Ribbon Communications duy trì xếp hạng Mua đối với cổ phiếu Rosenblatt

Rosenblatt đã duy trì xếp hạng Mua trên Ribbon Communications (NASDAQ: RBBN) với mục tiêu giá ổn định là $ 5.00.

Sự lạc quan của công ty dựa trên kỳ vọng rằng nửa cuối năm 2024 (2H24) sẽ phù hợp với dự báo đồng thuận hiện tại về tăng trưởng đáng kể trong cả nửa cuối năm 2024 và nửa đầu năm 2024.

Doanh thu và thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) dự kiến sẽ tăng lần lượt 8% và 13% so với cùng kỳ năm ngoái trong 2H24.

Công ty được dự đoán sẽ đạt mức tăng trưởng doanh thu 20 triệu USD, tăng 10% liên tiếp, trong quý III/2024 (3Q24). Đáng chú ý, một phần đáng kể của sự tăng trưởng này đã được thực hiện vào đầu quý sau khi kết thúc một thỏa thuận lớn của Federal Cloud &; Edge đã bị trì hoãn từ cuối quý II.

Phần còn lại của sự gia tăng doanh thu tuần tự dự kiến sẽ đến từ hoạt động kinh doanh nhất quán với Verizon, các khách hàng Cloud & Edge khác của Hoa Kỳ, tăng chi tiêu ở Ấn Độ của Vodafone và tăng doanh số bán hàng Optical ở nông thôn tại Hoa Kỳ.

Những yếu tố tích cực này được dự đoán sẽ kéo dài sang quý IV/2024 (quý 4/24), với động lực bổ sung từ xu hướng mùa vụ được cải thiện ở châu Âu, đặc biệt là trong phân khúc Cloud &; Edge. Với Cloud &; Edge được định vị là một doanh nghiệp đang phát triển, Ribbon Communications đang chứng kiến sự gia tăng về lợi nhuận hoạt động và thu nhập.

Mục tiêu giá 5 đô la do Rosenblatt đặt ra được lấy từ mức định giá khoảng 14 lần EPS dự kiến năm 2025 và 12 lần EPS năm 2026. Những con số này thể hiện mức chiết khấu gần 30% so với mức trung bình giao dịch của các công ty ngang hàng trong ngành.

Công ty cũng thừa nhận rằng các sự cố xảy ra một lần đã ảnh hưởng tiêu cực đến kết quả quý II/2024 (quý 2/24), chẳng hạn như thỏa thuận liên bang bị trì hoãn và việc ngừng vận chuyển đến Nga, nhưng những điều này dự kiến sẽ không tái diễn trong nửa cuối năm.

Trong các tin tức gần đây khác, Ribbon Communications Inc. đã là trọng tâm của một số phát triển. Báo cáo thu nhập quý II năm 2024 của công ty cho thấy biên lợi nhuận và EBITDA được cải thiện, bất chấp việc loại trừ các hoạt động tại Nga.

Các nhà phân tích tại Rosenblatt đã nhắc lại xếp hạng Mua của họ cho Ribbon, bày tỏ sự tin tưởng vào sức khỏe tài chính và triển vọng tăng trưởng của công ty. Ribbon cũng xác nhận việc đóng cửa thành công và vận chuyển một thỏa thuận quan trọng của Liên bang, ban đầu bị trì hoãn từ quý II.

Giám đốc tài chính của công ty, Miguel "Mick" Lopez, tuyên bố nghỉ hưu, bắt đầu tìm kiếm người kế nhiệm. Doanh thu quý 2 năm 2024 của Ribbon là 193 triệu đô la, phản ánh sự sụt giảm so với năm trước, nhưng thu nhập ròng phi GAAP được cải thiện là 9 triệu đô la. Công ty dự kiến doanh thu sẽ tăng 25% trong nửa cuối năm 2024 so với nửa đầu năm, đặt mục tiêu doanh thu cả năm từ 830 triệu USD đến 850 triệu USD.

Cuộc gọi thu nhập gần đây của Ribbon đã báo cáo kết quả tài chính hỗn hợp cho quý 2 năm 2024 với doanh thu giảm so với hướng dẫn nhưng cải thiện thu nhập ròng không phải GAAP. Mặc dù doanh số bán hàng thấp hơn ở Đông Âu và thỏa thuận liên bang Mỹ bị trì hoãn, công ty vẫn lạc quan về những cải thiện đáng kể vào năm 2024, được hỗ trợ bởi quan hệ đối tác chiến lược và cơ hội thị trường.

Thông tin chi tiết về InvestingPro

Khi Ribbon Communications (NASDAQ: RBBN) điều hướng giai đoạn tăng trưởng dự kiến, dữ liệu thời gian thực và thông tin chi tiết từ InvestingPro cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty. Với vốn hóa thị trường hiện tại là 552,38 triệu đô la, Ribbon Communications đang giao dịch ở tỷ lệ P / E âm, phản ánh những thách thức mà nó phải đối mặt trong việc đạt được lợi nhuận. Bất chấp những thách thức này, các nhà phân tích trên InvestingPro dự đoán rằng công ty sẽ có lãi trong năm nay, điều này có thể báo hiệu một tiềm năng tăng trưởng cho các nhà đầu tư.

Dữ liệu của InvestingPro cho thấy sự sụt giảm gần đây về tăng trưởng doanh thu, với mức thay đổi -4,26% trong mười hai tháng qua tính đến quý 2 năm 2024. Tuy nhiên, công ty vẫn duy trì tỷ suất lợi nhuận gộp mạnh mẽ là 55,07%, điều này có thể hỗ trợ biên lợi nhuận hoạt động được cải thiện như Rosenblatt nhấn mạnh. Ngoài ra, Ribbon Communications hiện đang giao dịch ở mức 79,49% mức cao nhất trong 52 tuần, với ước tính giá trị hợp lý là 3,78 đô la theo số liệu của InvestingPro, so với mục tiêu của nhà phân tích là 6,00 đô la. Sự chênh lệch này có thể cho thấy dư địa tăng giá cổ phiếu nếu công ty đáp ứng hoặc vượt quá kỳ vọng của thị trường.

InvestingPro Tips tiết lộ thêm rằng Ribbon Communications không trả cổ tức, điều này có thể ảnh hưởng đến quyết định đầu tư của các cổ đông tập trung vào thu nhập. Hơn nữa, bội số định giá EBIT của công ty được coi là cao, điều này có thể cho thấy cổ phiếu được định giá lạc quan so với thu nhập trước lãi và thuế.

Đối với các nhà đầu tư tìm kiếm thông tin chi tiết bổ sung, có nhiều Mẹo InvestingPro có sẵn cho Truyền thông Ribbon tại https://vn.investing.com/pro/RBBN, cung cấp một phân tích toàn diện có thể cung cấp thêm thông tin cho các quyết định đầu tư.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.