Vào thứ Năm, Telsey Advisory Group đã điều chỉnh triển vọng của mình về Restoration Hardware (NYSE: RH), nâng mục tiêu giá lên 500 đô la từ 485 đô la trước đó và thay đổi xếp hạng của cổ phiếu thành Outperform, đánh dấu một bản nâng cấp từ Market Perform. Hiện đang giao dịch ở mức 396,39 đô la, RH đã thể hiện động lực đáng chú ý với mức tăng 79,76% trong sáu tháng qua. Theo phân tích của InvestingPro , cổ phiếu dường như được định giá quá cao ở mức hiện tại, mặc dù động lực vẫn mạnh mẽ với 15 nhà phân tích gần đây đã sửa đổi ước tính thu nhập tăng.
Việc nâng cấp bị ảnh hưởng bởi xu hướng nhu cầu mạnh hơn dự kiến của Restoration Hardware, như được quan sát thấy trong quý III năm 2024 và tiếp tục vào quý IV. Công ty đã báo cáo tổng nhu cầu tăng 13% trong quý III/2024 và tăng 18% vào tháng 11. Dữ liệu ban đầu cho thấy nhu cầu trong tháng 12 đã tăng nhanh hơn nữa. Với vốn hóa thị trường là 7,37 tỷ đô la và doanh thu mười hai tháng gần đây là 3,1 tỷ đô la, RH duy trì sự hiện diện mạnh mẽ trên thị trường. Khám phá thông tin chi tiết hơn và 10+ ProTips bổ sung với phân tích toàn diện của InvestingPro.
Sự lạc quan của nhà phân tích về phần cứng phục hồi cũng bắt nguồn từ tiềm năng tăng thị phần của công ty vào thời điểm nhu cầu đồ nội thất rộng lớn hơn vẫn còn thấp. Triển vọng này được hỗ trợ bởi việc công ty giới thiệu các sản phẩm mới, dấu hiệu phục hồi trên thị trường nhà ở và kế hoạch mở cửa hàng mới tại các thị trường trọng điểm châu Âu. Công ty duy trì thanh khoản lành mạnh với tỷ lệ hiện tại là 1,43, cho thấy đủ nguồn lực để tài trợ cho các kế hoạch mở rộng của mình.
Đối với năm 2025, Telsey dự đoán rằng Restoration Hardware có thể đạt được mức tăng trưởng doanh số bán hàng ở tuổi thiếu niên. Dự báo này đi kèm với kỳ vọng tỷ suất lợi nhuận hoạt động sẽ tăng lên khoảng 15% vào năm 2025, tăng từ 11,6% vào năm 2024. Sự tăng trưởng dự kiến này bất chấp khả năng gia tăng áp lực từ khấu hao cao hơn.
Mục tiêu giá sửa đổi là 500 đô la dựa trên việc áp dụng bội số giá trên thu nhập (P/E) khoảng 38 lần với ước tính thu nhập trên mỗi cổ phiếu năm 2025 sửa đổi là 13,20 đô la. Bội số định giá này cao hơn đáng kể so với bội số P/E kỳ hạn năm năm lịch sử của Restoration Hardware khoảng 20 lần.
Tuy nhiên, nhà phân tích biện minh cho bội số cao hơn bằng cách trích dẫn định giá thị trường tổng thể cao hơn và xu hướng nhu cầu tăng tốc cụ thể đối với Phần cứng phục hồi. P/E kỳ hạn một năm của cổ phiếu là khoảng 40 lần.
Trong một tin tức gần đây khác, Restoration Hardware đã trở thành trung tâm của một số công ty tài chính. Loop Capital đã nâng mục tiêu giá đối với cổ phiếu của nhà bán lẻ đồ nội thất sang trọng lên 450 đô la từ 320 đô la, duy trì xếp hạng Giữ. Công ty nhấn mạnh hiệu suất quý tài chính thứ ba mạnh mẽ của công ty và các khoản đầu tư đáng kể vào chuyển đổi hàng hóa.
Stifel nhắc lại xếp hạng Mua của mình đối với Restoration Hardware, trích dẫn cổ phiếu bị định giá thấp. Công ty bày tỏ sự tin tưởng vào khả năng phát triển và hoạt động vượt trội của công ty, được chỉ ra bởi xu hướng nhu cầu gần đây và những cải thiện dự kiến về tỷ suất lợi nhuận và dòng tiền.
Guggenheim cũng duy trì lập trường tăng giá, nâng mục tiêu giá của cổ phiếu lên 550 đô la từ 425 đô la sau hiệu suất quý III mạnh mẽ của công ty. Công ty dự đoán các sản phẩm sắp ra mắt của công ty sẽ thúc đẩy mức nhu cầu cao nhất trong 12 đến 24 tháng tới.
TD Cowen cũng thể hiện sự tin tưởng vào Restoration Hardware, nâng mục tiêu giá của cổ phiếu lên 500 đô la từ 380 đô la trước đó. Công ty cho rằng nhu cầu tăng tốc mạnh mẽ từ quý đến nay là yếu tố chính cho triển vọng lạc quan.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.