Vàng vượt mốc 4.000 USD/oz; biên bản họp FOMC sắp công bố – điều gì đang chi phối thị trường?

Investing.com - Hợp đồng tương lai chứng khoán Mỹ ổn định sau khi thị trường chứng khoán giảm điểm trong phiên trước đó, với các nhà giao dịch đang cố gắng đánh giá các thông tin trái chiều liên quan đến trí tuệ nhân tạo và bối cảnh kinh tế không rõ ràng. Sự không chắc chắn về nền kinh tế và việc chính phủ Mỹ đóng cửa kéo dài đã góp phần thúc đẩy giá vàng tăng vọt vượt mốc 4.000 USD/ounce lần đầu tiên. Cục Dự trữ Liên bang sẽ công bố biên bản cuộc họp chính sách gần đây nhất, trong khi Nvidia được báo cáo là một trong những nhà đầu tư trong vòng gọi vốn 20 tỷ USD của xAI.

1. Hợp đồng tương lai tăng điểm

Hợp đồng tương lai chứng khoán Mỹ dao động trên mức đi ngang vào thứ Tư, khi các nhà đầu tư đánh giá những lo ngại mới về làn sóng AI và theo dõi triển vọng kinh tế tổng thể mặc dù thiếu dữ liệu chính thức trong bối cảnh chính phủ liên bang đóng cửa.

Tính đến 03:48 ET (14:48 GMT+7), hợp đồng tương lai S&P 500 đã tăng 8 điểm, tương đương 0,1%, hợp đồng tương lai Nasdaq 100 tăng nhẹ 38 điểm, tương đương 0,2%, và hợp đồng tương lai Dow tăng 60 điểm, tương đương 0,1%.

Vào thứ Ba, cổ phiếu trên Phố Wall đã giảm từ mức cao kỷ lục gần đây, với chỉ số chuẩn S&P 500 giảm 0,4% và Nasdaq Composite chủ yếu về công nghệ giảm 0,7%. Chỉ số Dow Jones Industrial Average cũng giảm 0,2%.

Một phần nguyên nhân gây ra sự sụt giảm này là do cổ phiếu của tập đoàn Oracle giảm mạnh, dù mới tháng trước cổ phiếu này đã tăng vọt nhờ kỳ vọng công ty sẽ là người chiến thắng lớn trong cuộc đua AI. Các nhà phân tích đã chỉ ra một báo cáo tin tức trên The Information, cho rằng hồ sơ biên lợi nhuận của mảng kinh doanh cơ sở hạ tầng đám mây AI của Oracle, vốn đang chịu áp lực từ các khoản chi tiêu lớn cho công nghệ mới nổi này, tệ hơn so với dự đoán trước đó.

Tuy nhiên, câu chuyện xoay quanh AI, có lẽ là yếu tố hỗ trợ lớn nhất cho đà tăng mạnh của cổ phiếu, vẫn còn nguyên vẹn. Cổ phiếu của AMD, công ty vừa công bố thỏa thuận với OpenAI - đơn vị phát triển ChatGPT - đầu tuần này, đã tiếp tục tăng sang ngày thứ hai, trong khi IBM tăng điểm nhờ hợp tác với công ty AI Anthropic và cổ phiếu Dell - công ty máy chủ AI - tăng mạnh sau khi nâng dự báo dài hạn.

Với việc đóng cửa chính phủ kéo dài dẫn đến sự chậm trễ của một số chỉ số kinh tế quan trọng từ chính phủ, các nhà giao dịch đã phải chuyển sang các nguồn dữ liệu thay thế để kiểm tra sức khỏe của nền kinh tế Mỹ. Những biện pháp này đã làm giảm tâm lý thị trường trong phiên trước đó, đặc biệt là một cuộc khảo sát của Cục Dự trữ Liên bang New York cho thấy sự suy giảm trong kỳ vọng tương lai và dự báo lạm phát tăng cao.

2. Giá vàng vượt mốc 4.000 USD/ounce

Giá vàng đã tăng vọt vượt mốc 4.000 USD/ounce lần đầu tiên, khi các thành phần thị trường như nhà đầu tư tư nhân và ngân hàng trung ương đổ xô vào kim loại quý với tư cách là tài sản trú ẩn an toàn trong thời điểm bất ổn chính trị và không chắc chắn về kinh tế.

Vàng thỏi đã tăng hơn 50% trong năm nay, liên tục thiết lập các mức cao kỷ lục mới. Hiện tại, vàng đang trên đà tăng mạnh nhất kể từ năm 1979.

Các nhà phân tích lưu ý rằng việc chính phủ Mỹ đóng cửa, kết hợp với sự suy yếu của các tài sản trú ẩn phổ biến khác như đồng đô la và trái phiếu chính phủ Mỹ do dự đoán Cục Dự trữ Liên bang cắt giảm lãi suất và lo ngại về tình hình tài chính của Mỹ, đã làm tăng giá trị của vàng.

Đồng yên Nhật, vốn cũng là nơi trú ẩn truyền thống, cũng bị ảnh hưởng sau cuộc bầu cử lãnh đạo mới, có khuynh hướng ôn hòa hơn của đảng Dân chủ Tự do cầm quyền. Bối cảnh chính trị toàn cầu cũng trở nên không rõ ràng hơn sau sự từ chức bất ngờ của Thủ tướng Pháp vào thứ Hai, tạo thêm hỗ trợ cho vàng.

