Goldman Sachs hạ mục tiêu giá UroGen Pharma xuống còn 3 USD từ 16 USD

Investing.com — Vào hôm thứ Năm, Goldman Sachs đã có sự điều chỉnh đáng kể đối với mục tiêu giá của UroGen Pharma (NASDAQ:URGN), giảm từ 16,00 USD xuống còn 3,00 USD, trong khi vẫn duy trì xếp hạng Trung lập đối với cổ phiếu này. Cổ phiếu, hiện đang giao dịch ở mức 4,17 USD, đã giảm gần 58% trong tuần qua. Theo dữ liệu của InvestingPro, sự sụt giảm này đã đẩy vốn hóa thị trường của công ty xuống còn 192 triệu USD. Quyết định này được đưa ra sau cuộc bỏ phiếu gần đây của ODAC (Ủy ban Cố vấn Thuốc Ung thư), thể hiện sự hoài nghi về hồ sơ lợi ích-rủi ro của sản phẩm UGN-102 của UroGen Pharma.

Cuộc bỏ phiếu sít sao của ODAC, với 5 phiếu chống và 4 phiếu thuận, kết luận rằng tổng thể lợi ích-rủi ro của UGN-102 trong điều trị ung thư bàng quang không xâm lấn cơ có nguy cơ trung bình, độ thấp (LG-IR-NMIBC) là không thuận lợi. Kết quả này đã gây nghi ngờ về khả năng UGN-102 nhận được phê duyệt cho chỉ định LG-IR-NMIBC tái phát rộng rãi. Mặc dù có những thách thức này, dữ liệu từ InvestingPro cho thấy công ty vẫn duy trì biên lợi nhuận gộp mạnh mẽ gần 90% và tỷ số thanh khoản hiện tại là 5,65, cho thấy khả năng thanh khoản ngắn hạn vững chắc.

Nhà phân tích của Goldman Sachs lưu ý rằng, với kết quả của cuộc họp ODAC, kịch bản lạc quan nhất cho UGN-102 hiện nay sẽ là một sự phê duyệt hạn chế cho những bệnh nhân không đủ điều kiện phẫu thuật hoặc những người có nguy cơ tim mạch hoặc các bệnh đồng mắc khác, có thể kèm theo một chương trình giám sát sau khi đưa ra thị trường.

Việc giảm đáng kể mục tiêu giá xuống còn 3 USD phản ánh những diễn biến này và những thách thức mà UroGen Pharma có thể phải đối mặt trong việc đảm bảo phê duyệt rộng rãi hơn cho UGN-102. Con đường phía trước của công ty trở nên ngày càng khó khăn, vì quyết định của ODAC là một yếu tố quan trọng trong việc FDA xem xét phê duyệt thuốc mới.

Trong tin tức gần đây khác, UroGen Pharma đã báo cáo thu nhập quý 1 năm 2025, tiết lộ doanh thu 20,25 triệu USD, thấp hơn so với dự báo 22,5 triệu USD. Công ty cũng không đạt được dự báo thu nhập trên mỗi cổ phiếu, báo cáo -0,92 USD so với mức kỳ vọng -0,79 USD. Mặc dù có những kết quả tài chính này, UroGen Pharma đang chuẩn bị cho việc ra mắt tiềm năng thuốc điều trị ung thư bàng quang UGN-102 vào tháng 7 năm 2025. Ủy ban Cố vấn Thuốc Ung thư của FDA gần đây đã đưa ra một cuộc bỏ phiếu chia rẽ về hồ sơ lợi ích/rủi ro của thuốc, với những lo ngại được nêu ra về hiệu quả của nó so với các phương pháp điều trị hiện tại. Nhà phân tích Leland Gershell từ Oppenheimer vẫn duy trì xếp hạng Vượt trội đối với UroGen Pharma, đồng thời thừa nhận những lo ngại của FDA. Trong khi đó, bà Tara Bancroft từ TD Cowen bày tỏ sự tin tưởng vào một cuộc bỏ phiếu tích cực của hội đồng cố vấn. Ban lãnh đạo của UroGen vẫn lạc quan về việc phê duyệt thuốc, nhấn mạnh tiềm năng của nó trong việc cung cấp một lựa chọn điều trị không phẫu thuật cho bệnh nhân ung thư bàng quang.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.