Chính phủ họp với các tập đoàn bất động sản, công ty chứng khoán lớn
Hôm thứ Hai, Piper Sandler đã điều chỉnh mục tiêu giá cho MidWest One Financial (NASDAQ: MOFG), giảm xuống còn 31,50 đô la từ 33,00 đô la trước đó, trong khi xếp hạng Trung lập cho cổ phiếu được duy trì. Nhà phân tích tại Piper Sandler lưu ý rằng mặc dù có một số chỉ số chất lượng tín dụng hỗn hợp, kết quả quý III của MidWest One rất mạnh mẽ, nổi bật là doanh thu thuần trước dự phòng (PPNR) tích cực 16% do mở rộng biên lãi ròng (NIM) lớn hơn, thu nhập phí cốt lõi mạnh hơn và chi phí hoạt động được quản lý tốt.
Triển vọng về khả năng sinh lời có ý nghĩa của MidWest One Financial vẫn không thay đổi sau khi tăng vốn chủ sở hữu phổ thông gần đây và tái định vị bảng cân đối kế toán. Nhà phân tích tin rằng định giá cổ phiếu hiện tại phản ánh triển vọng này. Triển vọng dài hạn cho MidWest One được nhìn nhận tích cực, đặc biệt là khi ban lãnh đạo tiếp tục theo đuổi thành công các mục tiêu chiến lược của công ty.
Nhà phân tích đã điều chỉnh giảm ước tính thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) cho MidWest One trong quý IV/2024 và cả năm 2025 xuống lần lượt là 0,72 USD và 3,15 USD, so với ước tính trước đó là 0,76 USD và 3,28 USD. Việc điều chỉnh này được cho là do điểm khởi đầu bảng cân đối kế toán nhỏ hơn trong quý IV và kỳ vọng chi phí hoạt động cao hơn một chút. Ngoài ra, ước tính EPS là 3,40 đô la cho năm 2026 đã được giới thiệu.
Mục tiêu giá mới là 31,50 đô la, thể hiện mức giảm 1,50 đô la, dựa trên bội số gấp 10,0 lần thu nhập ước tính năm 2025 trên mỗi cổ phiếu, phù hợp với phương pháp của nhà phân tích. Mức định giá này không thay đổi và tiếp tục thể hiện mức chiết khấu vừa phải so với mức trung bình của nhóm ngang hàng là 10,9 lần, phản ánh triển vọng lợi nhuận dưới mức trung bình một chút của MidWest One.
Trong các tin tức gần đây khác, MidWest One Financial đã duy trì một khóa học ổn định với việc chào bán cổ phiếu phổ thông quan trọng gần đây và tái cấu trúc bảng cân đối kế toán tiềm năng. Tổ chức tài chính này đã tiết lộ kế hoạch chào bán cổ phiếu phổ thông ròng trị giá 94 triệu đô la, có thể tăng lên 108 triệu đô la nếu quyền chọn bổ sung 15% được thực hiện. MidWest One cũng đang xem xét tái cấu trúc bảng cân đối kế toán bao gồm việc bán khoảng 1,05 tỷ đô la chứng khoán, chiếm khoảng 58% tổng số chứng khoán.
Thương vụ này dự kiến sẽ dẫn đến khoản lỗ trước thuế khoảng 160 triệu USD, tương đương với khoản lỗ 13,5%. Ngân hàng cũng có kế hoạch giảm các khoản vay 418 triệu USD và tái đầu tư khoảng 616 triệu USD vào chứng khoán với lợi suất ước tính là 4,54%. Những hành động tái cấu trúc dự kiến này được dự đoán sẽ làm loãng giá trị sổ sách hữu hình (TBV) từ 27% -30%, đưa nó xuống còn khoảng 20 - 21 đô la.
Tuy nhiên, những thay đổi này dự kiến sẽ làm tăng thu nhập lãi ròng hàng năm (NII) thêm 25,6 triệu đô la, tương đương 18% NII của mười hai tháng qua. Giữa những phát triển này, Piper Sandler đã duy trì xếp hạng Trung lập đối với cổ phiếu của ngân hàng và tăng mục tiêu giá lên 30,00 đô la, tăng từ mục tiêu trước đó là 22,00 đô la.
Lập trường tích cực của công ty về kế hoạch chuyển đổi chiến lược đang diễn ra của ngân hàng dưới thời CEO Chip Reeves là đáng chú ý, mặc dù vẫn duy trì vị trí Trung lập do triển vọng lợi nhuận dưới mức trung bình của MidWest One và khả năng cắt giảm lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang trong tương lai.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Dữ liệu gần đây từ InvestingPro bổ sung chiều sâu cho phân tích của MidWest One Financial (NASDAQ: MOFG). Vốn hóa thị trường của công ty ở mức 587.1 triệu đô la, với tỷ lệ giá trên sổ sách là 1.04 tính đến mười hai tháng qua kết thúc vào quý 3 năm 2024. Định giá này phù hợp với quan điểm của nhà phân tích về vị trí thị trường hiện tại của công ty.
InvestingPro Tips nhấn mạnh rằng MOFG đã tăng cổ tức trong 13 năm liên tiếp và duy trì thanh toán trong 17 năm, thể hiện cam kết về lợi nhuận của cổ đông. Chính sách cổ tức nhất quán này có thể hấp dẫn đối với các nhà đầu tư tập trung vào thu nhập, đặc biệt là với tỷ suất cổ tức hiện tại là 3,43%.
Hoạt động tài chính của công ty đã được trộn lẫn, với doanh thu giảm đáng kể 79,01% trong mười hai tháng qua. Tuy nhiên, InvestingPro Tips chỉ ra rằng các nhà phân tích đã điều chỉnh thu nhập của họ tăng lên trong giai đoạn sắp tới, cho thấy tiềm năng cải thiện. Sự lạc quan này được phản ánh trong hiệu suất của cổ phiếu, với tổng lợi nhuận 50,33% trong năm qua.
Điều đáng chú ý là InvestingPro cung cấp 8 mẹo bổ sung cho MOFG, cung cấp phân tích toàn diện hơn cho các nhà đầu tư tìm kiếm cái nhìn sâu sắc hơn về triển vọng của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.