Trong khi đó, nhiều quỹ giao dịch trao đổi (ETF) đã mở rộng lượng vàng nắm giữ khi kỳ vọng về việc Cục Dự trữ Liên bang cắt giảm lãi suất tăng cao, các nhà phân tích tại ING cho biết trong một báo cáo. Một số ngân hàng trung ương cũng đang mua vào kim loại quý, đặc biệt là Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc đã tiếp tục chuỗi mua vàng trong tháng 9 tháng thứ 11 liên tiếp bất chấp giá vàng ở mức cao kỷ lục.

3. Sắp công bố biên bản họp FOMC

Sự chú ý hiện đang hướng vào việc công bố biên bản vào thứ Tư từ cuộc họp chính sách gần đây nhất của Fed vào tháng 9.

Tại cuộc họp, các thành viên Fed đã bỏ phiếu cắt giảm lãi suất một phần tư điểm phần trăm, khởi động lại chu kỳ nới lỏng chính sách đã bị tạm dừng kể từ tháng 12.

Các quan chức dự đoán rộng rãi rằng có thể sẽ có thêm các đợt cắt giảm lãi suất tại hai cuộc họp cuối cùng của ngân hàng trung ương trong năm nay, một cuộc họp vào cuối tháng này từ ngày 28-29/10 và một cuộc họp khác vào tháng 12.

Làm nền cho những dự báo này là mong muốn ưu tiên thúc đẩy thị trường lao động Mỹ đang chậm lại gần đây hơn là đối phó với lạm phát dai dẳng. Về lý thuyết, việc cắt giảm lãi suất có thể thúc đẩy tuyển dụng và đầu tư, mặc dù có rủi ro đẩy giá lên cao.

"Biên bản của Fed nhìn chung nên phản ánh sự thay đổi theo hướng ôn hòa hơn" từ tuyên bố tháng 9 của Fed và cuộc họp báo của Chủ tịch ông Jerome Powell, các nhà phân tích tại Vital Knowledge cho biết. "[N]hưng họ có thể sẽ phản ánh sự phân chia sâu sắc, khi một số quan chức thúc đẩy chiến dịch cắt giảm lãi suất khá mạnh mẽ trong khi những người khác thích giới hạn việc nới lỏng ở mức 1-2 lần cắt giảm do thách thức lạm phát dai dẳng và tình hình việc làm vẫn còn tốt trên cơ sở tuyệt đối."

Ở diễn biến khác, một số quan chức Fed dự kiến sẽ phát biểu, mặc dù việc thiếu dữ liệu kinh tế mới đồng nghĩa với việc nhận xét của họ có thể sẽ không thay đổi cơ bản các dự đoán về lộ trình lãi suất, các nhà phân tích nói thêm.

4. Nvidia nằm trong số nhà đầu tư trong vòng gọi vốn 20 tỷ USD của xAI - Bloomberg

Công ty khởi nghiệp trí tuệ nhân tạo xAI do ông Elon Musk hậu thuẫn đã tăng kế hoạch gọi vốn lên tới 20 tỷ USD, bao gồm khoản đầu tư từ Nvidia để mua thêm bộ xử lý AI, Bloomberg News đưa tin.

Theo báo cáo, việc tài trợ chủ yếu nhằm mục đích mua thêm chip Nvidia mà xAI dự định sử dụng trong trung tâm dữ liệu Colossus 2 sắp ra mắt tại Memphis. Vòng gọi vốn bao gồm cả vốn cổ phần và nợ.

Bloomberg đưa tin Nvidia sẽ đầu tư tới 2 tỷ USD vào phần vốn cổ phần của thỏa thuận. Động thái này chủ yếu là một phần trong chiến lược của Nvidia nhằm giúp đẩy nhanh các khoản đầu tư AI của khách hàng, với việc nhà sản xuất chip đã cam kết khoảng 100 tỷ USD cho OpenAI vào tuần trước - mặc dù một số nhà quan sát ngày càng lo ngại rằng bản chất vòng tròn của các thỏa thuận này có thể che giấu sự mạnh mẽ thực sự của làn sóng AI.

Các báo cáo trước đó cho biết xAI đang nhắm mục tiêu huy động khoảng 10 tỷ USD trong vòng gọi vốn hiện tại. Các báo cáo khác cũng định giá xAI ở mức 200 tỷ USD vào tháng 9, khiến nó trở thành một trong những công ty khởi nghiệp có giá trị nhất thế giới, đứng sau OpenAI.

5. ABB bán mảng robot cho SoftBank của Nhật Bản

Tập đoàn kỹ thuật Thụy Sĩ ABB vào thứ Tư cho biết họ đã đồng ý bán mảng kinh doanh robot cho SoftBank Group Corp. với giá trị doanh nghiệp là 5,38 tỷ USD, từ bỏ kế hoạch ban đầu là tách mảng kinh doanh này.

ABB cho biết trong một tuyên bố rằng thương vụ sẽ tạo ra dòng tiền khoảng 5,3 tỷ USD và dự kiến sẽ hoàn tất vào giữa đến cuối năm 2026.

ABB cho biết số tiền thu được từ thương vụ sẽ được sử dụng cho "các nguyên tắc phân bổ vốn dài hạn" của công ty, bao gồm đầu tư vào các thương vụ mua lại, tăng trưởng hữu cơ và có thể trả lại cho cổ đông.

Ông Masayoshi Son, CEO của SoftBank, cho biết trong một tuyên bố rằng thương vụ mua lại nhằm thúc đẩy tham vọng của tập đoàn Nhật Bản về "AI vật lý", theo đó công ty sẽ kết hợp khả năng robot và trí tuệ nhân tạo. SoftBank, dưới sự lãnh đạo của ông Son, đã tích cực đầu tư vào AI và các lĩnh vực liên quan đến AI trong hai năm qua.