Các ngân hàng trung ương tiếp tục tăng tốc gom vàng trong quý 3
- Hợp đồng tương lai chỉ số Mỹ ổn định trong khi thị trường châu Âu giảm trước quyết định lãi suất của ECB.
- Thu nhập công nghệ và tín hiệu từ Fed khiến nhà đầu tư thận trọng, nhưng tâm lý vẫn tích cực.
- Quan hệ Mỹ-Trung mạnh mẽ hơn giảm bớt căng thẳng toàn cầu, hỗ trợ tài sản rủi ro và sự ổn định của thị trường chứng khoán.
- Đang tìm kiếm ý tưởng giao dịch thiết thực để vượt qua biến động thị trường hiện tại? Đăng ký tại đây để mở khóa quyền truy cập vào các cổ phiếu được AI của InvestingPro lựa chọn.
Hợp đồng tương lai chỉ số Mỹ hầu như không thay đổi trong khi thị trường châu Âu giảm trong phiên giao dịch đầu ngày tại châu Âu. Các nhà đầu tư Mỹ đang cân nhắc giữa báo cáo thu nhập công nghệ trái chiều, giọng điệu thận trọng của Fed, và sự lạc quan về quan hệ Mỹ-Trung.
Tổng thống Donald Trump đã gọi cuộc gặp với ông Tập Cận Bình là "tuyệt vời", với cả hai bên đồng ý dỡ bỏ một số hạn chế xuất khẩu và rào cản thương mại - mặc dù thị trường đã phần nào định giá điều này, đó là lý do tại sao chúng ta không thấy phản ứng mạnh.
Tuy nhiên, việc loại bỏ một trong những nguồn bất ổn chính nên là tin tốt cho các tài sản rủi ro. Vì vậy, cổ phiếu có thể tăng cao hơn nữa, trừ khi có bất ngờ tiêu cực lớn từ các công ty công nghệ còn lại sắp báo cáo kết quả.
Tập trung vào thu nhập công nghệ
Một số công ty công nghệ lớn đã báo cáo kết quả, và sẽ có thêm nhiều báo cáo hôm nay. Meta (NASDAQ:META) giảm gần 8% khi nhà đầu tư lo lắng về chi tiêu AI tốn kém, trong khi Alphabet (NASDAQ:GOOGL) tăng hơn 7% nhờ tăng trưởng đám mây mạnh mẽ đáng ngạc nhiên.
Microsoft (NASDAQ:MSFT), trong khi đó, thấy cổ phiếu giảm trong phiên giao dịch trước giờ mở cửa sau khi kết quả không làm hài lòng nhà đầu tư. Amazon và Apple vẫn chưa báo cáo - cả hai dự kiến công bố sau giờ đóng cửa hôm nay và có khả năng sẽ định hướng cho đà tăng tiếp theo.
Phân tích: Cổ phiếu vẫn được hỗ trợ dù Fed thắt chặt
Có thể nói tâm lý đã hạ nhiệt đôi chút sau khi các chỉ số toàn cầu đạt mức cao kỷ lục nhờ sự phấn khích về AI. Nhưng triển vọng thương mại cải thiện và hy vọng về chính sách ngân hàng trung ương nới lỏng hơn sẽ giúp thị trường duy trì đà tăng.
Dù ông Powell thận trọng, lập trường của Fed không hẳn gây sốc. Vì vậy, một chút do dự từ ngân hàng trung ương không đủ để làm trật bánh xu hướng tăng vẫn rất vững chắc của cổ phiếu. Điều thú vị là cổ phiếu không thực sự dao động mặc dù ông Powell có vẻ cứng rắn hơn. Điều đó cho thấy điều gì đó - câu chuyện thu nhập AI mới thực sự giúp S&P 500 duy trì, không phải triển vọng về tiền rẻ hơn.
Đợt báo cáo thu nhập công nghệ gần đây có kết quả trái chiều, đúng vậy, nhưng doanh thu vẫn duy trì tốt. Với Apple (NASDAQ:AAPL) và Amazon (NASDAQ:AMZN) sắp báo cáo, chúng ta sẽ sớm biết liệu đà tăng dẫn dắt bởi công nghệ vẫn còn tiếp tục hay nhà đầu tư bắt đầu đòi hỏi một câu chuyện mới.
Cuộc họp báo của ông Powell làm rõ một điều - có một chút bất đồng đang nảy sinh trong Fed. Dấu hiệu chia rẽ nội bộ đó đã thúc đẩy đồng đô la, với thị trường cắt giảm khoảng 10 điểm cơ bản từ kỳ vọng cắt giảm lãi suất.
