USD đối mặt nguy cơ suy yếu kéo dài trước làn sóng phi đô la hóa toàn cầu
Oppenheimer đã duy trì xếp hạng Outperform trên US Bancorp (NYSE: USB) và tăng mục tiêu giá lên 59 đô la từ 57 đô la trước đó.
Công ty đã công nhận hiệu suất nhất quán của Bancorp Hoa Kỳ trong việc mang lại một số lợi nhuận hàng đầu của ngành, bất chấp những thách thức về thu nhập lãi ròng (NII) và đòn bẩy hoạt động so với năm trước.
Bancorp của Mỹ đã trải qua sự sụt giảm NII trong bốn quý liên tiếp từ quý I/2023 đến quý I/2024, với tổng mức giảm 14%. Tuy nhiên, xu hướng đảo ngược với mức tăng 0,9% theo quý của NII trong quý II/2024, sau đó là mức tăng 1,7% theo quý được điều chỉnh trong quý III/2024.
Đòn bẩy hoạt động của ngân hàng là âm trong năm quý liên tiếp. Tuy nhiên, sau khi hạch toán khoản lỗ tái cơ cấu danh mục đầu tư chứng khoán 119 triệu USD, đòn bẩy hoạt động đã chuyển sang tích cực ở mức 0,3% so với cùng kỳ năm ngoái. Sự thay đổi này đánh dấu một bước ngoặt với hai phần tư tăng trưởng NII và một phần tư đòn bẩy hoạt động tích cực.
Những điều chỉnh tích cực trong hoạt động tài chính của US Bancorp đã mang lại cho Oppenheimer niềm tin vào sự tăng trưởng liên tục của ngân hàng. Phân tích của công ty cho thấy những cải thiện gần đây về NII và đòn bẩy hoạt động có thể sẽ tồn tại, hỗ trợ lý do đằng sau mục tiêu giá được nâng cấp.
Trong các tin tức gần đây khác, Bancorp của Mỹ đã trở thành tâm điểm của một số lưu ý phân tích. Oppenheimer đã tăng mục tiêu giá cho công ty lên 59 đô la, với lý do xu hướng tích cực về thu nhập lãi ròng (NII) và đòn bẩy hoạt động.
Tương tự, Baird đã nâng mục tiêu giá lên 54 USD, thừa nhận thu nhập của ngân hàng tăng từ việc mở rộng biên lãi ròng. RBC Capital Markets cũng nâng mục tiêu giá lên 53 USD, làm nổi bật triển vọng tăng trưởng của US Bancorp. Trong khi đó, Stephens đã tăng mục tiêu giá lên 52 đô la nhờ kết quả quý 3 mạnh mẽ và JP Morgan duy trì lập trường Trung lập với mục tiêu giá nhất quán là 48 đô la.
Những điều chỉnh này theo sau báo cáo thu nhập gần đây của Bancorp Hoa Kỳ. Trong quý 4 năm 2023, công ty đã công bố thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) là 1,03 đô la, vượt qua ước tính đồng thuận là 0,99 đô la. Trong quý 3 năm 2024, công ty đã báo cáo EPS là 1,03 đô la và tổng doanh thu ròng là 6,9 tỷ đô la.
Về mặt phát triển chiến lược, US Bancorp đã làm rõ rằng họ không xem xét việc sáp nhập và mua lại ngân hàng lớn vào thời điểm này, thay vào đó tập trung vào tăng trưởng hữu cơ, tăng cường mối quan hệ khách hàng và cải thiện kết nối. Công ty cũng có kế hoạch bắt đầu mua lại cổ phiếu khiêm tốn trong tương lai gần.
Hơn nữa, khoản đầu tư hàng năm của Bancorp Hoa Kỳ trị giá 2,5 tỷ đô la vào công nghệ, bao gồm các sáng kiến AI và quan hệ đối tác thành công với State Farm và Edward Jones, dự kiến sẽ thúc đẩy tăng trưởng trong tương lai.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Hiệu suất gần đây của US Bancorp phù hợp với một số hiểu biết chính từ InvestingPro. Cổ phiếu của ngân hàng đã cho thấy động lực đáng kể, với tổng lợi nhuận giá 27,48% trong sáu tháng qua và lợi nhuận 47,69% trong năm qua. Xu hướng tăng này được phản ánh trong mục tiêu giá tăng của Oppenheimer và phù hợp với Mẹo InvestingPro rằng USB đang "Giao dịch gần mức cao nhất trong 52 tuần".
Sự ổn định tài chính của ngân hàng được nhấn mạnh bởi lịch sử cổ tức. Một mẹo InvestingPro nhấn mạnh rằng Bancorp Hoa Kỳ "đã duy trì chi trả cổ tức trong 54 năm liên tiếp", thể hiện giá trị cổ đông dài hạn. Ngoài ra, với tỷ suất cổ tức hiện tại là 4,06%, ngân hàng đưa ra một đề xuất thu nhập hấp dẫn cho các nhà đầu tư.
Bất chấp những thách thức về thu nhập lãi thuần, Bancorp Hoa Kỳ vẫn duy trì vị thế tài chính vững chắc. Tỷ lệ P/E của ngân hàng là 14,34 (được điều chỉnh trong mười hai tháng qua) cho thấy mức định giá hợp lý so với thu nhập. Hơn nữa, với vốn hóa thị trường là 76,79 tỷ đô la, Bancorp Hoa Kỳ vẫn là một "Người chơi nổi bật trong ngành Ngân hàng", như đã lưu ý trong một InvestingPro Tip khác.
Đối với các nhà đầu tư tìm kiếm phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp thông tin chi tiết bổ sung, với 11 mẹo khác có sẵn cho Bancorp Hoa Kỳ, cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của ngân hàng.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.