UniCredit SpA. (UCG.MI) đã báo cáo kết quả hoạt động mạnh mẽ trong quý II và nửa đầu năm 2024, đánh dấu quý thứ 14 liên tiếp tăng trưởng lợi nhuận.
Sự tập trung của ngân hàng vào thu nhập chất lượng và hiệu quả hoạt động đã chuyển thành các quý và nửa kỷ lục, với doanh thu ròng tăng 7% lên 12,6 tỷ euro trong nửa và 6% lên 6,3 tỷ euro trong quý. Tỷ lệ chi phí trên thu nhập của UniCredit được cải thiện đáng kể và ngân hàng đạt mức lợi nhuận kỷ lục trên vốn chủ sở hữu hữu hình là 13%.
Việc mua lại Vodeno-Aion được thiết lập để tăng cường khả năng công nghệ và khả năng tiếp cận thị trường của UniCredit. Bất chấp những kết quả tích cực, UniCredit vẫn thận trọng, với các cuộc thảo luận đang diễn ra với Ngân hàng Trung ương châu Âu (ECB) về khung pháp lý và chiến lược của ngân hàng ở Nga.
Những điểm chính
- UniCredit báo cáo lợi nhuận trước thuế tăng 16% lên 3,4 tỷ euro trong nửa và tăng 14% lên 1,8 tỷ euro trong quý.
- Thu nhập phí của ngân hàng tăng 6,6% trong nửa và 10% trong quý.
- UniCredit đạt tỷ lệ chi phí trên thu nhập đạt 36,3% và doanh thu thuần trên tài sản có rủi ro là 9,1%.
- Việc mua lại nhà cung cấp công nghệ ngân hàng lõi dựa trên đám mây Vodeno-Aion nhằm hỗ trợ tăng trưởng và lợi nhuận.
- Doanh thu thuần của UniCredit được tăng lên hơn 23 tỷ euro, với lợi nhuận ròng và lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu hữu hình được duy trì.
Triển vọng công ty
- UniCredit có kế hoạch phân phối ít nhất 8,6 tỷ euro và đặt mục tiêu lợi nhuận ròng trên 8,5 tỷ euro.
- Ngân hàng kỳ vọng đạt lợi nhuận trên 15% đầu tư trong 3 đến 5 năm tới.
- UniCredit đang đầu tư 370 triệu euro tiền mặt để mua lại Vodeno-Aion.
- Chiến lược của UniCredit bao gồm giảm tiếp xúc ở Nga và tìm kiếm sự rõ ràng về mặt pháp lý từ Tòa án Công lý châu Âu về các hướng dẫn của ECB.
- Ngân hàng dự kiến sẽ giảm nhiều tài sản có trọng số rủi ro hơn trong nửa cuối năm để chuẩn bị cho việc triển khai Basel IV.
Điểm nổi bật của Bearish
- UniCredit đang giải quyết các vụ kiện pháp lý ở Nga, mặc dù Nga không phải là động lực chính của lợi nhuận ròng và lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu hữu hình.
- Ngân hàng đang tìm kiếm sự rõ ràng về mặt pháp lý từ Tòa án Công lý Châu Âu liên quan đến các hướng dẫn gần đây của ECB.
- UniCredit thận trọng trong việc bình thường hóa tỷ giá và chi phí rủi ro.
Điểm nổi bật của Bullish
- Lợi nhuận của UniCredit đạt mức cao nhất trong một thập kỷ tại Đức.
- Lợi nhuận của Trung Âu được thúc đẩy bởi doanh thu mạnh mẽ và kiểm soát chi phí có kỷ luật.
- Bộ phận Giải pháp Khách hàng của UniCredit chứng kiến sự tăng trưởng doanh thu trên tất cả các danh mục.
Bỏ lỡ
- UniCredit vẫn chưa đưa ra con số cụ thể về rủi ro tăng giá trong hướng dẫn doanh thu thuần.
- Mức độ chuẩn hóa chính xác cho chi phí rủi ro vẫn chưa chắc chắn.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- UniCredit nhấn mạnh cam kết về chất lượng hơn khối lượng và cách tiếp cận chủ động trong quản lý rủi ro.
- Ngân hàng đã thảo luận về chính sách phân phối của mình và tuyên bố rằng vốn dư thừa sẽ được sử dụng để phân phối.
- UniCredit đã giải quyết những lo ngại về lực lượng của ECB trong việc tăng mức trích lập dự phòng cho các khoản vay có đòn bẩy, cho biết các tương tác đang diễn ra với ECB.
Kết quả tài chính của UniCredit phản ánh sự nhấn mạnh chiến lược vào hiệu quả, tạo vốn và lợi nhuận. Với việc mua lại Vodeno-Aion, ngân hàng đã sẵn sàng nâng cao khả năng công nghệ và mở rộng sang các thị trường châu Âu mới. Cách tiếp cận kỷ luật của UniCredit trong quản lý chi phí và quản lý rủi ro, kết hợp với các khoản đầu tư chiến lược, nhấn mạnh sự tự tin của UniCredit trong việc mang lại hiệu suất mạnh mẽ và mở ra tiềm năng đáng kể cho tăng trưởng bền vững.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Kết quả tài chính gần đây của UniCredit đã chứng minh khả năng mang lại lợi nhuận ổn định của ngân hàng và dữ liệu thời gian thực từ InvestingPro càng nhấn mạnh sức mạnh của tình hình tài chính của công ty. Với vốn hóa thị trường là 65,42 tỷ đô la và bội số thu nhập thấp, được phản ánh trong tỷ lệ P / E là 6,87 và tỷ lệ P / E được điều chỉnh thậm chí còn hấp dẫn hơn trong mười hai tháng qua tính đến quý 2 năm 2024 ở mức 5,38, UniCredit đang giao dịch ở mức định giá có thể thu hút sự chú ý của các nhà đầu tư giá trị.
InvestingPro Tips nêu bật vị thế của UniCredit như một công ty nổi bật trong ngành Ngân hàng, đã chứng kiến lợi nhuận cao trong năm qua. Đáng chú ý, cổ phiếu của ngân hàng đã trải qua một đợt tăng giá đáng kể trong sáu tháng qua, tự hào với tổng lợi nhuận giá 47,93%. Hiệu suất này cho thấy niềm tin mạnh mẽ của nhà đầu tư và sự công nhận của thị trường về quỹ đạo tăng trưởng của ngân hàng.
Hơn nữa, UniCredit đã tăng cổ tức trong bốn năm liên tiếp, đưa ra tỷ suất cổ tức hiện tại là 3,2%, đặc biệt hấp dẫn đối với các nhà đầu tư tập trung vào thu nhập. Mức tăng trưởng cổ tức ổn định, bao gồm mức tăng 87,11% trong mười hai tháng qua tính đến quý 2 năm 2024, báo hiệu cam kết của UniCredit trong việc trả lại giá trị cho cổ đông.
Đối với độc giả quan tâm đến phân tích sâu hơn và hiểu biết thêm về hiệu suất và triển vọng của UniCredit, InvestingPro cung cấp thêm lời khuyên. Có 9 Mẹo InvestingPro bổ sung có sẵn có thể cung cấp cho các nhà đầu tư sự hiểu biết toàn diện về sức khỏe tài chính và triển vọng tương lai của công ty. Để khám phá những thông tin chi tiết này và đưa ra quyết định đầu tư sáng suốt, hãy cân nhắc sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24 để được giảm giá tới 10% cho Pro hàng năm và đăng ký Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần tại https://www.investing.com/pro/UNCRY.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.