Gia tộc Trump mở chiến dịch thâu tóm bitcoin tại châu Á
Investing.com — Vào hôm thứ Tư, các nhà phân tích của Evercore ISI đã điều chỉnh đánh giá đối với BellRing Brands (NYSE:BRBR), một công ty nổi tiếng với danh mục sản phẩm dinh dưỡng. Công ty phân tích này đã hạ mục tiêu giá xuống 82 USD từ mức 90 USD trước đó trong khi vẫn duy trì xếp hạng Vượt trội cho cổ phiếu. Sự thay đổi này diễn ra sau khi cổ phiếu của công ty giảm mạnh 19% vào ngày hôm trước, đưa giá cổ phiếu xuống 63,55 USD. Theo dữ liệu từ InvestingPro, cổ phiếu này dường như bị định giá thấp hơn một chút ở mức hiện tại, với các mục tiêu của nhà phân tích dao động từ 73 USD đến 94 USD.
Quyết định điều chỉnh mục tiêu giá dựa trên ước tính EBITDA sửa đổi cho các năm 2025 và 2026, đã bị giảm 2-4%. Sự điều chỉnh này được cho là do dự kiến điều chỉnh hàng tồn kho một lần của nhà bán lẻ và tăng chi phí bán hàng, chi phí chung và hành chính do nỗ lực tiếp thị gia tăng. EBITDA hiện tại của công ty đạt 452,6 triệu USD, với hệ số EV/EBITDA là 20x, phản ánh hồ sơ tăng trưởng của công ty.
Mặc dù mục tiêu giá thấp hơn, Evercore ISI vẫn lạc quan về hiệu suất tương lai của BellRing Brands. Các nhà phân tích của công ty đang khuyến khích mua cổ phiếu, dự đoán sự tăng tốc trong tăng trưởng doanh số hữu cơ lên mức hai chữ số giữa vào quý tài chính thứ tư và duy trì tăng trưởng doanh số hữu cơ trên 10% và tăng trưởng EBITDA trên 9% trong năm tài chính 2026.
Mục tiêu giá mới là 82 USD phản ánh các ước tính EBITDA cập nhật này và tương ứng với khoảng 21 lần tỷ lệ giá trị dự kiến trên EBITDA. Định giá này dựa trên so sánh với các đối thủ đồ uống tăng trưởng cao tương tự, trong đó BellRing Brands cho thấy tỷ lệ giá trên tăng trưởng thu nhập (PEG) là 0,4x so với mức trung bình của đối thủ là 2,2x, và cũng kết hợp phân tích dòng tiền chiết khấu (DCF). Truy cập để biết thêm các số liệu định giá chi tiết và 11 thông tin quan trọng bổ sung về BRBR thông qua các báo cáo nghiên cứu toàn diện của InvestingPro, có sẵn cho hơn 1.400 cổ phiếu Mỹ.
Quan điểm của Evercore ISI về BellRing Brands vẫn tích cực, với kỳ vọng doanh số bán hàng hữu cơ và EBITDA của công ty sẽ tiếp tục tăng trưởng trong những năm tài chính tới, bất chấp sự điều chỉnh gần đây đối với mục tiêu giá và ước tính EBITDA của công ty.
Trong các tin tức gần đây khác, BellRing Brands đã báo cáo thu nhập quý hai năm 2025, đáp ứng kỳ vọng của các nhà phân tích với thu nhập trên mỗi cổ phiếu là 0,53 USD và vượt nhẹ dự báo doanh thu với 588 triệu USD. Mặc dù vậy, cổ phiếu của công ty đã trải qua sự sụt giảm đáng chú ý, được cho là do những lo ngại thị trường rộng hơn và tác động thuế quan tiềm ẩn. Các nhà phân tích từ Jefferies, Citi, và JPMorgan đã điều chỉnh mục tiêu giá của họ đối với BellRing Brands xuống 80 USD, phản ánh quan điểm thận trọng nhưng lạc quan về hiệu suất tương lai của công ty. Cả Jefferies và Citi đều duy trì xếp hạng Mua, trong khi JPMorgan giữ xếp hạng Tăng Tỷ Trọng, cho thấy sự tự tin vào triển vọng dài hạn của công ty bất chấp những thách thức gần đây.
BellRing Brands tiết lộ rằng doanh thu quý hai của họ tăng 19% so với cùng kỳ năm trước, với EBITDA điều chỉnh tăng 14% lên 119 triệu USD. Tuy nhiên, công ty đối mặt với những thách thức doanh số tiềm ẩn trong quý ba do việc giảm hàng tồn kho của một khách hàng câu lạc bộ lớn. Các nhà phân tích tại Citi dự đoán rằng tăng trưởng doanh số của BellRing Brands có thể cải thiện trong quý bốn, có khả năng vượt quá kỳ vọng trước đó. Các cuộc thảo luận với ban lãnh đạo của BellRing đã trấn an các nhà phân tích rằng việc giảm hàng tồn kho không phải là dấu hiệu của sự giảm nhu cầu đối với các loại sinh tố protein Premier.
Hướng dẫn doanh thu thuần của công ty cho cả năm vẫn giữ nguyên ở mức từ 2,26 tỷ USD đến 2,34 tỷ USD, với mức tăng dự kiến từ 13-17%. BellRing Brands tiếp tục nhấn mạnh đổi mới và mở rộng thâm nhập hộ gia đình, với các sản phẩm mới như dòng Premier Protein Indulgence cho thấy khởi đầu đầy hứa hẹn. Mặc dù giá cổ phiếu gần đây giảm, các nhà phân tích tin rằng nền tảng cơ bản của BellRing Brands cho thấy nhiều tiềm năng tăng giá cho cổ phiếu trong tương lai.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.