Stephens hạ mục tiêu giá cổ phiếu Pinnacle Financial Partners do rủi ro thực thi

Investing.com - Stephens đã giảm mục tiêu giá đối với Pinnacle Financial Partners (NASDAQ:PNFP) xuống còn 97,00 USD từ 104,00 USD trong khi vẫn duy trì xếp hạng Cân Bằng. Cổ phiếu này, hiện đang giao dịch ở mức 84,74 USD, có vẻ được định giá thấp theo phân tích của InvestingPro, với các mục tiêu của nhà phân tích dao động từ 95 USD đến 130 USD.

Công ty này đã chỉ ra rủi ro thực thi gia tăng xung quanh việc chuyển giao lãnh đạo và việc tạo ra ngân hàng Loại IV là những mối quan ngại chính, mặc dù định giá tương đối của Pinnacle ngày càng hấp dẫn. Giao dịch ở tỷ lệ P/E là 11,51x và gần mức thấp nhất trong 52 tuần, cổ phiếu này đã duy trì việc chi trả cổ tức trong 13 năm liên tiếp.

Doanh thu ròng trước dự phòng (PPNR) lõi của Pinnacle đạt 264,7 triệu USD, vượt ước tính đồng thuận 11%, nhờ vào thu nhập lãi ròng mạnh hơn và phí lõi, đặc biệt là từ đóng góp của BHG.

Tăng trưởng khoản vay cuối kỳ đạt 8,9% theo tỷ lệ hàng năm, hơi thấp hơn kỳ vọng đồng thuận, điều này làm dấy lên lo ngại về bảng cân đối kế toán dự kiến và tiềm năng tỷ lệ tăng trưởng.

Stephens đã tăng ước tính thu nhập năm 2025 lên 6,4% do thu nhập lãi ròng và phí mạnh hơn, đồng thời cũng tăng dự báo PPNR năm 2026 và 2027 lên 1% dựa trên sức mạnh phí và triển vọng BHG được cải thiện.

Trong các tin tức gần đây khác, Pinnacle Financial Partners đã là đối tượng của nhiều ý kiến và điều chỉnh xếp hạng khác nhau từ các nhà phân tích. Citi đã nâng mục tiêu giá cho Pinnacle Financial Partners lên 140 USD, duy trì xếp hạng Mua do dự báo tăng trưởng khoản vay mạnh mẽ và xu hướng tuyển dụng tích cực dự kiến sẽ thúc đẩy tăng trưởng đến năm 2026. Ngược lại, cả KBW và Stephens đều đã hạ mục tiêu giá, với KBW điều chỉnh mục tiêu xuống 95 USD và Stephens xuống 104 USD, trích dẫn những lo ngại liên quan đến việc sáp nhập với Synovus Financial Corp. Stephens cũng đã hạ cấp cổ phiếu từ Tăng Tỷ Trọng xuống Cân Bằng do lo ngại về việc mua lại.

Fitch Ratings đã điều chỉnh triển vọng của Pinnacle Financial Partners từ ổn định sang tiêu cực, mặc dù công ty này đã xác nhận xếp hạng vỡ nợ của tổ chức phát hành dài hạn và ngắn hạn. Thay đổi xếp hạng này diễn ra sau khi Pinnacle thông báo về việc mua lại Synovus, dự kiến sẽ hoàn tất trong quý đầu tiên của năm 2026 sau khi được phê duyệt. Mặc dù có những xếp hạng và triển vọng trái chiều này, việc sáp nhập của Pinnacle với Synovus vẫn là trọng tâm, với các nhà phân tích đang cân nhắc tác động tiềm tàng của nó đến hiệu suất tương lai của công ty.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.