đã tích cực mua lại cổ phiếu, với 8 thông tin chi tiết quan trọng bổ sung dành cho người đăng ký.
Wolfe Research nhấn mạnh rằng khuôn khổ hoàn vốn của Marathon được củng cố bởi tốc độ tăng trưởng cổ tức trên mỗi cổ phiếu là 13% kể từ năm 2019. Hiện tại, công ty cung cấp lợi suất cổ tức 2,24% và đã duy trì việc chi trả cổ tức trong 15 năm liên tiếp, theo phân tích của InvestingPro. Mặc dù ban đầu được tài trợ bởi việc bán tài sản Speedway của Marathon, công ty phân tích tin rằng chiến lược tăng trưởng của MPLX sẽ hỗ trợ tăng trưởng cổ tức liên tục.
Công ty nghiên cứu cũng lưu ý Marathon vẫn lạc quan về môi trường lọc dầu khi các nhà máy đóng cửa được công bố ở các thị trường chính, đặc biệt là ở Bờ Tây, và có nhiều lựa chọn để ghi nhận giá trị bằng cách nâng cao danh mục đầu tư của mình.
Trong các tin tức gần đây khác, Marathon Petroleum Corporation đã báo cáo khoản lỗ ròng 0,24 USD mỗi cổ phiếu trong quý đầu tiên của năm 2025, thấp hơn kỳ vọng của các nhà phân tích là EPS 0,18 USD. Mặc dù vậy, doanh thu của công ty đã vượt nhẹ so với dự báo, đạt 31,85 tỷ USD so với mức dự kiến 31,71 tỷ USD. Ngoài ra, Marathon Petroleum đã trả lại hơn 1,3 tỷ USD cho cổ đông thông qua cổ tức và mua lại cổ phiếu. Công ty đang đầu tư mạnh vào cải thiện lọc dầu và cơ sở hạ tầng, cho thấy sự tập trung vào tăng trưởng dài hạn. Phân khúc midstream của Marathon, MPLX, đã công bố hơn 1 tỷ USD trong các thương vụ mua lại chiến lược, tăng cường chiến lược tăng trưởng khí tự nhiên và NGL. Công ty dự kiến tăng trưởng EBITDA ở mức một chữ số trung bình cho phân khúc MPLX và tiếp tục dự đoán mức tăng phân phối 12,5% trong những năm tới. Mặc dù có những thách thức về thu nhập ngắn hạn, các nhà phân tích vẫn duy trì niềm tin vào tiềm năng tăng trưởng dài hạn của Marathon. Công ty vẫn cam kết với kế hoạch vốn độc lập 1,25 tỷ USD cho năm 2025, nhắm vào các dự án có lợi nhuận cao.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.