Dư nợ margin lập kỷ lục mới, vượt 360.000 tỷ đồng
Investing.com - UBS đã bắt đầu đưa ra đánh giá về Italgas SpA (BIT:IG) với khuyến nghị Mua và mức giá mục tiêu 9,30 EUR vào hôm thứ Hai.
Theo UBS, công ty Ý này, đang là nhà phân phối khí đốt hàng đầu tại Ý với 56% thị phần và cũng hoạt động tại Hy Lạp, có hơn 90% EBITDA đến từ các hoạt động được kiểm soát.
Sau khi Italgas mua lại đối thủ lớn nhất 2i Rete Gas vào tháng 4, UBS ước tính Cơ sở Tài sản Điều tiết (RAB) của công ty sẽ tăng trưởng trung bình 12% hàng năm trong giai đoạn 2024-2030, hỗ trợ cả EPS và cổ tức trên mỗi cổ phiếu tăng 8% hàng năm trong giai đoạn 2025-2030.
UBS lưu ý rằng mặc dù cổ phiếu Italgas đã tăng 65% từ đầu năm đến nay, trở thành một trong những cổ phiếu có hiệu suất tốt nhất trong lĩnh vực tiện ích, cổ phiếu này vẫn giao dịch ở mức chiết khấu đáng kể so với các đối thủ ở mức 7,8x EV/EBITDA 2027E và 11,1x P/E 2027E so với các đối thủ ở mức 10,9x và 13,3x, tương ứng.
Ngân hàng đầu tư xác định Ngày Thị trường Vốn đầu tiên của công ty sau vụ sáp nhập, dự kiến diễn ra vào ngày 30 tháng 10, là một chất xúc tác quan trọng cho cổ phiếu.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.