Các nhà phân tích tại UBS dự đoán rằng mùa hè sắp tới sẽ là thời điểm thích hợp để thực hiện những thay đổi có kế hoạch tốt đối với danh mục đầu tư để nâng cao thu nhập lãi. Họ khuyên bạn nên tập trung vào trái phiếu ngắn hạn từ châu Âu được coi là có chất lượng tín dụng cao và cẩn thận mở rộng sang các loại hình đầu tư khác nhau.
Trong một báo cáo từ thứ Ba, các nhà phân tích của UBS quan sát thấy rằng sự khác biệt về lãi suất vay và cho vay ở châu Âu đang ổn định, đặc biệt là đối với trái phiếu có rủi ro và tiềm năng sinh lời cao hơn, sau sự bất ổn gây ra bởi cuộc bầu cử gần đây ở Pháp.
Hướng dẫn cải thiện thu nhập lãi trong mùa hè
Tập trung vào trái phiếu châu Âu chất lượng cao ngắn hạn: Nhóm UBS nhấn mạnh những lợi ích của việc đầu tư vào trái phiếu châu Âu với chất lượng tín dụng cao đáo hạn trong 3 đến 5 năm. Những trái phiếu này đặc biệt hấp dẫn vì chúng cung cấp lãi suất cao hơn do tình hình bất thường hiện nay khi lãi suất dài hạn thấp hơn lãi suất ngắn hạn.
Xem xét lại trái phiếu chất lượng cao của Hoa Kỳ: Sau gần hai năm, UBS đề nghị bổ sung trái phiếu Mỹ có chất lượng tín dụng cao và 7 đến 10 năm cho đến khi đáo hạn vào chiến lược thu nhập lãi của bạn. Sự thay đổi này dựa trên kỳ vọng sửa đổi của họ đối với thị trường.
Mở rộng với Trái phiếu chất lượng cao của Anh: Trái phiếu bằng tiền Anh có chất lượng tín dụng cao và từ 5 đến 7 năm đến ngày đáo hạn được khuyến nghị vì mối liên hệ tối thiểu với chỉ số S&P 500 và tiềm năng đóng góp vào thu nhập lãi cao hơn.
Giảm các khoản đầu tư rủi ro cao: UBS khuyến nghị giảm số tiền đầu tư vào các tài sản châu Âu dễ bay hơi hơn, chẳng hạn như trái phiếu có rủi ro cao hơn đáo hạn trong 3 đến 5 năm và một số loại hợp đồng bảo hiểm chống vỡ nợ, được gọi là ITRX Main.
Đầu tư vào các thị trường đang phát triển: Giữ tiền mặt hiện đang được ưa thích hơn đầu tư vào thị trường của các nước đang phát triển. Tuy nhiên, các nhà đầu tư kết hợp tiền mặt và chiến lược phái sinh có thể bắt đầu đầu tư vào các thị trường này một lần nữa ở mức đầu tư tiêu chuẩn. Những người chỉ đầu tư vào các công cụ phái sinh có cơ hội phân bổ nhiều hơn cho các thị trường này nếu họ chọn.
Giữ ưu tiên cho trái phiếu có rủi ro cao hơn: Phân tích cho thấy tiếp tục thích trái phiếu có rủi ro cao hơn trái phiếu chất lượng cao về số tiền đầu tư ở cả thị trường Mỹ và châu Âu.
Đề xuất danh mục đầu tư của UBS
Đối với tiền mặt + nhà đầu tư phái sinh: Tăng đầu tư của bạn vào trái phiếu chất lượng cao của Mỹ với 3 đến 5 năm đến ngày đáo hạn, giảm đầu tư vào trái phiếu rủi ro cao hơn của châu Âu với 3 đến 5 năm đến ngày đáo hạn và vào ITRX Main, bắt đầu đầu tư lại vào các thị trường đang phát triển ở mức tiêu chuẩn và phân bổ nhiều nhất cho trái phiếu chất lượng cao của Anh với 5 đến 7 năm đến ngày đáo hạn.
Đối với nhà đầu tư phái sinh: Tăng đầu tư của bạn vào trái phiếu chất lượng cao của Mỹ trong 3 đến 5 năm đến ngày đáo hạn và ở các thị trường đang phát triển, tiếp tục ưu tiên trái phiếu có rủi ro cao hơn trái phiếu chất lượng cao về số tiền đầu tư ở cả thị trường Mỹ và Châu Âu, đồng thời giảm đầu tư vào ITRX Main
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của công nghệ AI và được biên tập viên xem xét. Để biết thêm chi tiết, vui lòng tham khảo Điều khoản và Điều kiện của chúng tôi.