Đồng đô la tăng mạnh nhất so với đồng yên và franc Thụy Sĩ có lợi suất thấp, trong khi các đồng tiền hàng hóa được hỗ trợ từ tâm lý cải thiện trong quan hệ Mỹ-Trung. Tuy nhiên, sự sụt giảm ban đầu của cổ phiếu nhanh chóng được mua vào, ngay cả khi ông Powell nhắc lại rằng việc cắt giảm vào tháng 12 không phải là "kết luận đã định".
Hy vọng về quan hệ Mỹ-Trung xây dựng hơn
Sau nhiều tháng căng thẳng, hội nghị thượng đỉnh Trump-Tập cuối cùng đã mang lại điều thị trường mong đợi - một lệnh ngừng bắn, ít nhất là hiện tại. Cả hai bên đều có thứ để thể hiện: đóng băng một năm đối với các biện pháp leo thang thương mại mới và cam kết giảm bớt căng thẳng. Riêng điều đó đã loại bỏ một nguồn bất ổn lớn cho doanh nghiệp và nhà đầu tư. Về lý thuyết, đây nên là tin tốt cho thị trường chứng khoán.
ECB là tâm điểm khi GDP Pháp gây bất ngờ
Số liệu tăng trưởng Eurozone sáng nay mang đến một bất ngờ thú vị - ít nhất là từ Pháp. Bất chấp bất ổn chính trị, GDP Pháp tăng tốc 0,5% so với quý trước, dễ dàng vượt dự báo. Tuy nhiên, sự tương phản với Đức không thể rõ ràng hơn. Cường quốc công nghiệp của châu Âu đã đình trệ trong quý 3, mặc dù vừa tránh được suy thoái kỹ thuật. Tuy nhiên, điều đó không nên khiến ECB cắt giảm lãi suất, và không ai kỳ vọng họ sẽ làm vậy.
Phân tích kỹ thuật S&P 500 và ý tưởng giao dịch
Rõ ràng S&P 500 vẫn trong xu hướng tăng. Với chỉ số tiếp tục tạo ra đỉnh cao hơn và đáy cao hơn, trong khi các đợt điều chỉnh là tối thiểu và ngắn ngủi, đây là dấu hiệu rõ ràng cho thấy xu hướng tăng mạnh mẽ. Một sự đảo chiều thực sự sẽ cần phá vỡ quyết định dưới các mức hỗ trợ quan trọng và mẫu hình đỉnh được xác nhận, cả hai điều này chúng ta chưa thấy. Với điều đó, mua vào khi điều chỉnh vẫn là chiến lược chính, ngay cả ở các mức hiện tại.
Hiện tại, hỗ trợ trực tiếp nằm quanh mức 6.785 đến 6.812 trên biểu đồ hợp đồng tương lai S&P 500 — gần như tương ứng với mức cao từ đầu tháng, và đường trung bình động hàm mũ 21 ngày. Dưới các mức này, bạn có 6.722 là mức quan trọng tiếp theo, sau đó là đường xu hướng ngắn hạn đi vào khoảng vùng 6.650-6.660.
Về phía tăng, kháng cự ban đầu xuất hiện gần mức 6.950, nơi chỉ số đã dành khoảng hai ngày rưỡi qua mà không phá vỡ cao hơn nữa. Một động thái rõ ràng vượt qua mức này sẽ đưa mốc 7.000 lớn vào tầm ngắm, đó là nơi tôi nghĩ chỉ số đang hướng tới.
***
InvestingPro cung cấp một bộ công cụ toàn diện được thiết kế để giúp nhà đầu tư đưa ra quyết định sáng suốt trong mọi môi trường thị trường. Những công cụ này bao gồm:
- Chiến lược thị trường chứng khoán do AI quản lý được đánh giá lại hàng tháng.
- 10 năm dữ liệu tài chính lịch sử cho hàng nghìn cổ phiếu toàn cầu.
- Cơ sở dữ liệu về vị thế của nhà đầu tư, tỷ phú và quỹ đầu cơ.
- Và nhiều công cụ khác giúp hàng chục nghìn nhà đầu tư vượt trội hơn thị trường mỗi ngày!
Chưa phải thành viên Pro? Hãy kiểm tra các gói của chúng tôi tại đây.
Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Bài viết này được viết chỉ với mục đích cung cấp thông tin; nó không cấu thành lời mời chào, đề nghị, tư vấn, tham vấn hoặc khuyến nghị đầu tư vì vậy nó không nhằm mục đích khuyến khích việc mua tài sản dưới bất kỳ hình thức nào. Tôi muốn nhắc bạn rằng bất kỳ loại tài sản nào đều được đánh giá từ nhiều góc độ khác nhau và có rủi ro cao, do đó, mọi quyết định đầu tư và rủi ro liên quan vẫn thuộc về nhà đầu tư.