Loạt tổ chức quốc tế nâng dự báo GDP Việt Nam năm 2025
Hôm thứ Tư, Wolfe Research duy trì xếp hạng Underperform đối với cổ phiếu Medtronic, Inc. (NYSE: MDT) với mục tiêu giá ổn định là 82,00 đô la.
Lập trường của công ty phản ánh một triển vọng thận trọng về hoạt động tài chính của công ty, trích dẫn so sánh với kỳ vọng thị trường rộng lớn hơn và tốc độ tăng trưởng lịch sử của Medtronic.
Cổ phiếu của Medtronic hiện được định giá ở mức chiết khấu đáng kể so với bội số S&P 500 ước tính cho năm dương lịch 2025, mà Wolfe Research cho là do hiệu suất thu nhập lịch sử của công ty và các dự báo ngắn hạn.
Thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) của nhà sản xuất thiết bị y tế đã chứng kiến tốc độ tăng trưởng kép hàng năm (CAGR) là 3% trong 12 năm qua, với năm tài chính gần đây cho thấy mức giảm 2% và mức tăng dự kiến 4% -6% cho năm tài chính sắp tới.
Mục tiêu giá của Wolfe Research dựa trên bội số 15 lần được áp dụng cho EPS điều chỉnh dự báo của họ cho năm tài chính 2025 của Medtronic. Bội số này thể hiện mức chiết khấu khoảng 25% so với bội số hiện tại của S&P 500, phù hợp với phần tư thấp hơn trong phạm vi của thập kỷ qua. Công ty biện minh cho mức chiết khấu này do hồ sơ theo dõi hiệu suất của Medtronic và kỳ vọng ngắn hạn.
Nghiên cứu cũng liên quan đến mô hình dòng tiền chiết khấu (DCF) dự báo tăng trưởng doanh thu hữu cơ ở mức trung bình một con số và cải thiện biên EBIT.
Mặc dù mô hình DCF cho thấy định giá cao hơn giá mục tiêu, công ty nhấn mạnh rằng những thách thức của Medtronic, chẳng hạn như câu hỏi hóc búa về quy mô và các động lực tăng trưởng thường bị chống lại bởi rủi ro cạnh tranh, hỗ trợ xếp hạng Underperform.
Wolfe Research nhấn mạnh một số lĩnh vực sản phẩm mà Medtronic phải đối mặt với áp lực cạnh tranh, bao gồm đổi mới phẫu thuật, công nghệ máy tạo nhịp tim và phát triển máy bơm insulin.
Những yếu tố này góp phần vào quan điểm của công ty rằng cổ phiếu của Medtronic không phải là một trường hợp mạnh mẽ cho sự vượt trội so với các công ty cùng ngành.
Trong các tin tức gần đây khác, Medtronic Inc. đã báo cáo doanh thu tăng 5,3% trong quý đầu tiên của năm tài chính 2025. Các mảng kinh doanh có doanh thu cao nhất của công ty đã tăng trưởng 8%, dẫn đến tăng doanh thu cả năm và hướng dẫn EPS.
Medtronic dự kiến tăng trưởng doanh thu hữu cơ từ 4,5% đến 5% cho năm tài chính 2025. Trong bối cảnh tăng trưởng tài chính này, công ty đã công bố quan hệ đối tác toàn cầu với Abbott và bổ nhiệm Gary Corona làm Giám đốc tài chính tạm thời.
Mặt khác, Deutsche Bank duy trì xếp hạng Giữ trên Medtronic, với mục tiêu giá nhất quán là 85,00 đô la. Phân tích của công ty lưu ý rằng bất chấp những thành tựu tài chính gần đây của Medtronic, hướng dẫn cập nhật gần tương đương với nhịp thu nhập của quý đầu tiên, cho thấy ước tính EPS cho năm 2026 có thể không thấy sự điều chỉnh tăng đáng kể.
Deutsche Bank nhắc lại cả xếp hạng Giữ và mục tiêu giá 85,00 đô la cho Medtronic, nhấn mạnh sự cần thiết phải có một nhịp đập và mô hình tăng đáng kể hơn để cổ phiếu của công ty đạt được đà. Đây là một trong những phát triển gần đây của Medtronic.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Trong khi Wolfe Research duy trì lập trường thận trọng đối với Medtronic, Inc. (NYSE: MDT), dữ liệu gần đây từ InvestingPro cho thấy một công ty đang tích cực quản lý tài sản của mình và thưởng cho các cổ đông của mình. Ban lãnh đạo của Medtronic đã tích cực mua lại cổ phiếu, một dấu hiệu cho thấy công ty tin tưởng vào giá trị nội tại của nó. Ngoài ra, công ty đã tăng cổ tức trong 10 năm liên tiếp, cho thấy niềm tin vào sức khỏe tài chính và cam kết trả lại giá trị cho cổ đông.
Dữ liệu của InvestingPro cho thấy Medtronic có vốn hóa thị trường là 109,51 tỷ đô la và tỷ lệ Giá / Thu nhập (P / E) là 28,57, với tỷ lệ P / E được điều chỉnh trong mười hai tháng qua tính đến quý 4 năm 2024 ở mức 22,94. Điều này cho thấy một mức định giá có khả năng hấp dẫn hơn so với các số liệu lịch sử. Tăng trưởng doanh thu của công ty trong mười hai tháng qua ở mức 3,64%, cho thấy sự mở rộng kinh doanh ổn định.
Các nhà đầu tư cũng có thể thấy tỷ suất cổ tức của Medtronic là 3,28% hấp dẫn, đặc biệt là khi công ty đã duy trì chi trả cổ tức trong 48 năm liên tiếp ấn tượng. Với việc cổ phiếu giao dịch gần mức cao nhất trong 52 tuần và các nhà phân tích dự đoán lợi nhuận trong năm nay, sự ổn định tài chính của Medtronic dường như được thị trường công nhận.
Đối với những người đang cân nhắc tìm hiểu sâu hơn về tài chính của Medtronic, InvestingPro cung cấp thông tin chi tiết và mẹo bổ sung, bao gồm 9 Mẹo InvestingPro khác có thể giúp đưa ra quyết định đầu tư sáng suốt. Bộ mẹo và số liệu đầy đủ có thể được truy cập thông qua nền tảng của InvestingPro , cung cấp phân tích toàn diện về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của Medtronic.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.