TD Cowen duy trì xếp hạng Mua đối với cổ phiếu Burlington và mục tiêu 335 USD

Investing.com — Vào hôm thứ Ba, TD Cowen đã tái khẳng định quan điểm tích cực về Burlington Stores (NYSE:BURL), duy trì xếp hạng Mua và mục tiêu giá 335,00 USD. Hiện đang giao dịch ở mức 238 USD, cổ phiếu này đã thể hiện đà tăng đáng kể với mức tăng 9,2% trong tuần qua. Theo dữ liệu từ InvestingPro, đồng thuận của các nhà phân tích là cực kỳ tích cực, với mục tiêu giá dao động từ 277 USD đến 390 USD, cho thấy tiềm năng tăng giá. Phân tích của công ty cho thấy Burlington Stores, cùng với các nhà bán lẻ giá rẻ "Big Three" khác—Marmaxx và Ross Stores—nắm giữ khoảng 3% thị phần của thị trường mỹ phẩm và chăm sóc cá nhân Hoa Kỳ, được TD Cowen định giá từ 3 đến 4 tỷ USD. Với vốn hóa thị trường 14,9 tỷ USD và doanh thu 10,6 tỷ USD trong mười hai tháng qua, Burlington đã thể hiện sự tăng trưởng vững chắc với mức tăng doanh thu 9,3% so với cùng kỳ năm ngoái. Muốn có cái nhìn sâu sắc hơn? InvestingPro cung cấp phân tích toàn diện với 7 ProTips độc quyền bổ sung cho Burlington Stores.

Theo công ty, các sản phẩm làm đẹp là một danh mục quan trọng đối với các nhà bán lẻ giá rẻ để thu hút nhiều khách hàng hơn và tăng thị phần bán lẻ của họ. Sự nhấn mạnh vào giá trị của Burlington Stores dự kiến sẽ thu hút người tiêu dùng có thu nhập thấp và trung bình vào năm 2025. TD Cowen dự đoán rằng chiến lược của Burlington sẽ dẫn đến đòn bẩy hoạt động từ việc cải thiện doanh số bán hàng tại cửa hàng hiện có (SSS), từ đó hỗ trợ thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) theo đồng thuận cao hơn vào năm tài chính 2026. Công ty dự báo tăng trưởng EPS và Dòng tiền tự do của Burlington sẽ nằm trong số cao nhất trong ngành bán lẻ.

Chiến lược được vạch ra bởi ban lãnh đạo của Burlington, được gọi là Burlington 2.0, bao gồm kế hoạch mở rộng đáng kể và cải thiện hiệu quả. Phân tích của InvestingPro cho thấy công ty duy trì vị thế tài chính lành mạnh với tỷ số thanh toán hiện tại là 1,16 và Điểm số Altman Z là 3,05, cho thấy sự ổn định tài chính. Điểm Sức khỏe Tài chính tổng thể của công ty được đánh giá là KHÁCH QUAN, cho thấy hồ sơ rủi ro-phần thưởng cân bằng. Chiến lược này bao gồm việc thêm hơn 500 cửa hàng mới, tập trung vào mô hình cửa hàng nhỏ hơn, và đóng cửa hoặc di dời 150-200 cửa hàng. Ngoài ra, công ty hướng tới tăng trưởng SSS ở mức một chữ số giữa, với mức cơ sở là 3%-4%, và khoảng 200 điểm cơ bản trong số 400 điểm cơ bản mở rộng biên lợi nhuận dự kiến sẽ xảy ra độc lập với doanh số.

Các yếu tố chính góp phần vào việc mở rộng biên lợi nhuận của Burlington bao gồm tăng trưởng biên lợi nhuận hàng hóa từ việc luân chuyển hàng tồn kho nhanh hơn và giảm giảm giá, với lợi ích lớn nhất đến từ cải thiện năng suất chuỗi cung ứng. TD Cowen nhấn mạnh chất lượng mua hàng tồn kho của Burlington, mô hình cửa hàng mới và việc thực hiện tại cửa hàng được nâng cao là những yếu tố đáng chú ý trong cách tiếp cận của công ty.

Burlington Stores đã được chọn là lựa chọn Ý tưởng Tốt nhất 2025 của TD Cowen. Mục tiêu giá 335,00 USD dựa trên khoảng 28 lần EPS ước tính năm tài chính 2026 của công ty và 15 lần giá trị doanh nghiệp trên thu nhập trước lãi vay, thuế, khấu hao và khấu trừ (EV/EBITDA). Công ty hiện giao dịch ở mức P/E 30,4x và duy trì tỷ suất lợi nhuận gộp mạnh mẽ ở mức 43,3%. Dựa trên phân tích Giá trị Hợp lý của InvestingPro, cổ phiếu có vẻ được định giá hợp lý ở mức hiện tại.

Trong các tin tức gần đây khác, Burlington Stores đã là tâm điểm của một số cập nhật từ các nhà phân tích và kết quả tài chính. Công ty đã báo cáo thu nhập quý bốn vượt quá kỳ vọng, được thúc đẩy bởi doanh số cao hơn dự kiến và cải thiện biên lợi nhuận gộp do giảm chi phí vận chuyển và hàng hóa. Nhà phân tích của UBS, ông Jay Sole, đã nâng mục tiêu giá cho Burlington Stores lên 405 USD, duy trì xếp hạng Mua, sau khi công ty có kết quả quý mạnh mẽ. Trong khi đó, các nhà phân tích của Bernstein đã tái khẳng định xếp hạng Vượt trội và đặt mục tiêu giá 380 USD, nhấn mạnh quá trình chuyển đổi đa năm đang diễn ra của Burlington và tiềm năng tăng trưởng thu nhập đáng kể.

Ngoài ra, BMO Capital Markets duy trì triển vọng tích cực đối với Burlington Stores với xếp hạng Vượt trội và mục tiêu giá 293 USD, nhấn mạnh việc quản lý chi phí hiệu quả của công ty. Nhà phân tích của Evercore ISI, ông Michael Binetti, cũng tăng mục tiêu giá lên 345 USD, trích dẫn kết quả quý bốn ấn tượng và triển vọng tích cực cho doanh số bán hàng tại cửa hàng hiện có. Ban lãnh đạo của Burlington thừa nhận triển vọng năm 2025 không chắc chắn nhưng bày tỏ sự tự tin vào khả năng phục hồi của mô hình kinh doanh giá rẻ của họ. Các nhà phân tích từ UBS và Bernstein dự báo tăng trưởng thu nhập mạnh mẽ cho Burlington, với UBS dự báo tốc độ tăng trưởng kép hàng năm 19% trong thu nhập trên mỗi cổ phiếu trong năm năm.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.