Infineon Technologies AG (IFX) đã báo cáo doanh thu giảm và điều chỉnh dự báo cho năm tài chính 2024, với lý do môi trường thị trường đầy thách thức và điều chỉnh hàng tồn kho. Trong cuộc gọi thu nhập gần đây, nhà sản xuất chất bán dẫn đã chi tiết doanh thu hàng quý giảm 11% xuống còn 3,702 tỷ EUR, với sự sụt giảm đáng chú ý trên tất cả các phân khúc kinh doanh. Phân khúc ô tô, dự kiến sẽ vẫn có khả năng phục hồi, đã giảm 4%, trong khi phân khúc Hệ thống bảo mật được kết nối có mức giảm doanh thu lớn nhất gần 26%.
Bất chấp những cơn gió ngược trong ngắn hạn, Infineon dự đoán sự phục hồi ở một số thị trường cuối cùng trong nửa cuối năm nay và lạc quan về cơ hội tăng trưởng trong trí tuệ nhân tạo và các thiết bị dựa trên gallium nitride. Công ty cũng vẫn cam kết đạt được mức trung hòa CO2 vào năm 2030.
Những điểm chính
- Tổng doanh thu của Infineon giảm 11% so với quý trước xuống còn 3,702 tỷ EUR.
- Doanh thu mảng ô tô giảm 4% xuống còn 2,85 tỷ EUR.
- Phân khúc Hệ thống nguồn & cảm biến (PSS) và Hệ thống bảo mật được kết nối (CSS) giảm đáng kể lần lượt là 16% và 26%.
- Công ty điều chỉnh dự báo doanh thu năm tài chính 2024 lên 16 tỷ EUR, cộng hoặc trừ 500 triệu EUR.
- Infineon kỳ vọng sự phục hồi trong nửa cuối năm nay, đặc biệt là ở các bộ phận ô tô và PSS.
- Công ty đã chuẩn bị cho sự cạnh tranh ngày càng tăng, đặc biệt là từ các công ty Trung Quốc, nhưng vẫn tự tin trong việc duy trì vị trí thị trường của mình.
Triển vọng công ty
- Infineon dự báo môi trường thị trường đầy thách thức do các yếu tố địa chính trị và kinh tế vĩ mô.
- Công ty kỳ vọng hoạt động kinh doanh ô tô sẽ tăng trưởng tốt, được hỗ trợ bởi sự gia tăng thị phần MCU và tiếp xúc với EV và ADAS.
- Infineon dự đoán thời gian tiêu hóa hàng tồn kho kéo dài nhưng dự kiến tăng trưởng sẽ tiếp tục trong nửa cuối năm.
- Công ty đặt mục tiêu trung hòa CO2 vào năm 2030 và có kế hoạch đặt mục tiêu dựa trên cơ sở khoa học để đạt được mục tiêu này.
Điểm nổi bật của Bearish
- Doanh thu so với cùng kỳ năm ngoái giảm 27% trong hoạt động kinh doanh PSS.
- Khối lượng và lợi nhuận bán hàng ngắn hạn dự kiến sẽ bị ảnh hưởng tiêu cực bởi nhu cầu yếu và mức tồn kho cao.
- Mảng CSS đối mặt với sự sụt giảm doanh thu đáng kể do nhu cầu yếu và điều chỉnh hàng tồn kho.
Điểm nổi bật của Bullish
- Infineon nhận thấy tiềm năng phục hồi nhu cầu trong nửa cuối năm 2024.
- Cơ hội tăng trưởng được xác định trong trí tuệ nhân tạo và các thiết bị dựa trên gallium nitride.
- Công ty đang đầu tư vào đổi mới xung quanh việc áp dụng IoT và trí tuệ nhân tạo ở rìa.
Bỏ lỡ
- Biên lợi nhuận gộp của Infineon không đổi ở mức 43,2%, với biên lợi nhuận gộp được điều chỉnh dự kiến sẽ ở mức thấp đến giữa những năm 40 cho năm tài chính.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Giám đốc điều hành Jochen Hanebeck đã thảo luận về hàng tồn kho tăng cao do yêu cầu của khách hàng và rủi ro địa chính trị, đặc biệt là ở Đài Loan.
- Công ty đang tối ưu hóa dấu ấn sản xuất của mình và đã giảm CapEx để tập trung vào các cơ hội tăng trưởng trong tương lai.
