Hôm thứ Hai, MoffettNathanson đã cập nhật triển vọng của mình trên Paramount Global (NASDAQ: PARA), tăng mục tiêu giá từ $ 9.00 lên $ 10.00 trong khi vẫn giữ xếp hạng Trung lập đối với cổ phiếu. Phân tích của công ty đã dẫn đến những điều chỉnh trong dự báo doanh thu và thu nhập cho tập đoàn truyền thông, sau khi kiểm tra kỹ hơn các phân khúc kinh doanh khác nhau của công ty.
Nhà phân tích của công ty đã để lại dự báo tổng doanh thu cho cả năm 2024 ở mức 29,0 tỷ USD. Quyết định này được đưa ra sau khi sự gia tăng triển vọng Truyền thông Truyền hình cân bằng việc cắt giảm trong lĩnh vực Trực tiếp đến Người tiêu dùng (DTC) và Giải trí quay phim. Bất chấp những cắt giảm này, EBITDA quý III (thu nhập trước lãi vay, thuế, khấu hao và khấu hao) vượt trội và triển vọng truyền thông quý IV lạc quan hơn đã khiến công ty tăng dự báo EBITDA cả năm thêm 300 triệu đô la lên 2,8 tỷ đô la.
Ngoài việc điều chỉnh EBITDA, MoffettNathanson đã tăng dự báo thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) cho Paramount Global thêm 0,35 đô la lên 1,60 đô la. Sự thay đổi này phản ánh kết quả tài chính tích cực được dự đoán từ bộ phận Truyền thông truyền hình của công ty.
Nhìn về phía trước đến năm 2025, công ty chỉ thực hiện các sửa đổi nhỏ đối với dự báo của mình, hiện dự đoán EBITDA hòa vốn cho phân khúc DTC của Paramount. Sự điều chỉnh này góp phần vào ước tính EBITDA tổng thể của công ty là 3,0 tỷ đô la, tăng 200 triệu đô la so với dự báo trước đó. Tương ứng, ước tính EPS cho năm 2025 đã được nâng thêm 0,26 đô la lên 1,35 đô la.
Mục tiêu giá sửa đổi là 10,00 đô la phản ánh các ước tính cập nhật này và tính đến phương pháp định giá chiếu lệ sơ bộ bao gồm tác động tiềm tàng của thỏa thuận Skydance được đề xuất. Bất chấp sự điều chỉnh tăng trong dự báo tài chính, MoffettNathanson vẫn duy trì lập trường Trung lập đối với cổ phiếu Paramount Global.
Trong các tin tức gần đây khác, Paramount Global đã báo cáo hiệu suất mạnh mẽ trong quý 3, với sự gia tăng đáng kể về lợi nhuận trực tiếp đến người tiêu dùng (D2C). Sự tăng trưởng này được thúc đẩy bởi việc bổ sung 3,5 triệu người đăng ký vào nền tảng Paramount + của công ty, dẫn đến doanh thu tăng 25% so với cùng kỳ năm ngoái. Thu nhập hoạt động đã điều chỉnh trước khấu hao và khấu hao (OIBDA) của công ty cũng được cải thiện, đạt 858 triệu USD trong quý 3, đánh dấu mức tăng 20% so với năm trước.
Paramount Global dự kiến sẽ đạt được lợi nhuận nội địa trong Paramount + vào năm 2025, với việc giảm chi phí dự kiến sẽ mang lại 500 triệu đô la tiết kiệm hàng năm. Về hiệu suất nội dung, "A Quiet Place: Day One" và "Transformers One" của Paramount lần lượt thu về 261 triệu USD và 127 triệu USD. Nhìn về phía trước, công ty mong đợi một quý 4 mạnh mẽ với các bản phát hành như "Gladiator II" và "Sonic the Hedgehog 3". Paramount Global cũng dự báo tiếp tục hoạt động mạnh mẽ vào năm 2024, tập trung vào tăng trưởng thuê bao và cải thiện lợi nhuận.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Để bổ sung cho phân tích của MoffettNathanson, dữ liệu gần đây từ InvestingPro cung cấp thêm bối cảnh về tình hình tài chính của Paramount Global. Tỷ lệ giá trên sổ sách của công ty ở mức thấp 0,47, cho thấy cổ phiếu có thể bị định giá thấp so với tài sản của nó. Điều này phù hợp với triển vọng thận trọng nhưng được cải thiện của công ty.
InvestingPro Tips nhấn mạnh rằng Paramount đã duy trì chi trả cổ tức trong 19 năm liên tiếp, thể hiện cam kết về lợi nhuận của cổ đông bất chấp những thách thức gần đây. Ngoài ra, các nhà phân tích dự đoán công ty sẽ có lãi trong năm nay, tương ứng với dự báo EPS tăng của MoffettNathanson cho năm 2024 và 2025.
Điều đáng chú ý là InvestingPro cung cấp 7 mẹo bổ sung cho Paramount Global, cung cấp cho các nhà đầu tư phân tích toàn diện hơn về triển vọng của công ty. Những hiểu biết này có thể đặc biệt có giá trị trong bối cảnh truyền thông đang phát triển và định vị chiến lược của Paramount.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.