OceanFirst Q2 2025: EPS lõi đạt 0,31 USD, sáng kiến Premier Banking đạt tiến triển

Giới thiệu & Bối cảnh thị trường

OceanFirst Financial Corp. (NASDAQ:OCFC) đã công bố bài thuyết trình kết quả kinh doanh quý 2 năm 2025 vào ngày 25 tháng 7, với thu nhập lõi trên mỗi cổ phiếu pha loãng đạt 0,31 USD và tiếp tục có tiến triển trong các sáng kiến chiến lược. Cổ phiếu của công ty đóng cửa ở mức 18,24 USD trước khi công bố kết quả kinh doanh, giảm 2% trong phiên giao dịch gần nhất, nhưng vẫn cao hơn nhiều so với mức thấp nhất trong 52 tuần là 14,29 USD.

Kết quả quý 2 của ngân hàng cho thấy mức giảm nhẹ so với EPS quý 1 năm 2025 là 0,35 USD, mặc dù công ty vẫn duy trì tập trung vào việc mở rộng biên lãi ròng và phát triển sáng kiến Premier Banking để thúc đẩy tăng trưởng trong tương lai.

Điểm nổi bật về hiệu suất hàng quý

OceanFirst báo cáo EPS lõi pha loãng đạt 0,31 USD trong quý 2 năm 2025, với thu nhập lãi ròng đạt 88 triệu USD. Công ty đạt tỷ suất lợi nhuận lõi trên tài sản trung bình (ROAA) là 0,53% và tỷ suất lợi nhuận lõi trên vốn chủ sở hữu hữu hình (ROTCE) là 6,17%. Tổng dư nợ cho vay tăng ở mức 2% theo tỷ lệ tăng trưởng hàng năm, bao gồm 132 triệu USD tăng trưởng cho vay thương mại và công nghiệp.

Như được thể hiện trong tóm tắt điểm nổi bật tài chính sau đây:

Biên lãi ròng (NIM) cải thiện lên 2,91% trong quý 2 năm 2025, tăng từ 2,71% trong cùng kỳ năm ngoái, tiếp tục xu hướng tích cực đã thấy trong quý 1 khi công ty báo cáo mức tăng 21 điểm cơ bản. Sự cải thiện này phản ánh những nỗ lực liên tục của công ty nhằm tối ưu hóa bảng cân đối kế toán trong môi trường lãi suất đầy thách thức.

Biểu đồ sau đây minh họa sự cải thiện ổn định về thu nhập lãi ròng và biên lãi:

Sáng kiến Premier Banking

Một trọng tâm chiến lược chính của OceanFirst là sáng kiến Premier Banking, đã bổ sung 9 nhóm với tổng cộng 36 nhân viên toàn thời gian trong quý. Các nhóm này đã tạo ra 115 triệu USD tiền gửi với chi phí trung bình gia quyền là 2,71% và thêm 670 tài khoản mới trên khoảng 200 mối quan hệ.

Chiến lược Premier Banking của công ty được minh họa trong slide sau:

Ban lãnh đạo kỳ vọng các nhóm này sẽ đạt được tốc độ hoạt động đầy đủ trong 2 đến 3 năm, với mục tiêu 500 triệu USD tiền gửi trong năm 2025, tăng lên 2-3 tỷ USD vào cuối năm 2027. Sáng kiến này tập trung vào phương pháp tiếp cận dịch vụ dựa trên mối quan hệ và làm việc nhóm tại các thị trường New York City, Long Island và Westchester.

Xu hướng cho vay và tiền gửi

Danh mục cho vay của OceanFirst cho thấy mức tăng trưởng khiêm tốn, với tổng đường ống cho vay đạt 955 triệu USD vào cuối quý 2, được thúc đẩy bởi đường ống cho vay thương mại kỷ lục đạt 791 triệu USD. Lợi suất cho vay cải thiện nhẹ lên 5,41% trong quý 2 năm 2025 từ 5,37% trong quý trước.

Cơ cấu danh mục cho vay được chi tiết trong biểu đồ sau:

Về phía tiền gửi, tổng tiền gửi tăng 55 triệu USD so với quý trước, với tiền gửi có kỳ hạn tăng 180 triệu USD lên 2,3 tỷ USD. Sự gia tăng tiền gửi có kỳ hạn môi giới là do độ trễ thời gian trong việc tài trợ cho tăng trưởng khoản vay mới so với dòng tiền ra từ tiền gửi chính phủ và dòng tiền vào từ tiền gửi Premier Bank.

