Apogee Enterprises, Inc. (APOG) đã công bố một khởi đầu mạnh mẽ cho năm tài chính 2025, đạt được tỷ suất lợi nhuận hoạt động được điều chỉnh cao nhất trong lịch sử 75 năm ở mức 12,8%. Mặc dù giảm khối lượng và doanh thu ở một số phân khúc nhất định, công ty đã cố gắng duy trì lợi nhuận mạnh mẽ thông qua quản lý chi phí hiệu quả và cải thiện năng suất.
Apogee đã nâng triển vọng cả năm đối với thu nhập pha loãng trên mỗi cổ phiếu (EPS) đã điều chỉnh lên từ 4,65 đến 5 đô la, trong khi dự kiến doanh thu ròng giảm 4-7%. Công ty cũng đang đầu tư vào việc mở rộng năng lực và khả năng và đang khám phá các cơ hội mua lại.
Những điểm chính
- Apogee Enterprises khởi đầu năm tài chính 2025 với lợi nhuận mạnh mẽ, đạt biên lợi nhuận điều chỉnh kỷ lục 12,8%.
- Công ty báo cáo sự sụt giảm về khối lượng và doanh thu trong hệ thống khung và kính kiến trúc nhưng vẫn duy trì lợi nhuận thông qua quản lý chi phí.
- Apogee đã tăng triển vọng EPS pha loãng điều chỉnh cả năm lên 4,65 đô la đến 5 đô la mặc dù dự đoán doanh thu ròng giảm 4-7%.
- Đầu tư vào mở rộng năng lực, khả năng mới và mua lại tiềm năng là một phần trong chiến lược tăng trưởng của công ty.
- Thuế suất hiệu quả được dự kiến là khoảng 24,5%, với chi phí vốn dự kiến là từ 40 triệu đến 50 triệu đô la.
- Dòng tiền từ hoạt động kinh doanh được dự báo thấp hơn năm trước.
Triển vọng công ty
- Apogee đặt mục tiêu tiếp tục mở rộng biên lợi nhuận hoạt động đã điều chỉnh và tăng trưởng EPS.
- Công ty có kế hoạch phát triển về mặt địa lý và đang đầu tư vào phạm vi bán hàng và thu thập dữ liệu thị trường.
- Việc mở rộng sang các thị trường liền kề đã dẫn đến tăng trưởng doanh thu trong các lĩnh vực chuyên biệt như cơ sở phòng sạch và xây dựng chất bán dẫn.
Điểm nổi bật của Bearish
- Doanh thu thuần dự kiến giảm 4-7% cho năm tài chính.
- Dự kiến khả năng sinh lời của phân khúc kính giảm do áp lực giá cả và nhu cầu thị trường cuối cùng yếu hơn.
- Biên lợi nhuận của mảng khung được dự đoán sẽ giảm tuần tự vì những lý do tương tự.
Điểm nổi bật của Bullish
- Khả năng sinh lời mạnh mẽ trong mảng dịch vụ kiến trúc, góp phần cải thiện lợi nhuận chung.
- Mảng dịch vụ được kỳ vọng sẽ cải thiện tỷ suất lợi nhuận bất chấp một số áp lực cạnh tranh.
- Việc công ty tập trung vào các dịch vụ cao cấp trong phân khúc kính có thể mang lại nhiều giá trị hơn bất chấp sự đánh đổi tiềm năng về giá và lợi nhuận.
Bỏ lỡ
- Apogee kỳ vọng dòng tiền từ hoạt động kinh doanh sẽ thấp hơn so với năm trước.
- EPS pha loãng điều chỉnh sẽ giảm khoảng 0,20 đô la trong năm.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Giám đốc điều hành Ty Silberhorn đã thảo luận về sự mềm mại của thị trường và áp lực giá tiềm năng trong nửa cuối năm nay.
- Silberhorn nhấn mạnh chiến lược mở rộng của công ty sang các thị trường liền kề và nhấn mạnh vào chất lượng và dịch vụ.
- Hiện tại không có nhu cầu bổ sung cơ sở vật chất để hỗ trợ tăng trưởng địa lý, theo kế hoạch đầu tư của công ty.
- Hoạt động kinh doanh quang học quy mô lớn của công ty tập trung vào Bắc Mỹ nhưng vận chuyển sản phẩm trên toàn cầu.
Apogee Enterprises tiếp tục điều hướng một môi trường thị trường đầy thách thức với các khoản đầu tư chiến lược và tập trung vào lợi nhuận. Sự nhấn mạnh của công ty vào chất lượng và dịch vụ, kết hợp với việc mở rộng sang các thị trường mới, giúp công ty duy trì tăng trưởng bất chấp sự mềm mại của người tiêu dùng và áp lực cạnh tranh.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Apogee Enterprises, Inc. (APOG) đã chứng minh khả năng phục hồi và tăng trưởng chiến lược, bằng chứng là biên lợi nhuận hoạt động được điều chỉnh kỷ lục vào đầu năm tài chính 2025. Cùng với hiệu suất mạnh mẽ này, một số số liệu và mẹo từ InvestingPro cung cấp bối cảnh bổ sung cho các nhà đầu tư xem xét triển vọng của công ty.
InvestingPro Tips nhấn mạnh cam kết mạnh mẽ của Apogee đối với lợi nhuận của cổ đông, với lợi suất cổ đông cao và thành tích tăng cổ tức trong 12 năm liên tiếp. Hơn nữa, công ty đã duy trì chi trả cổ tức trong 51 năm liên tiếp. Những điểm dữ liệu này nhấn mạnh khả năng quản lý tài chính ổn định của Apogee và khả năng tạo ra dòng tiền nhất quán, có thể trang trải đủ các khoản thanh toán lãi và cổ tức.
Từ góc độ định giá, Hệ số P/E của Apogee ở mức 14,28, với Hệ số P/E đã điều chỉnh trong mười hai tháng qua tính đến quý 4/2024 ở mức 13,1, phản ánh mức định giá hợp lý trong ngành. Ngoài ra, tỷ lệ Giá / Sách của công ty tính đến cùng kỳ là 3,04, cho thấy định giá thị trường của công ty so với giá trị sổ sách của nó.
Về hiệu suất, Tăng trưởng doanh thu của Apogee trong quý cuối cùng của năm tài chính 2024 là 5,15%, cho thấy khả năng tăng doanh số bán hàng của công ty trong một môi trường đầy thách thức. Hơn nữa, Biên thu nhập hoạt động trong mười hai tháng qua tính đến quý 4 năm 2024 đạt 10,32%, phù hợp với lợi nhuận kỷ lục được báo cáo của công ty.
Các nhà đầu tư đang tìm kiếm một phân tích sâu hơn có thể tìm thấy Mẹo InvestingPro bổ sung cho Doanh nghiệp Apogee tại https://www.investing.com/pro/APOG. Những lời khuyên này bao gồm thông tin chi tiết về mức nợ vừa phải, tài sản lưu động và dự đoán lợi nhuận của công ty cho năm hiện tại.
Đối với những người quan tâm đến bộ thông tin chi tiết và mẹo đầy đủ, InvestingPro cung cấp thông tin chi tiết hơn. Bằng cách sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24, độc giả có thể được giảm thêm 10% cho đăng ký Pro và Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần, mở khóa vô số dữ liệu để thông báo quyết định đầu tư. Có 6 Mẹo InvestingPro bổ sung có sẵn, cung cấp cái nhìn toàn diện về sức khỏe và triển vọng tài chính của Apogee.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.