- Infineon kỳ vọng sự gia tăng tuần tự mạnh mẽ trong phân khúc PSS, được thúc đẩy bởi sức mạnh ô tô.
- Công ty đang trên đà tăng gấp đôi công suất của các cơ sở SICC và TanKeBlue của họ và có kế hoạch chuyển đổi khối lượng trên các tấm wafer 8 inch vào năm 2025.
- Infineon dự đoán lợi nhuận sẽ cải thiện trong nửa cuối năm, kỳ vọng tỷ suất lợi nhuận sẽ đạt mức thấp đến giữa những năm 20.
- Công ty đã báo cáo tải fab vào giữa những năm 80 cho mặt trước và giữa những năm 70 cho mặt sau, với công suất đạt 100%.
Infineon Technologies AG đã cung cấp một bức tranh sắc thái về sức khỏe tài chính hiện tại và triển vọng tương lai trong bối cảnh thị trường toàn cầu đầy thách thức. Trong khi công ty phải đối mặt với những cơn gió ngược ngay lập tức với sự sụt giảm doanh thu và áp lực lợi nhuận, trọng tâm chiến lược của nó vào đổi mới và dẫn đầu thị trường trong các phân khúc chính cung cấp một con đường để phục hồi và tăng trưởng trong cuối năm. Cam kết của Infineon về tính bền vững và cách tiếp cận đo lường chi tiêu vốn phản ánh tầm nhìn dài hạn cân bằng giữa những thách thức trước mắt với các cơ hội trong tương lai.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Infineon Technologies AG (IFX), một công ty nổi bật trong ngành công nghiệp Thiết bị bán dẫn & bán dẫn, đã điều hướng qua một môi trường thị trường đầy thách thức, như được phản ánh trong kết quả tài chính gần đây. Trọng tâm chiến lược của công ty vào lĩnh vực ô tô và cơ hội tăng trưởng trong các thiết bị dựa trên trí tuệ nhân tạo và gallium nitride phù hợp với xu hướng công nghiệp hiện tại.
Các chỉ số dữ liệu của InvestingPro cung cấp cái nhìn sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính của công ty. Vốn hóa thị trường của Infineon ở mức 47,11 tỷ USD, với tỷ lệ P/E là 14,15, cho thấy cổ phiếu đang giao dịch ở mức giá thấp so với tăng trưởng thu nhập ngắn hạn. Doanh thu của công ty trong mười hai tháng qua tính đến quý 4 năm 2023 được báo cáo ở mức 17.24 tỷ USD, cho thấy tốc độ tăng trưởng lành mạnh là 14.71%.
Trong số các Mẹo InvestingPro cho Infineon, đáng chú ý là công ty đã tăng cổ tức trong 3 năm liên tiếp và duy trì chi trả cổ tức trong 14 năm liên tiếp. Sự nhất quán này trong việc thưởng cho các cổ đông, kết hợp với thực tế là tài sản lưu động vượt quá nghĩa vụ ngắn hạn, cho thấy nền tảng tài chính ổn định cho công ty. Tuy nhiên, điều quan trọng cần lưu ý là ba nhà phân tích đã điều chỉnh thu nhập của họ xuống trong giai đoạn sắp tới, đây có thể là một điểm quan tâm đối với các nhà đầu tư tiềm năng.
Đối với những độc giả muốn tìm hiểu sâu hơn về tài chính và triển vọng tương lai của công ty, có những Mẹo InvestingPro bổ sung có sẵn tại https://www.investing.com/pro/IFNNY. Chúng bao gồm các đánh giá về mức nợ, lợi nhuận và biến động giá cổ phiếu của công ty. Mức nợ vừa phải của Infineon và lợi nhuận của nó trong mười hai tháng qua củng cố vị trí vững chắc của công ty trên thị trường.
Các nhà đầu tư quan tâm có thể tận dụng những hiểu biết hiện tại và các mẹo bổ sung bằng cách sử dụng mã phiếu giảm giá "SFY24" để được giảm thêm 10% cho đăng ký InvestingPro + 2 năm hoặc "SFY241" để được giảm thêm 10% cho đăng ký InvestingPro + 1 năm. Với những tài nguyên này, các nhà đầu tư có thể đưa ra quyết định sáng suốt hơn dựa trên dữ liệu thời gian thực và phân tích của chuyên gia.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.