Mỹ cảnh báo áp thuế lên đến 100% đối với các quốc gia mua dầu của Nga
Hôm thứ Năm, Morgan Stanley đã cập nhật đánh giá của mình về Cintas Corporation (NASDAQ: CTAS), tăng mục tiêu giá lên 185 đô la từ 170 đô la trước đó, trong khi vẫn giữ xếp hạng Equalweight đối với cổ phiếu. Sự điều chỉnh này diễn ra sau kết quả quý đầu tiên của Cintas, cho thấy hiệu suất vững chắc, bao gồm thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) vượt quá ước tính của Morgan Stanley là 6,6%, tương đương 7 xu.
Kết quả hàng quý mạnh mẽ của công ty được cho là do tỷ suất lợi nhuận gộp cao kỷ lục 51,7% và biên lợi nhuận hoạt động là 22,4%, đánh dấu sự cải thiện 106 điểm cơ bản so với cùng kỳ năm ngoái. Mặc dù thiếu hụt doanh thu nhẹ, thiếu 0,43% ước tính của Morgan Stanley, được thúc đẩy bởi phân khúc đồng nhất, điều này được bù đắp nhiều hơn bởi tỷ suất lợi nhuận mạnh hơn dự đoán.
Cintas báo cáo mức tăng trưởng hữu cơ là 8,0%, gần như phù hợp với ước tính của Morgan Stanley là 8,1%, vẫn ổn định so với cùng kỳ năm ngoái và cho thấy mức tăng khiêm tốn theo quý. Việc mở rộng lợi nhuận mà Cintas trải qua được ghi nhận là đòn bẩy hoạt động hiệu quả, hiệu quả chuỗi cung ứng và việc triển khai các công nghệ như SmartTruck, đã giúp loại bỏ sự thiếu hiệu quả.
Nhìn về phía trước, Morgan Stanley dự đoán sức mạnh lợi nhuận tiếp tục cho Cintas, được thúc đẩy bởi nhu cầu khách hàng bền vững và tăng hiệu quả hơn nữa trong các hoạt động của công ty. Ban lãnh đạo của Cintas đã đưa ra hướng dẫn dự kiến tăng trưởng EPS 11% ở điểm giữa, phù hợp chặt chẽ với kỳ vọng trước đây của Morgan Stanley.
Ngoài ra, công ty đã thu hẹp phạm vi hướng dẫn về doanh thu, EPS và tăng trưởng hữu cơ bằng cách nâng mức thấp hơn của các dự báo này. Morgan Stanley cho rằng xu hướng hoạt động tốt hơn và nâng cấp dự báo của Cintas trong suốt cả năm có thể có nghĩa là hướng dẫn hiện tại có thể ở phía bảo thủ.
Trong một tin tức gần đây khác, Cintas Corporation đã báo cáo doanh thu quý đầu tiên kỷ lục 2,5 tỷ USD cho năm tài chính 2025, đánh dấu mức tăng 6,8% so với năm trước. Thu nhập pha loãng trên mỗi cổ phiếu (EPS) của công ty đã tăng đáng kể 18,3% lên 1,10 đô la. Cintas đã đạt được tỷ suất lợi nhuận gộp quan trọng hơn 50% và thu nhập hoạt động tăng, nhờ vào thành công này nhờ vào sự tăng trưởng trên các lĩnh vực và hiệu quả hoạt động khác nhau.
Trước những diễn biến này, Cintas đã nâng hướng dẫn doanh thu tài khóa 2025 lên từ 10,22 tỷ USD đến 10,32 tỷ USD và EPS lên 4,17 - 4,25 USD. Sự tập trung của công ty vào các lĩnh vực như chăm sóc sức khỏe, khách sạn, giáo dục và chính phủ đã là công cụ trong sự phát triển của nó.
Tuy nhiên, điều đáng chú ý là việc triển khai hệ thống SAP đang diễn ra có thể gây áp lực lên tỷ suất lợi nhuận trong năm tài chính 2025, bất chấp những lợi ích dài hạn dự kiến. Trên một lưu ý tích cực, Cintas tiếp tục thấy sự tăng trưởng hai con số trong bộ phận cho thuê và các dịch vụ sơ cứu và an toàn.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Theo đánh giá cập nhật của Morgan Stanley về Cintas Corporation, việc đi sâu vào dữ liệu thời gian thực từ InvestingPro cung cấp thêm bối cảnh. Cintas hiện đang giao dịch ở mức bội số thu nhập cao với tỷ lệ P/E là 54,01, phản ánh mức định giá cao trên thị trường. Điều này được hỗ trợ bởi biên lợi nhuận gộp là 49,17% trong mười hai tháng qua tính đến quý 1 năm 2023, phù hợp với biên lợi nhuận gộp cao kỷ lục được Morgan Stanley ghi nhận.
InvestingPro Tips nhấn mạnh rằng Cintas đã duy trì chi trả cổ tức trong 32 năm liên tiếp ấn tượng và đã chứng minh lợi nhuận cao trong năm qua, với Tổng lợi nhuận giá 1 năm là 74,6%. Những yếu tố này, kết hợp với thực tế là các nhà phân tích dự đoán công ty sẽ có lãi trong năm nay, cung cấp một triển vọng tích cực cho các nhà đầu tư xem xét cổ phiếu. Ngoài ra, đối với những người tìm kiếm phân tích chuyên sâu hơn, có hơn 20 Mẹo InvestingPro bổ sung có sẵn, có thể được tìm thấy trên trang Cintas trên InvestingPro.
Hoạt động tài chính vững chắc của Cintas, bao gồm tăng trưởng doanh thu 8,5% trong mười hai tháng qua tính đến quý 1 năm 2023, hỗ trợ triển vọng tích cực của Morgan Stanley về khả năng duy trì sức mạnh lợi nhuận và nhu cầu của khách hàng. Với ngày thu nhập tiếp theo của công ty được ấn định vào ngày 19 tháng 12 năm 2024, các nhà đầu tư sẽ theo dõi chặt chẽ sự tăng trưởng liên tục và hiệu quả hoạt động có thể biện minh thêm cho việc định giá cổ phiếu.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.