CLS Group, hệ thống thanh toán tiền tệ chính, đã quyết định duy trì thời gian giới hạn hiện tại cho các hướng dẫn thanh toán ngoại hối.
Quyết định này được đưa ra khi các nhà quản lý tài sản nước ngoài chuẩn bị cho tác động của một quy định mới của Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Hoa Kỳ (SEC), trong đó yêu cầu các nhà đầu tư phải giải quyết các giao dịch cổ phiếu của Hoa Kỳ một ngày làm việc sau khi giao dịch, được gọi là T+1, bắt đầu từ ngày 28 tháng Năm.
Sự thay đổi này so với giai đoạn thanh toán hai ngày hiện tại, T+2, nhằm giảm rủi ro thị trường, được nhấn mạnh bởi sự cố giao dịch GameStop trên Sàn giao dịch chứng khoán New York.
Chu kỳ thanh toán ngắn hơn sẽ làm giảm thời gian có sẵn cho các nhà quản lý ở nước ngoài để mua đô la để thanh toán chứng khoán, khiến một số người tìm kiếm sự hỗ trợ từ CLS. Tuy nhiên, Lisa Danino-Lewis, giám đốc tăng trưởng của CLS, tuyên bố rằng tổ chức sẽ không điều chỉnh thời gian hoạt động do những hạn chế mà các thành viên phải đối mặt. Hơn 40% thành viên sẽ cần tới một năm để thực hiện các thay đổi công nghệ và hoạt động cần thiết để hỗ trợ sự chậm trễ.
Hạn chót để gửi hướng dẫn giao dịch FX để thanh toán vào ngày hôm sau hiện được ấn định vào nửa đêm Giờ Trung Âu (CET) vào ngày 27 tháng Năm. Bất kỳ sửa đổi nào đối với thời hạn này sẽ đòi hỏi phải thay đổi quy định và đánh giá rủi ro kỹ lưỡng hơn, theo CLS.
Bất chấp lập trường vững chắc, CLS sẽ tiếp tục theo dõi thị trường sau khi Mỹ chuyển sang chu kỳ thanh toán ngắn hơn và sẵn sàng xem xét lại vấn đề nếu có những phát triển mới. Cập nhật từ CLS dự kiến vào tháng Sáu và tháng Chín.
Các thành viên không thể điều chỉnh theo sự thay đổi chiếm khoảng 50% trong số 6,5 nghìn tỷ đô la giá trị trung bình hàng ngày (ADV) của các giao dịch mà CLS giải quyết.
Một cuộc khảo sát của các công ty châu Âu chỉ ra rằng do thanh toán T+1, khoảng 40% giao dịch tiền tệ hàng ngày của các nhà quản lý tài sản, lên tới 50 tỷ đến 70 tỷ USD, sẽ phải giải quyết bên ngoài khuôn khổ an toàn của CLS. Con số này có thể leo thang lên hàng trăm tỷ USD trong điều kiện thị trường biến động.
Để đáp lại mối quan tâm của các nhà quản lý tài sản, CLS đã khám phá kể từ mùa hè năm ngoái liệu dịch vụ CLSSettlement của họ có thể xử lý các đệ trình sau đó để thanh toán ngoại hối vào ngày hôm sau mà không gây bất ổn thị trường hay không.
Các phát hiện cho thấy hơn 50% các nhà quản lý tài sản tin rằng họ có thể quản lý hầu hết rủi ro của mình thông qua CLS mà không có bất kỳ thay đổi nào, trong khi khoảng 35% vẫn đang đánh giá phản ứng của họ đối với khung thanh toán T+1.
Reuters đã đóng góp cho bài viết này.Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.