Wells Fargo nâng mục tiêu cổ phiếu Domino’s Pizza lên 465 USD

Investing.com — Vào thứ Ba, chuyên gia phân tích Zachary Fadem của Wells Fargo đã tăng mục tiêu giá cổ phiếu Domino’s Pizza (NASDAQ:DPZ) lên 465 USD từ 445 USD, đồng thời duy trì xếp hạng Cân bằng (Equal Weight) đối với cổ phiếu này. Theo dữ liệu từ InvestingPro, cổ phiếu hiện đang giao dịch ở mức P/E tương đối cao là 28 lần, cho thấy mức giá cao so với tăng trưởng lợi nhuận ngắn hạn. Với vốn hóa thị trường 16,8 tỷ USD và điểm Sức khỏe Tài chính tổng thể là "TỐT", Domino’s duy trì vị thế thị trường mạnh mẽ. Đánh giá của ông Fadem theo sau kết quả quý 1 của Domino’s, mà ông mô tả là "yếu như dự kiến", lưu ý rằng thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) thấp hơn 27 xu, không bao gồm khoản lãi 54 xu từ Domino’s Pizza Dash (DPC Dash). Ông chỉ ra bản chất phòng thủ của công ty, với mức độ ảnh hưởng thuế quan thấp, và tiềm năng thú vị từ các yếu tố xúc tác sắp tới khi các so sánh dần dễ dàng hơn, nhưng cho rằng sức mạnh quốc tế đã bị đánh giá thấp một chút.

Kết quả quý 1 của Domino’s cho thấy doanh số bán hàng tương đương tại Mỹ giảm 0,5%, bao gồm mức tăng 1,8% từ giá, mức giảm 2% về lưu lượng khách hàng, và tỷ lệ sản phẩm hơi tiêu cực. Đơn hàng giao hàng giảm 1,5%, tiếp tục xu hướng từ quý trước, được cho là do sự yếu kém của người tiêu dùng có thu nhập thấp. Mặc dù những thách thức này, công ty vẫn duy trì khả năng sinh lời mạnh mẽ với biên lợi nhuận gộp 28,4% và đã thể hiện cam kết đối với lợi nhuận cổ đông bằng cách tăng cổ tức trong 11 năm liên tiếp, như được nhấn mạnh trong phân tích của InvestingPro. Tăng trưởng mua mang đi cũng chậm lại, trong khi doanh số quốc tế cải thiện so với quý trước. Đáng chú ý, Domino’s đã giành được thị phần cả ở Mỹ và quốc tế.

Công ty đã ra mắt bánh pizza nhân phô mai parmesan vào tháng 3, mặc dù có tỷ lệ đặt hàng cao và sự hài lòng của khách hàng mạnh mẽ, nhưng không ảnh hưởng đáng kể đến doanh số bán hàng tương đương trong quý 1. Tuy nhiên, ông Fadem thấy tiềm năng cho một yếu tố xúc tác trong quý 2. Domino’s cũng sẽ triển khai DPC Dash vào tháng 5, với kỳ vọng về sự gia tăng doanh số bán hàng đáng kể.

Về mặt hoạt động, Domino’s báo cáo sự sụt giảm trong tỷ lệ biên lợi nhuận gộp hợp tác và sự gia tăng trong biên chuỗi cung ứng. Chi phí quản lý và hành chính tăng so với cùng kỳ năm trước, bao gồm chi phí tái cơ cấu ảnh hưởng đến EPS. Mặc dù những thách thức này, công ty vẫn khẳng định hướng dẫn của mình cho năm 2025, bao gồm tăng trưởng doanh số bán hàng tương đương tại Mỹ và hiệu suất quốc tế, mặc dù áp lực địa chính trị dự kiến sẽ dẫn đến sự giảm tốc từ mức quý 1.

Ông Fadem đã điều chỉnh ước tính EPS của mình cho năm 2025 và 2026 một chút, trích dẫn hiệu suất của DPC Dash trong quý 2 năm 2025. Khả năng phục hồi trước thuế quan và việc tái khẳng định hướng dẫn của công ty cho năm là những yếu tố góp phần vào việc tăng mục tiêu giá, hiện được đặt ở mức khoảng 24,5 lần EPS dự kiến năm 2026. Phân tích của InvestingPro tiết lộ rằng 8 nhà phân tích đã điều chỉnh tăng dự báo thu nhập của họ cho giai đoạn sắp tới, với mục tiêu của các nhà phân tích dao động từ 414 USD đến 555 USD. Để có cái nhìn sâu sắc hơn về định giá và triển vọng tăng trưởng của Domino’s, các nhà đầu tư có thể truy cập Báo cáo Nghiên cứu Pro toàn diện, cung cấp phân tích chi tiết về sức khỏe tài chính, vị thế thị trường và tiềm năng tương lai của công ty.

Trong tin tức gần đây khác, Domino’s Pizza đã báo cáo thu nhập quý 1 năm 2025, vượt qua kỳ vọng thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) với EPS thực tế là 4,33 USD so với dự báo 4,00 USD. Tuy nhiên, doanh thu của công ty không đạt được dự đoán, đạt 1,11 tỷ USD so với 1,13 tỷ USD dự kiến. Mặc dù doanh thu không đạt kỳ vọng, Domino’s đã thể hiện khả năng phục hồi với doanh số bán lẻ toàn cầu tăng 4,7%, không bao gồm tác động của ngoại tệ. Doanh số bán hàng tại cùng cửa hàng ở Mỹ giảm 0,5%, trong khi công ty dự kiến tăng trưởng 3% trong doanh số bán hàng tại cùng cửa hàng ở Mỹ cho năm 2025. Các nhà phân tích của Stifel bày tỏ sự tin tưởng vào Domino’s Pizza bằng cách tăng mục tiêu giá cổ phiếu từ 500 USD lên 510 USD, duy trì xếp hạng Mua. Họ lưu ý khả năng phục hồi của công ty và các chiến lược thành công, như việc giới thiệu Parmesan Stuffed Crust và các chương trình khuyến mãi giá trị. Các nhà phân tích tại Stifel cũng nhấn mạnh quan hệ đối tác dự kiến với DoorDash như một sáng kiến quan trọng để thúc đẩy tăng trưởng trong tương lai. Domino’s Pizza tiếp tục tập trung vào các mục tiêu chiến lược và dự kiến sẽ tận dụng chương trình khách hàng thân thiết và các ưu đãi giá trị để tăng cường thu hút khách hàng.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.