Xu hướng và cơ cấu tiền gửi được minh họa ở đây:

Chất lượng tín dụng và quản lý rủi ro

OceanFirst duy trì các chỉ số chất lượng tài sản mạnh mẽ trong quý 2 năm 2025, với tỷ lệ khoản vay không hoạt động trên tổng dư nợ cho vay giảm xuống 0,26% từ 0,31% trong quý 2 năm 2024. Các khoản vay bị chỉ trích vẫn ở mức thấp là 1,43% tổng dư nợ cho vay.

Xu hướng chất lượng tín dụng của công ty được thể hiện trong biểu đồ sau:

Dự phòng tổn thất tín dụng (ACL) cộng với tín dụng suy giảm khi mua (PCD) và dấu hiệu tín dụng chung trên tổng dư nợ cho vay dao động từ 0,69% đến 0,83% trong các quý gần đây. Dự phòng quý 2 năm 2025 bao gồm 3,3 triệu USD liên quan đến sự không chắc chắn gia tăng trong môi trường kinh tế vĩ mô mặc dù các chỉ số chất lượng tài sản mạnh mẽ.

Các chỉ số tín dụng bổ sung được minh họa ở đây:

OceanFirst nhấn mạnh thành tích lịch sử về hiệu suất tín dụng mạnh mẽ, lưu ý rằng từ năm 2006 đến quý 2 năm 2025, tỷ lệ xóa nợ ròng trên dư nợ cho vay trung bình chỉ là 13 điểm cơ bản mỗi năm so với 74 điểm cơ bản của tất cả các ngân hàng thương mại.

Quản lý vốn và lợi nhuận cổ đông

Công ty duy trì vị thế vốn mạnh mẽ với tỷ lệ vốn chủ sở hữu cấp 1 (CET1) là 11,0%. Trong quý, OceanFirst đã mua lại 1.003.550 cổ phiếu và mua lại toàn bộ cổ phiếu ưu đãi. Ngoài ra, hội đồng quản trị đã ủy quyền chương trình mua lại thêm tối đa 3 triệu cổ phiếu.

Giá trị sổ sách hữu hình trên mỗi cổ phiếu thường tăng 0,41 USD hoặc 2% so với cùng kỳ năm ngoái, như được thể hiện trong biểu đồ sau:

Triển vọng từ ban lãnh đạo

Nhìn về quý 3 năm 2025, ban lãnh đạo đưa ra triển vọng lạc quan, dự báo tăng trưởng cho vay 2-3% theo quý (8-12% theo năm) và tăng trưởng tiền gửi phù hợp với tăng trưởng cho vay. Công ty kỳ vọng tỷ lệ biên lãi ròng ổn định đến cải thiện nhẹ và thu nhập khác tương đối ổn định.

Chi phí hoạt động dự kiến sẽ duy trì ổn định ở mức 71-72 triệu USD, và công ty dự kiến duy trì tỷ lệ CET1 mạnh mẽ trên 10%.

Triển vọng chi tiết cho quý 3 năm 2025 được trình bày trong slide sau:

Vị thế cạnh tranh trong ngành

OceanFirst nhấn mạnh hồ sơ rủi ro thận trọng của mình, đặc biệt là trong danh mục bất động sản thương mại (CRE). Công ty nhấn mạnh rằng 96% khoản vay văn phòng và xây dựng của họ được xếp hạng đạt, và 93% được phân loại là khoản vay không thuộc Khu vực Kinh doanh Trung tâm, đặt công ty ở vị thế tốt giữa những lo ngại về bất động sản thương mại tại các trung tâm đô thị lớn.

Ngân hàng cũng chỉ ra hiệu suất vượt trội trong lịch sử của các ngân hàng Đông Bắc qua các chu kỳ tín dụng, lưu ý rằng tỷ lệ xóa nợ ròng trung bình của các ngân hàng có trụ sở tại Đông Bắc là 20 điểm cơ bản trong Cuộc khủng hoảng tài chính toàn cầu so với 50 điểm cơ bản của các ngân hàng ở các khu vực khác.

Mặc dù có sự giảm nhẹ về EPS từ quý 1 sang quý 2, việc OceanFirst tập trung vào mở rộng sáng kiến Premier Banking, phát triển đường ống cho vay thương mại và duy trì chất lượng tín dụng mạnh mẽ cho thấy một vị thế chiến lược cho tăng trưởng trong tương lai khi công ty điều hướng trong môi trường kinh tế hiện tại.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.

Bài thuyết trình đầy đủ: