Hôm thứ Sáu, TD Cowen đã điều chỉnh triển vọng tài chính của Estee Lauder. Nhà phân tích của công ty đã giảm mục tiêu giá đối với cổ phiếu Estee Lauder (NYSE: EL) xuống còn 70 đô la từ mục tiêu trước đó là 95 đô la. Bất chấp sự thay đổi này, nhà phân tích đã quyết định duy trì xếp hạng Giữ đối với cổ phiếu.
Tuyên bố của nhà phân tích nhấn mạnh một quan điểm chiến lược, cho thấy Estee Lauder nên ưu tiên tăng trưởng "chất lượng". Cách tiếp cận này có nghĩa là tập trung vào bán hàng đầy đủ giá cho một cơ sở khách hàng ổn định và lâu dài, thay vì mở rộng vì mục đích tăng trưởng. Bài bình luận nhấn mạnh rằng CEO mới có thể cần phải xem xét giảm kỳ vọng doanh thu như một điểm khởi đầu cho sự tăng trưởng trong tương lai. Điều này đặc biệt phù hợp với phân khúc Bán lẻ du lịch, dự kiến sẽ chiếm khoảng 20% doanh số năm tài chính 2024.
Phân khúc Bán lẻ Du lịch đã được xác định là một lĩnh vực quan trọng đối với Estee Lauder, với tầm quan trọng của nó được nhấn mạnh bởi nhà phân tích. Khi công ty chuyển đổi dưới sự lãnh đạo mới, nhà phân tích đã bày tỏ sự quan tâm đến việc theo dõi tiến độ, đặc biệt là cách CEO mới sẽ giải quyết phân khúc này.
Lập trường của TD Cowen vẫn thận trọng, như được chỉ ra bởi xếp hạng Hold. Công ty đang theo dõi chặt chẽ các động thái chiến lược của Estee Lauder dưới sự dẫn dắt của CEO mới, đặc biệt là về điều chỉnh doanh thu và chiến lược tăng trưởng.
Việc điều chỉnh giá mục tiêu phản ánh một sự thay đổi đáng kể trong kỳ vọng của nhà phân tích đối với hoạt động tài chính của Estee Lauder. Mục tiêu mới là 70 đô la cho thấy triển vọng thận trọng hơn so với mục tiêu 95 đô la trước đó. Các nhà đầu tư và các bên liên quan của công ty có thể sẽ theo dõi những phát triển hơn nữa và tác động tiềm tàng của các chiến lược của ban lãnh đạo mới đối với hiệu suất thị trường của Estee Lauder.
Trong các tin tức gần đây khác, Estee Lauder Companies Inc. đã trải qua những phát triển đáng kể. Thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) quý đầu tiên của công ty vượt quá mong đợi, đạt 0,14 đô la, tăng từ 0,11 đô la của năm trước. Tuy nhiên, trong bối cảnh doanh số bán hàng sụt giảm liên tục, đặc biệt là ở thị trường bán lẻ du lịch Trung Quốc và châu Á, công ty đã rút lại triển vọng cả năm cho năm tài chính 2025 và giảm cổ tức hàng quý từ 0,66 đô la xuống còn 0,35 đô la mỗi cổ phiếu. Công ty cũng đang khám phá các hành động tiết kiệm chi phí bổ sung.
Telsey Advisory Group đã điều chỉnh triển vọng của mình cho Estee Lauder, giảm mục tiêu giá trên cổ phiếu của công ty xuống còn 76 đô la từ mức 105 đô la trước đó. Tương tự, JPMorgan đã hạ cấp cổ phiếu của Estee Lauder từ Tăng Tỷ Trọng xuống Trung lập. Cả hai công ty đều trích dẫn tầm nhìn hạn chế và những thách thức hoạt động do khối lượng bán hàng thấp hơn dự kiến trong các phân tích của họ.
Hơn nữa, Estee Lauder đã báo cáo doanh số bán hàng hữu cơ giảm 5% trong quý đầu tiên của năm tài chính 2025, phần lớn là do suy thoái ở Trung Quốc đại lục, bán lẻ du lịch toàn cầu và Đặc khu hành chính Hồng Kông. Bất chấp những thách thức này, công ty đã đạt được mức tăng trưởng doanh số toàn cầu 1% khi loại trừ các khu vực này, với hiệu suất mạnh mẽ ở Nhật Bản và thị trường EMEA. Giữa những phát triển này, những thay đổi lãnh đạo đã được công bố với Akhil Shrivastava đảm nhận vị trí CFO và Stephane de La Faverie đảm nhận vai trò Chủ tịch và Giám đốc điều hành.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Dữ liệu gần đây từ InvestingPro làm sáng tỏ thêm về tình hình tài chính hiện tại và hiệu suất thị trường của Estee Lauder. Vốn hóa thị trường của công ty đứng ở mức 24,57 tỷ USD, phản ánh sự hiện diện đáng kể của nó trong ngành công nghiệp làm đẹp. Bất chấp những thách thức được nêu bật trong bài viết, Estee Lauder vẫn duy trì tỷ suất lợi nhuận gộp mạnh mẽ là 71,67% trong mười hai tháng qua tính đến quý 4 năm 2024, thể hiện khả năng quản lý chi phí hiệu quả.
InvestingPro Tips tiết lộ rằng Estee Lauder đã duy trì chi trả cổ tức trong 29 năm liên tiếp, thể hiện cam kết của mình đối với lợi nhuận của cổ đông ngay cả trong thời điểm khó khăn. Điều này phù hợp với sự tập trung của nhà phân tích vào tăng trưởng "chất lượng" và duy trì cơ sở khách hàng ổn định. Tuy nhiên, cổ phiếu đã bị ảnh hưởng đáng kể gần đây, với mức giảm 20,99% trong tuần qua và giảm 29,1% so với tháng trước, phản ánh phản ứng của thị trường đối với những thách thức của công ty, đặc biệt là trong phân khúc Bán lẻ Du lịch.
Tỷ lệ P/E hiện tại là 121,35 cho thấy mức định giá cao so với thu nhập, điều này có thể giải thích lập trường thận trọng của nhà phân tích. Tuy nhiên, hệ số P/E điều chỉnh trong mười hai tháng qua tính đến quý 4/2024 thấp hơn ở mức 31,08, cho thấy tiềm năng đánh giá lại giá trị.
Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm một phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp 13 lời khuyên bổ sung về Estee Lauder, cung cấp những hiểu biết sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.