Thanh khoản bùng nổ, cổ phiếu chứng khoán vẫn còn dư địa?
Hôm thứ Năm, JPMorgan duy trì lập trường Trung lập đối với cổ phiếu Bancorp của Hoa Kỳ (NYSE: USB) với mục tiêu giá nhất quán là 48,00 đô la. Tổ chức tài chính này đã báo cáo thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) quý III hỗn hợp là 1,03 đô la. Phân tích nhấn mạnh một số điểm chính từ cuộc gọi thu nhập gần đây.
Ban đầu, Bancorp của Hoa Kỳ bày tỏ sự quan tâm đến việc mua lại một ngân hàng đông nam để mở rộng sự hiện diện trên toàn quốc, nhưng sau đó CEO chỉ ra rằng điều kiện thị trường hiện tại không thuận lợi cho một động thái như vậy. Mặc dù vậy, mục tiêu chiến lược vẫn là xây dựng một mạng lưới chi nhánh quốc gia ngoài việc mở rộng kỹ thuật số.
Bancorp của Hoa Kỳ, gia nhập thị trường Bắc Carolina năm năm trước thông qua tăng trưởng hữu cơ, đã không tiết lộ chi tiết tài chính cụ thể như doanh thu, tiền gửi hoặc chi phí liên quan đến việc mở rộng này. Chiến lược của công ty về vấn đề này đã không được nhấn mạnh trong Ngày Nhà đầu tư.
Về quản lý chi phí, ngân hàng đã kiểm soát được việc tăng chi phí, nhưng quý III chỉ chứng kiến sự giảm "chi phí khác", không có lời giải thích chi tiết cho sự sụt giảm này.
Xu hướng phí của ngân hàng đang cho thấy kết quả trái chiều, với một điểm yếu đáng chú ý trong mảng doanh thu lớn nhất là dịch vụ thanh toán. Nhu cầu lãnh đạo mạnh mẽ hơn trong lĩnh vực này là hiển nhiên khi phí đã tăng với tốc độ tăng trưởng kép hàng năm (CAGR) là 2,5% trong thập kỷ qua.
Trên một lưu ý tích cực, Bancorp Hoa Kỳ đã trải qua sự tăng trưởng mạnh mẽ trong hoạt động kinh doanh thị trường vốn, đặc biệt là trong thị trường vốn nợ (), mặc dù mục tiêu dài hạn của công ty trong lĩnh vực này vẫn chưa rõ ràng.
Cuối cùng, phân tích chỉ ra rằng Bancorp của Hoa Kỳ có thể hưởng lợi nhanh hơn từ việc cắt giảm lãi suất so với các công ty cùng ngành do một phần đáng kể tiền gửi của nó được lập chỉ mục cho các khách hàng tổ chức. Tuy nhiên, cần lưu ý rằng các ngân hàng khác có khả năng bắt kịp, và cuối cùng, các beta tiền gửi trong toàn ngành sẽ phù hợp.
Trong các tin tức gần đây khác, Bancorp của Mỹ đã công bố thu nhập quý III/2024, báo cáo thu nhập pha loãng trên mỗi cổ phiếu là 1,03 USD và tổng doanh thu ròng là 6,9 tỷ USD. Mặc dù có những thách thức nhỏ, công ty đã cho thấy sự tăng trưởng trong các lĩnh vực chính, làm nổi bật khả năng phục hồi của mô hình kinh doanh.
Công ty dự kiến thu nhập lãi ròng ổn định khoảng 4,17 tỷ đô la trong quý IV và thu nhập lãi ròng cả năm ở mức cao hơn trong phạm vi 16,1 tỷ đô la đến 16,4 tỷ đô la.
Bancorp của Hoa Kỳ đã bày tỏ sự tự tin trong việc đáp ứng các mục tiêu vốn, nhấn mạnh tập trung vào tăng trưởng hữu cơ hơn là sáp nhập và mua lại quy mô lớn. Công ty đang đầu tư 2,5 tỷ đô la hàng năm vào công nghệ, bao gồm các sáng kiến AI và đã thiết lập quan hệ đối tác thành công với State Farm và Edward Jones, tận dụng khả năng kỹ thuật số.
Ngoài những phát triển này, Bancorp Hoa Kỳ có kế hoạch bắt đầu mua lại cổ phiếu khiêm tốn. Mặc dù tiền gửi và cho vay trung bình giảm nhẹ, công ty đã chứng kiến sự hoạt động mạnh mẽ trong quản lý tín thác và đầu tư, sản phẩm thương mại và ngân hàng thế chấp. Đây là những phát triển gần đây của US Bancorp.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Hiệu suất và định vị chiến lược gần đây của Bancorp Hoa Kỳ được làm sáng tỏ thêm bởi dữ liệu thời gian thực từ InvestingPro. Vốn hóa thị trường của ngân hàng đứng ở mức mạnh mẽ 76,81 tỷ đô la, phản ánh sự hiện diện đáng kể của nó trong lĩnh vực tài chính. Với hệ số P/E là 15,65, Bancorp của Mỹ dường như được định giá hợp lý so với tiêu chuẩn ngành.
InvestingPro Tips nêu bật sức mạnh của Bancorp Hoa Kỳ với tư cách là người trả cổ tức, đã duy trì chi trả cổ tức trong 54 năm liên tiếp và tăng chúng trong 13 năm liên tiếp. Chính sách cổ tức nhất quán này phù hợp với tình hình tài chính ổn định của ngân hàng được đề cập trong bài viết. Tỷ suất cổ tức hiện tại là 4,06% có thể hấp dẫn đối với các nhà đầu tư tập trung vào thu nhập.
Hiệu suất cổ phiếu gần đây của ngân hàng là đáng chú ý, với tổng lợi nhuận đáng kể 27,48% trong sáu tháng qua. Sự gia tăng này có thể liên quan đến khả năng kiểm soát chi phí của ngân hàng và tiềm năng hưởng lợi nhanh chóng từ việc cắt giảm lãi suất, như đã thảo luận trong bài viết.
Đối với độc giả quan tâm đến việc tìm hiểu sâu hơn về tài chính và triển vọng của Bancorp Hoa Kỳ, InvestingPro cung cấp 11 mẹo bổ sung, cung cấp cái nhìn toàn diện về vị trí của công ty trong ngành ngân hàng.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.