Hôm thứ Năm, BofA Securities đã điều chỉnh lập trường của mình đối với cổ phiếu Bank Of Communications Co Ltd. (3328: HK) (OTC: BKFCF), chuyển xếp hạng từ Mua sang Trung lập. Công ty đặt mục tiêu giá mới là 6,08 đô la Hồng Kông, tăng nhẹ so với mức 5,90 đô la Hồng Kông trước đó. Việc điều chỉnh theo sau báo cáo lợi nhuận ròng của ngân hàng giảm 0,7% so với cùng kỳ năm ngoái xuống còn 66,7 tỷ NDT trong 9 tháng đầu năm 2024, kém hiệu quả hơn khi so sánh với các đối tác của ngân hàng nhà nước.
Lợi nhuận cốt lõi của ngân hàng đã giảm 5,6% so với cùng kỳ năm ngoái, giảm so với mức tăng 5,9% được ghi nhận trong nửa đầu năm 2024. Tỷ suất lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu (ROE) cùng kỳ cũng giảm, giảm 0,7 điểm phần trăm xuống 8,9%. Ngoài ra, tỷ lệ Vốn chủ sở hữu phổ thông cấp 1 (CET1) giảm nhẹ, giảm 1 điểm cơ bản theo quý xuống còn 10,29%.
Trước những kết quả tài chính này, BofA Securities đã điều chỉnh ước tính thu nhập của Ngân hàng Truyền thông trong các năm từ 2024 đến 2026, nâng lên 1-3%. Tương ứng, các mục tiêu giá cũng đã được điều chỉnh tăng khoảng 3-4% lên 8,93 đô la Hồng Kông, 8,83 đô la Hồng Kông và 8,85 đô la Hồng Kông, tăng so với các mục tiêu trước đó lần lượt là 8,90 đô la Hồng Kông, 8,60 đô la Hồng Kông và 8,65 đô la Hồng Kông.
Việc hạ cấp xuống Trung lập từ Mua bị ảnh hưởng bởi sự tăng giá cổ phiếu 10% gần đây của ngân hàng. BofA Securities bày tỏ sự ưu tiên đối với Ngân hàng Tiết kiệm Bưu điện Trung Quốc (PSBC-H) hơn Ngân hàng Truyền thông (BoCom-H) do triển vọng tăng trưởng thu nhập vượt trội. Công ty nhắc lại xếp hạng Trung lập đối với BoCom-A, cổ phiếu hạng A của ngân hàng.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.