Mục tiêu giá cổ phiếu Upwork đã giảm xuống còn 13 đô la bởi Roth / MKM sau 'quý 2 đáng thất vọng'

Vào thứ Sáu, mục tiêu giá cho Upwork Inc. (NASDAQ: UPWK) đã được Roth / MKM hạ xuống 13 đô la từ 19 đô la, trong khi công ty tiếp tục xác nhận cổ phiếu với xếp hạng Mua. Việc điều chỉnh diễn ra sau khi thu nhập quý II của Upwork không đạt kỳ vọng, dẫn đến triển vọng năm 2024 giảm trong bối cảnh những thách thức kinh tế vĩ mô gia tăng được xác định kể từ giữa tháng 5.

Kết quả kinh doanh quý II của công ty đã thúc đẩy việc điều chỉnh dự báo doanh thu cho năm 2024, hiện thấp hơn 5%. Tuy nhiên, Upwork đã khẳng định dự báo EBITDA của mình trong cùng năm. Công ty lưu ý rằng mặc dù giảm hoạt động của khách hàng mới, Upwork đã thấy sự quan tâm bền vững đối với các dự án liên quan đến AI, dịch vụ Doanh nghiệp và Quảng cáo.

Roth / MKM cũng điều chỉnh ước tính doanh thu và EBITDA cho năm 2025, giảm lần lượt 10% và 6%. Với giá cổ phiếu hiện tại là 10 đô la, Upwork đang giao dịch ở mức khoảng 9 lần dòng tiền tự do dự kiến vào năm 2025. Lập trường của công ty về việc duy trì xếp hạng Mua dựa trên giả định rằng rủi ro trong nửa cuối năm 2024 đã được giảm thiểu và sẽ không có thêm thất bại nào xảy ra.

Nhà phân tích từ Roth / MKM nhấn mạnh rằng mặc dù dự báo thấp hơn, cam kết của Upwork đối với triển vọng EBITDA cho năm 2024 vẫn không thay đổi. Lực kéo liên tục trong các lĩnh vực tăng trưởng chính, chẳng hạn như hợp đồng biểu diễn AI, Doanh nghiệp và Quảng cáo, hỗ trợ triển vọng tích cực bất chấp những thách thức gần đây. Xếp hạng Mua được duy trì của công ty phản ánh niềm tin vào tiềm năng của Upwork trong việc điều hướng những cơn gió ngược kinh tế hiện tại mà không có tác động tiêu cực hơn nữa đến mô hình tài chính của nó.

Trong các tin tức gần đây khác, Upwork Inc. đã báo cáo doanh thu hàng năm tăng 15% lên 193,1 triệu đô la trong quý II/2024. Công ty cũng ghi nhận thu nhập ròng GAAP hàng quý cao nhất từ trước đến nay ở mức 22,2 triệu đô la và biên EBITDA được điều chỉnh mạnh mẽ là 21%.

Bất chấp những kết quả tích cực này, Upwork đã điều chỉnh hướng dẫn doanh thu cả năm xuống do hoạt động của khách hàng yếu hơn và những thách thức kinh tế vĩ mô.

Tăng trưởng doanh thu của Upwork được thúc đẩy bởi giá phí cố định, quảng cáo và các sản phẩm kiếm tiền. Công ty đã chứng kiến mức tăng trưởng doanh thu 75% YoY trong các sản phẩm quảng cáo và kiếm tiền. Tuy nhiên, đã có sự sụt giảm khách hàng tìm kiếm việc làm trên nền tảng và hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp không cho thấy sự tăng trưởng, vẫn đi ngang.

Upwork dự đoán doanh thu quý 3 sẽ nằm trong khoảng từ 179 triệu đến 184 triệu đô la và doanh thu cả năm dự kiến sẽ dao động từ 735 triệu đô la đến 745 triệu đô la. Công ty duy trì dự báo EBITDA đã điều chỉnh cho cả năm ở mức 140 triệu đô la đến 150 triệu đô la.

Đây là những phát triển mới nhất trong hoạt động tài chính của công ty.

Thông tin chi tiết về InvestingPro

Theo thu nhập gần đây của Upwork Inc. (NASDAQ: UPWK) và những điều chỉnh tiếp theo đối với mục tiêu giá của Roth / MKM, các nhà đầu tư có thể thấy dữ liệu thời gian thực từ InvestingPro đặc biệt thích hợp. Tính đến mười hai tháng cuối cùng tính đến quý 2 năm 2024, Upwork tự hào có vốn hóa thị trường là 1.32 tỷ đô la và tỷ suất lợi nhuận gộp ấn tượng là 76.18%, nhấn mạnh khả năng duy trì lợi nhuận trong mô hình hoạt động của mình. Ngoài ra, tốc độ tăng trưởng doanh thu của công ty ở mức 14,5%, cho thấy sự mở rộng mạnh mẽ bất chấp những bất ổn kinh tế.

InvestingPro Tips nhấn mạnh rằng ban lãnh đạo của Upwork đã chủ động tham gia vào việc mua lại cổ phần, điều này có thể báo hiệu sự tự tin vào đề xuất giá trị của công ty. Hơn nữa, công ty nắm giữ nhiều tiền mặt hơn nợ, cung cấp một tấm đệm chống lại sự biến động của thị trường và suy thoái tiềm năng. Cũng cần lưu ý rằng các nhà phân tích dự đoán Upwork sẽ có lãi trong năm nay, phù hợp với dự báo EBITDA của chính công ty cho năm 2024.

Đối với các nhà đầu tư tìm kiếm thêm thông tin chi tiết, InvestingPro cung cấp các mẹo bổ sung về Upwork, bao gồm phân tích chi tiết về biến động giá cổ phiếu và bội số định giá. Với giá cổ phiếu hiện tại ở mức 9,99 đô la, Upwork đang giao dịch dưới mức ước tính giá trị hợp lý của các nhà phân tích (14 đô la) và đánh giá giá trị hợp lý của chính InvestingPro (11,22 đô la), có khả năng mang đến cơ hội cho các nhà đầu tư xem xét các nguyên tắc cơ bản vững chắc và triển vọng tăng trưởng của công ty.

Đối với những người quan tâm đến việc tìm hiểu sâu hơn về sức khỏe tài chính và triển vọng tương lai của Upwork, nhiều Mẹo InvestingPro hơn có sẵn tại: https://www.investing.com/pro/UPWK.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.