Bơm tiền để đạt mục tiêu 8,5% GDP: Liều lĩnh hay cần thiết cho tăng trưởng?
Vào thứ Hai, Leerink Partners duy trì xếp hạng Outperform đối với Arvinas Inc. (NASDAQ:ARVN) nhưng giảm giá mục tiêu từ 62,00 USD xuống 49,00 USD. Việc điều chỉnh này theo dự đoán về kết quả thử nghiệm VERITAC-2 đối với vepdegestrant (vepdeg) trong điều trị ung thư vú di căn. Hiện đang giao dịch ở mức 17,61 đô la, cổ phiếu thực sự đã giảm khoảng 62% trong năm qua, theo dữ liệu của InvestingPro . Bất chấp sự sụt giảm này, các nhà phân tích vẫn duy trì khuyến nghị đồng thuận mạnh mẽ là 1,45 (Mua mạnh), với mục tiêu giá dao động từ 28 đến 110 đô la, cho thấy tiềm năng tăng giá đáng kể.
Thử nghiệm VERITAC-2 là một đánh giá quan trọng về vepdeg, một chất phân hủy thụ thể estrogen (ER), trong ung thư vú di căn dương tính với thụ thể hormone (2L +), HER2 âm tính. Thử nghiệm giai đoạn 3 sẽ đo lường hiệu quả của vepdeg chống lại fulvestrant ở những bệnh nhân có đột biến kháng ESR1 (ESR1m) và trong một quần thể có ý định điều trị (ITT) rộng hơn, bao gồm cả bệnh nhân kiểu hoang dã (WT) ESR1m và ESR1. Với vốn hóa thị trường là 1,2 tỷ đô la và vị thế thanh khoản mạnh mẽ - bằng chứng là tỷ lệ hiện tại là 4,17 - Arvinas dường như có vị trí tốt để thúc đẩy các chương trình lâm sàng của mình.
Phân tích của Leerink Partners cho thấy rằng sự thành công của vepdeg trong quần thể ITT có thể dẫn đến một nhãn hiệu rộng rãi cho thuốc, không giới hạn ở bệnh nhân ESR1m. Công ty dự đoán doanh thu đỉnh điểm trên toàn thế giới tiềm năng chưa điều chỉnh khoảng 1,2 tỷ đô la cho cơ hội 2L + nếu vepdeg nhận được một nhãn hiệu rộng rãi như vậy. Ngoài ra, Leerink dự báo khoảng 1,67 tỷ đô la doanh thu chưa điều chỉnh trên toàn thế giới cho cơ sở điều trị đầu tiên (1L), nơi đột biến ESR1 ít phổ biến hơn. Trong khi doanh thu hiện tại là 161,1 triệu đô la, các nhà phân tích của InvestingPro dự đoán doanh số bán hàng sẽ tăng trưởng đáng kể là 224% trong năm hiện tại. Để hiểu sâu hơn về tiềm năng tăng trưởng của Arvinas và phân tích tài chính toàn diện, các nhà đầu tư có thể truy cập Báo cáo nghiên cứu chuyên nghiệp chi tiết có sẵn trên InvestingPro.
Các nhà phân tích nhấn mạnh rằng trong khi các chất phân hủy thụ thể estrogen chọn lọc khác (SERD) đã cho thấy lợi ích so với tiêu chuẩn chăm sóc ở bệnh nhân ESR1m, chúng không chứng minh được điều tương tự ở quần thể ITT. Điều này cho thấy hoạt động hạn chế ở bệnh nhân ESR1 WT. Leerink cho rằng PROTAC như vepdeg có thể thể hiện hoạt động vượt trội trên các quần thể bệnh nhân khác nhau do cơ chế thoái hóa ER mạnh mẽ và bền vững hơn.
Công ty kết luận rằng nếu thử nghiệm VERITAC-2 cho thấy vepdeg có hoạt động tốt nhất ở cả quần thể ESR1m và ITT, cổ phiếu của Arvinas Inc. có thể tăng giá đáng kể, có khả năng lên đến 200%.
Trong một tin tức gần đây khác, Arvinas Inc. đã trải qua những phát triển đáng kể trong hoạt động kinh doanh và thử nghiệm lâm sàng. Công ty dược phẩm sinh học đã chấm dứt hợp đồng thuê với Science Park Development Corporation, giải phóng nó khỏi các khoản nợ tài chính trong tương lai liên quan đến hợp đồng thuê. Arvinas cũng công bố kế hoạch cho hai thử nghiệm kết hợp giai đoạn 3 đối với vepdegestrant, một loại thuốc điều trị ung thư vú, hợp tác với Pfizer. Tuy nhiên, một thử nghiệm lâm sàng quan trọng đối với vepdegestrant đã bị trì hoãn, có khả năng ảnh hưởng đến việc đệ trình theo quy định và thời gian thương mại hóa.
Ngoài những phát triển này, Arvinas đã mở rộng cơ sở New Haven của mình cho đến năm 2029, phản ánh sự cải thiện về cơ sở hạ tầng và năng lực hoạt động của nó. Công ty cũng đã thực hiện các thay đổi đối với đội ngũ điều hành của mình, với Andrew Saik được bổ nhiệm làm Giám đốc tài chính mới, Ian Taylor được thăng chức làm Chủ tịch Nghiên cứu và Phát triển và Angela Cacace đảm nhận vai trò Giám đốc Khoa học.
Các nhà phân tích từ BMO Capital Markets, Leerink Partners, Oppenheimer và Stifel đã điều chỉnh mục tiêu giá của họ cho Arvinas, bất chấp sự chậm trễ trong thử nghiệm lâm sàng. BMO Capital Markets duy trì xếp hạng Outperform nhưng giảm nhẹ mục tiêu giá từ 90,00 USD xuống 88,00 USD. Những phát triển gần đây này phản ánh động lực phát triển của Arvinas Inc. khi nó tiếp tục thúc đẩy các chương trình lâm sàng của mình và thích ứng với hoàn cảnh thay đổi.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.