Hôm thứ Năm, Leerink Partners đã sửa đổi xếp hạng của mình đối với Envista Holdings Corp. (NYSE: NVST), nâng cấp công ty từ Underperform lên Market Perform và nâng mục tiêu giá lên 23,00 đô la từ 16,00 đô la trước đó. Việc điều chỉnh này phản ánh sự công nhận của Leerink Partners đối với những nỗ lực của ban lãnh đạo trong việc bắt đầu ổn định hoạt động của công ty.
Phân tích của công ty chỉ ra rằng ban lãnh đạo của Envista đã thực hiện các bước đầu tiên để ổn định công ty, đặc biệt là trong lĩnh vực cấy ghép nha khoa, với các khoản đầu tư vừa phải hơn dự kiến ban đầu. Cách tiếp cận chiến lược này đã dẫn đến tăng ước tính thu nhập ngoài năm, thúc đẩy việc nâng cấp.
Mặc dù nâng cấp, Leerink Partners vẫn duy trì triển vọng thận trọng, lưu ý rằng cổ phiếu của Envista hiện đang giao dịch ở mức cao hơn trong phạm vi lịch sử và cao hơn đáng kể so với công ty cùng ngành, Dentsply Sirona (NASDAQ: XRAY), khi được đánh giá dựa trên sức mạnh thu nhập tương đương.
Nhà phân tích chỉ ra rằng trong khi có dấu hiệu ổn định dưới sự quản lý mới, giá hiện tại của cổ phiếu dường như là yếu tố trong một sự phục hồi đáng kể có thể không thành hiện thực nhanh như một số người mong đợi.
Mục tiêu giá sửa đổi là $ 23,00 dựa trên bội số mục tiêu tăng, từ khoảng 10 lần CY26 EV / EBITDA lên khoảng 13 lần, để tính đến vai trò của ban quản lý trong những nỗ lực liên tục để ổn định hiệu suất. Bình luận của công ty cho thấy rằng trong khi các bước đầu tiên đầy hứa hẹn, Envista vẫn cần đầu tư vào tăng trưởng và khởi động lại danh mục sản phẩm của mình, điều này có thể dẫn đến sự phục hồi EBITDA dần dần hơn.
Tóm lại, Leerink Partners đã thừa nhận những dấu hiệu ổn định mới nổi tại Envista Holdings Corp., dẫn đến việc nâng cấp xếp hạng lên Hiệu suất thị trường, nhưng vẫn được đo lường trong triển vọng của nó do thị trường nha khoa khó khăn và giá cao của cổ phiếu.
Trong các tin tức gần đây khác, Envista Holdings Corp. đã báo cáo thu nhập và doanh thu quý III vượt qua kỳ vọng của các nhà phân tích. Nhà sản xuất sản phẩm nha khoa đã ghi nhận thu nhập điều chỉnh trên mỗi cổ phiếu là 0,12 đô la, vượt quá 0,09 đô la dự kiến và doanh thu là 601 triệu đô la, vượt qua ước tính đồng thuận là 590,36 triệu đô la. Mặc dù vậy, thu nhập ròng của công ty đã giảm xuống còn 8,2 triệu đô la, so với 21,5 triệu đô la trong cùng kỳ năm ngoái.
Evercore ISI duy trì triển vọng tích cực trên Envista, nhắc lại xếp hạng Outperform với mục tiêu giá $ 23.00. Công ty thừa nhận hiệu suất doanh thu của công ty, vượt quá mong đợi khoảng 2%, làm nổi bật kết quả đặc biệt trong bộ phận Thiết bị &; Vật tư tiêu hao. Mặc dù có sự sụt giảm trong chẩn đoán và bán hàng tiêu dùng, bộ phận này đã đạt được mức tăng trưởng cốt lõi (5,6%) trong quý.
Phân khúc Sản phẩm & Công nghệ Đặc biệt cũng báo cáo mức tăng trưởng cốt lõi (5,2%), được thúc đẩy bởi chỉnh nha. Ban lãnh đạo tại Envista Holdings Corp. đã tái khẳng định định hướng cả năm 2024, dự kiến tăng trưởng trở lại trong quý IV.
Đây là một trong những phát triển gần đây của Envista Holdings Corp.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Để bổ sung cho phân tích của Leerink Partners về Envista Holdings Corp. (NYSE: NVST), dữ liệu gần đây từ InvestingPro cung cấp thêm bối cảnh. Bất chấp những thách thức gần đây của công ty, InvestingPro Tips cho thấy thu nhập ròng dự kiến sẽ tăng trong năm nay, phù hợp với quan sát của nhà phân tích về các nỗ lực ổn định sớm. Sự tăng trưởng tiềm năng này có thể hỗ trợ chiến lược của ban quản lý để đầu tư vừa phải vào các lĩnh vực chính như cấy ghép nha khoa.
Sức khỏe tài chính của công ty có vẻ ổn định, với dữ liệu của InvestingPro cho thấy tài sản lưu động vượt quá nghĩa vụ ngắn hạn. Tấm đệm tài chính này có thể cung cấp cho Envista sự linh hoạt cần thiết để thực hiện các kế hoạch ổn định và tăng trưởng của mình, như đã lưu ý trong báo cáo của Leerink Partners.
Tuy nhiên, điều quan trọng cần lưu ý là tăng trưởng doanh thu của Envista là âm, với mức giảm -1,86% trong mười hai tháng qua tính đến quý 2 năm 2023. Điểm dữ liệu này nhấn mạnh những thách thức trong thị trường nha khoa được đề cập trong bài viết và giải thích lý do tại sao nhà phân tích vẫn thận trọng mặc dù nâng cấp.
Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm một phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp 6 lời khuyên bổ sung cho Envista Holdings Corp., cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về tình hình tài chính và triển vọng thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.