Ai đang âm thầm gom hàng khi thị trường điều chỉnh sâu?
Investing.com - TD Cowen đã duy trì xếp hạng Nắm giữ và mức giá mục tiêu 28,00 USD đối với Sarepta Therapeutics (NASDAQ:SRPT) sau những lo ngại về cách thức công bố thông tin của công ty liên quan đến cái chết của một bệnh nhân. Cổ phiếu này, hiện đang giao dịch ở mức 14,08 USD, đã giảm hơn 90% trong năm qua, với dữ liệu từ InvestingPro cho thấy vốn hóa thị trường hiện tại của công ty là 1,38 tỷ USD.
Công ty phân tích đã đề cập đến một sự cố gần đây khi các báo cáo truyền thông chưa được xác minh tiết lộ rằng một bệnh nhân 51 tuổi trong thử nghiệm Giai đoạn 1/2 của liệu pháp gen SRP-9004 của Sarepta dành cho bệnh loạn dưỡng cơ thể chi-đai (LGMD) Loại 2D đã tử vong 11 tuần sau khi điều trị do suy gan cấp tính. Thông tin này xuất hiện vào đầu Hội nghị Quốc tế về LGMD tại Orlando. Theo phân tích của InvestingPro, công ty hiện đang đốt tiền nhanh chóng, với dòng tiền tự do âm 695 triệu USD trong 12 tháng qua.
FDA đã đình chỉ tất cả các nghiên cứu LGMD của Sarepta sau sự cố này. Theo TD Cowen, Sarepta đã tiết lộ sự kiện này cho FDA và các nhóm bệnh nhân LGMD/DMD dưới điều khoản bảo mật nhưng không công bố công khai, với lập luận rằng điều này không quan trọng mặc dù có những điểm tương đồng với các sự cố an toàn của Elevidys.
TD Cowen lưu ý rằng độ tin cậy của nhà đầu tư đặc biệt bị tổn hại bởi việc Sarepta thiếu minh bạch khi trả lời câu hỏi cụ thể của nhà phân tích về lợi ích/rủi ro của LGMD trong cuộc gọi công khai ngày 16 tháng 7. Công ty phân tích chỉ ra rằng mô hình không công bố thông tin đã làm suy giảm uy tín của Sarepta với các nhóm bệnh nhân DMD.
Công ty nghiên cứu tin rằng sự ủng hộ của nhóm bệnh nhân dành cho Sarepta đã "suy giảm đáng kể kể từ mùa đông", với sự thất vọng ngày càng tăng về việc công ty thiếu minh bạch liên quan đến tính an toàn tổng thể của Elevidys, bao gồm các trường hợp đột tử do tim sau điều trị và tỷ lệ các biến cố gan nghiêm trọng.
Trong các tin tức gần đây khác, Sarepta Therapeutics đang đối mặt với những thách thức đáng kể về quy định và tài chính. Công ty đang bị FDA giám sát chặt chẽ sau các báo cáo về cái chết của bệnh nhân liên quan đến liệu pháp gen Elevidys. H.C. Wainwright đã duy trì xếp hạng Bán và cắt giảm mạnh mức giá mục tiêu xuống 0 USD, viện dẫn việc Sarepta từ chối ngừng vận chuyển Elevidys bất chấp yêu cầu của FDA. BofA Securities đã duy trì xếp hạng Trung lập với mức giá mục tiêu 20 USD, lưu ý rằng liệu pháp sẽ tiếp tục có sẵn cho bệnh nhân có khả năng đi lại, mặc dù với mức áp dụng hạn chế. Wells Fargo cũng duy trì xếp hạng Tăng Tỷ Trọng và mức giá mục tiêu 65 USD, dự đoán khả năng phục hồi cho Elevidys trong các chỉ định cho bệnh nhân có khả năng đi lại. JPMorgan hạ mức giá mục tiêu xuống 20 USD từ 28 USD nhưng giữ xếp hạng Tăng Tỷ Trọng, thừa nhận tiềm năng tăng giá nếu Elevidys vẫn có sẵn. Trong khi đó, William Blair duy trì xếp hạng Phù hợp thị trường, điều chỉnh mô hình tài chính để tính đến việc trì hoãn nộp hồ sơ và giảm áp dụng thương mại. Sarepta đối mặt với áp lực tài chính với 1,1 tỷ USD nợ chuyển đổi so với 850 triệu USD tiền mặt, và việc không có nguồn doanh thu thay thế ngay lập tức cho Elevidys càng làm tăng thêm thách thức cho công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.