Cuộc gọi thu nhập: Cullen / Frost báo cáo thu nhập quý 3 giảm, lạc quan về tăng trưởng

Cullen / Frost Bankers, Inc. (NYSE: CFR) đã báo cáo thu nhập giảm trong quý III/2024 trong cuộc gọi hội nghị thu nhập mới nhất. Giám đốc điều hành Phil Green đã công bố thu nhập 144,8 triệu đô la, tương đương 2,24 đô la mỗi cổ phiếu, so với 154 triệu đô la, tương đương 2,38 đô la mỗi cổ phiếu, trong cùng quý năm trước. Mặc dù thu nhập giảm, công ty đã vạch ra một triển vọng lạc quan cho sự tăng trưởng trong tương lai, đặc biệt là ở các thị trường Texas.

Những điểm chính

• Thu nhập của Cullen / Frost giảm xuống còn 144,8 triệu đô la (2,24 đô la mỗi cổ phiếu) từ 154 triệu đô la (2,38 đô la mỗi cổ phiếu) so với cùng kỳ năm ngoái.
• Tỷ suất lợi nhuận trên tài sản bình quân và vốn chủ sở hữu phổ thông giảm so với cùng kỳ năm trước.
• Tiền gửi bình quân giảm nhẹ, trong khi cho vay bình quân tăng 11,8%.
• Mở rộng ở Houston, Dallas và Austin vượt mục tiêu, với thành tích mục tiêu cho vay và tiền gửi đáng kể.
• Dư nợ cho vay thương mại và cho vay tiêu dùng tăng trưởng, chất lượng tín dụng được cải thiện.
• Công ty dự kiến hai đợt cắt giảm lãi suất của Fed và dự báo thu nhập lãi thuần và tăng trưởng cho vay sẽ tăng.
• Hướng dẫn cả năm đối với tiền gửi bình quân đã được điều chỉnh giảm nhẹ.
• Thu nhập ngoài lãi và chi phí đều tăng, với việc mua lại cổ phiếu lên tới 20 triệu đô la trong quý 3.

Triển vọng công ty

• Two cắt giảm 25 điểm cơ bản đối với lãi suất quỹ của Fed dự kiến vào cuối năm 2024.
• Tăng trưởng thu nhập lãi thuần dự kiến ở mức 2% đến 3% cho năm 2024.
• Tăng trưởng cho vay dự kiến ở mức thấp hai con số.
• Tiền gửi bình quân dự kiến giảm nhẹ, tăng trưởng thu nhập ngoài lãi ước đạt 4% đến 5%.
• Tăng trưởng chi phí ngoài lãi dự kiến ở mức 6% đến 6,5% cho cả năm.

Điểm nổi bật của Bearish

• Thu nhập trên mỗi cổ phiếu và tỷ suất lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu giảm so với năm trước.
• Tiền gửi bình quân có dấu hiệu giảm nhẹ.

Điểm nổi bật của Bullish

• Những nỗ lực mở rộng ở các thành phố lớn của Texas đang mang lại kết quả trên mục tiêu.
• Kiểm tra tiêu dùng hộ gia đình và tăng trưởng cho vay tiêu dùng mạnh mẽ.
• Dư nợ cho vay thương mại tăng với cam kết cho vay mới ngày càng tăng.
• Chất lượng tín dụng được cải thiện, các khoản vay có vấn đề giảm.

Bỏ lỡ

• Lợi nhuận và lợi nhuận trên tài sản và vốn chủ sở hữu của công ty đã giảm so với năm trước.

Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp

• Ban lãnh đạo thảo luận về việc thay đổi tiền gửi theo mùa, với các khoản tiền gửi ngoài lãi dự kiến sẽ tăng.
• Chi phí chịu lãi đang giảm, cho phép cạnh tranh tốt hơn với các quỹ thị trường tiền tệ.
• Tăng trưởng doanh thu phí dịch vụ được thúc đẩy bởi sự gia tăng số lượng khách hàng do mở rộng, mặc dù có một lưu ý cảnh báo về tốc độ tăng trưởng.

Cullen / Frost Bankers, Inc. đã cho thấy khả năng phục hồi trong nỗ lực mở rộng và chiến lược thu hút khách hàng. Với các khoản đầu tư chiến lược vào thị trường Texas và tập trung vào tăng trưởng hữu cơ, công ty vẫn lạc quan về hiệu suất trong tương lai. Ban lãnh đạo nhấn mạnh vào việc duy trì cấu trúc tiền gửi chi phí thấp và tận dụng các vị trí tăng trưởng khách hàng mới Cullen / Frost tốt cho các điều kiện thị trường dự đoán. Khi công ty tiến lên phía trước, nó tiếp tục ưu tiên các khoản đầu tư chiến lược và quản lý chi phí hiệu quả, thiết lập một giai điệu tích cực cho quỹ đạo của nó vào năm 2025 và hơn thế nữa.

Thông tin chi tiết về InvestingPro

Cullen / Frost Bankers, Inc. (NYSE: CFR) tiếp tục chứng minh khả năng phục hồi tài chính mặc dù thu nhập được báo cáo giảm. Theo dữ liệu của InvestingPro, vốn hóa thị trường của công ty đứng ở mức 8,12 tỷ USD, phản ánh sự hiện diện đáng kể của nó trong lĩnh vực ngân hàng.

Một trong những lời khuyên đáng chú ý nhất của InvestingPro là Cullen / Frost đã tăng cổ tức trong 32 năm liên tiếp, thể hiện cam kết mạnh mẽ đối với lợi nhuận của cổ đông. Điều này phù hợp với triển vọng lạc quan của công ty và nỗ lực mở rộng tại thị trường Texas, như đã thảo luận trong cuộc gọi thu nhập. Tỷ suất cổ tức hiện tại là 2,98% càng nhấn mạnh sức hấp dẫn của công ty đối với các nhà đầu tư tập trung vào thu nhập.

Một mẹo InvestingPro có liên quan khác chỉ ra rằng Cullen / Frost đã có lãi trong mười hai tháng qua, với tỷ lệ P / E là 15,75. Lợi nhuận này, cùng với tăng trưởng cho vay dự kiến của công ty và dự kiến tăng thu nhập lãi thuần cho năm 2024, cho thấy nền tảng tài chính vững chắc bất chấp sự sụt giảm thu nhập gần đây.

Doanh thu của công ty trong mười hai tháng qua tính đến quý 2 năm 2024 là 1.95 tỷ USD, với mức tăng trưởng doanh thu khiêm tốn là 0.76%. Mặc dù tốc độ tăng trưởng này là khiêm tốn, nhưng nó nên được xem xét trong bối cảnh mở rộng chiến lược của Cullen / Frost tại các thành phố lớn của Texas, mà công ty báo cáo đang mang lại kết quả trên mục tiêu.

Điều đáng chú ý là InvestingPro cung cấp các mẹo và thông tin chi tiết bổ sung ngoài những gì được đề cập ở đây. Các nhà đầu tư quan tâm đến phân tích toàn diện hơn có thể khám phá thêm 7 Mẹo InvestingPro có sẵn cho Cullen / Frost Bankers, cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.