Gia tộc Trump mở chiến dịch thâu tóm bitcoin tại châu Á
Vào thứ Tư, Evercore ISI đã cập nhật triển vọng của mình đối với BellRing Brands (NYSE: BRBR), tăng mục tiêu giá lên 78 đô la từ 70 đô la trước đó, trong khi vẫn duy trì xếp hạng Outperform đối với cổ phiếu của công ty. Lập trường tích cực của công ty dựa trên hiệu suất ấn tượng từ đầu năm đến nay của BellRing, chứng kiến cổ phiếu tăng 29%, được thúc đẩy bởi doanh số bán hàng hữu cơ mạnh mẽ và tăng trưởng EBITDA trong năm tài chính 2024.
Nhà phân tích từ Evercore ISI nhấn mạnh mức tăng trưởng doanh số bán hàng hữu cơ 20% và tăng trưởng EBITDA 30% của BellRing trong năm tài chính 24, cùng với bội số EV / EBITDA mở rộng, hiện đang ở mức 20 lần ước tính của năm tài chính 25. Đối với năm tài chính 2025, công ty kỳ vọng BellRing sẽ tiếp tục quỹ đạo doanh thu mạnh mẽ của mình, dự kiến mức tăng trưởng 15,5% về giá trị doanh nghiệp trên doanh thu (EVRe), cao hơn cả ước tính đồng thuận là 12% và hướng dẫn của chính công ty là 12%-16%.
Dự báo tăng trưởng là do một số yếu tố, bao gồm tăng phân phối, đặc biệt là trong các kênh Thực phẩm / Đại chúng, phân loại sản phẩm nâng cao với kích thước gói và hương vị mới, và chi tiêu quảng cáo tăng đáng kể hơn 30%. Hiệu suất thành công của thương hiệu Premier Protein và nhu cầu ngày càng tăng của người tiêu dùng đối với các giải pháp bữa ăn lấy protein làm trung tâm càng củng cố niềm tin của Evercore ISI vào khả năng duy trì tăng trưởng doanh số bán hàng hữu cơ hơn 15% của công ty.
Bất chấp những thách thức do lạm phát cao hơn và chi phí quảng cáo tăng, dự kiến sẽ hạn chế EBITDA, Evercore ISI dự đoán mức tăng 7% so với mục tiêu giá 78 đô la mới được đặt ra. Con số này phản ánh mức tăng trưởng EBITDA ước tính cho năm tới, với EVRe ở mức 11%, so với sự đồng thuận là 6% và hướng dẫn của công ty dao động từ 5% đến 11%.
Mục tiêu định giá gấp 20 lần EV/EBITDA được chứng minh bởi sự so sánh của BellRing với các công ty đồ uống tăng trưởng cao tương tự và được hỗ trợ bởi phân tích dòng tiền chiết khấu (DCF). Phân tích này tính đến lợi ích của sự tăng trưởng hữu cơ vượt trội của công ty, lợi nhuận trên vốn đầu tư cao (ROIIC) và chuyển đổi dòng tiền tự do (FCF), tất cả đều được củng cố bởi mô hình kinh doanh nhẹ tài sản và giá trị chiến lược.
Trong một tin tức gần đây khác, BellRing Brands đã trở thành tâm điểm của sự chú ý do hàng loạt nâng cấp từ nhiều công ty tài chính. Barclays đã nâng mục tiêu giá cho BellRing từ 74 đô la lên 79 đô la, duy trì xếp hạng Tăng Tỷ Trọng, trong bối cảnh công ty chuẩn bị tăng nguồn cung các sản phẩm Premier Protein.
BofA Securities cũng duy trì xếp hạng Mua và tăng mục tiêu giá lên 82 đô la sau kết quả quý IV mạnh hơn dự kiến của công ty cho năm tài chính 2024. Tương tự, Stifel tái khẳng định xếp hạng Mua và tăng mục tiêu giá của cổ phiếu lên 81 đô la, với lý do hiệu suất quý 4 ấn tượng của công ty. Truist Securities đã tăng mục tiêu lên 75 đô la, phản ánh các ước tính tài chính cập nhật cho các năm tài chính 2025 và 2026.
Deutsche Bank duy trì xếp hạng Mua và tăng mục tiêu giá lên 77 đô la do triển vọng năm tài chính 2025 mạnh mẽ của BellRing, trong khi Citi nâng mục tiêu lên 83 đô la, làm nổi bật nhu cầu mạnh mẽ đối với các sản phẩm lắc của công ty. Những phát triển gần đây này theo sau doanh thu được báo cáo của BellRing Brands là 555,8 triệu đô la và EBITDA đã điều chỉnh là 116,5 triệu đô la. Công ty cũng đã mua 1,3 triệu cổ phiếu với giá 74 triệu đô la và giữ lại ủy quyền mua lại cổ phiếu trị giá 216 triệu đô la.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Hiệu suất mạnh mẽ của BellRing Brands, như được nhấn mạnh bởi Evercore ISI, được hỗ trợ thêm bởi dữ liệu thời gian thực từ InvestingPro. Tăng trưởng doanh thu của công ty là 19,76% trong mười hai tháng qua phù hợp với dự báo của nhà phân tích về tăng trưởng doanh số bán hàng hữu cơ mạnh mẽ. Ngoài ra, mức tăng trưởng EBITDA ấn tượng của BellRing là 34,11% so với cùng kỳ củng cố triển vọng tích cực về sức khỏe tài chính của công ty.
Mẹo InvestingPro tiết lộ rằng BellRing đang giao dịch ở tỷ lệ P/E thấp so với tăng trưởng thu nhập ngắn hạn, với tỷ lệ PEG là 0,75. Điều này cho thấy rằng cổ phiếu có thể bị định giá thấp khi xem xét triển vọng tăng trưởng của nó, điều này có thể hỗ trợ lập trường tăng giá của Evercore ISI. Hơn nữa, lợi nhuận mạnh mẽ của công ty trong ba tháng qua, với tổng lợi nhuận giá là 32,67%, phản ánh tâm lý tích cực của thị trường đối với hiệu suất và tiềm năng tương lai của BellRing.
Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp 15 mẹo bổ sung cho BellRing Brands, giúp hiểu sâu hơn về tình hình tài chính và hiệu suất thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.