Cổ phiếu Noble Corporation bị Citi hạ xếp hạng do lo ngại về định giá

Investing.com - Citi đã hạ xếp hạng Noble Corporation (NYSE:NE) từ Mua xuống Trung lập vào hôm thứ Năm, đồng thời cũng giảm mục tiêu giá xuống còn 32,00 USD từ 35,00 USD. Theo dữ liệu từ InvestingPro, cổ phiếu hiện đang giao dịch ở tỷ lệ EV/EBITDA là 5,37x, với tỷ lệ P/E là 10,26x.

Ngân hàng đầu tư này đã viện dẫn những lo ngại về định giá sau khi cổ phiếu tăng trở lại trên 30 USD/cổ phiếu là lý do chính cho việc hạ xếp hạng. Citi cũng gán cho nhà thầu khoan ngoài khơi này xếp hạng Rủi ro Cao. Phân tích từ InvestingPro cho thấy cổ phiếu đã tăng gần 8% trong tuần qua, với chỉ số RSI cho thấy điều kiện mua quá mức. Công ty duy trì nền tảng cơ bản mạnh mẽ với tỷ lệ hiện tại là 1,57x và biên lợi nhuận lành mạnh ở mức 44%.

Phân tích của Citi chỉ ra rằng tỷ lệ giá trị doanh nghiệp so với EBITDA ước tính năm 2027 của Noble sẽ vào khoảng 5,7x, với tỷ suất dòng tiền tự do khoảng 10%, dựa trên giá giàn khoan nước sâu thế hệ thứ bảy trung bình khoảng 400.000 USD mỗi ngày.

Việc hạ xếp hạng dựa trên giả định rằng Noble sẽ xếp chồng thêm hai giàn khoan, cụ thể là Endeavor và Apex. Citi cũng lưu ý rằng nhóm hàng hóa của họ dự đoán rủi ro giảm giá dầu thô trong nửa cuối năm 2025.

Trong cùng một báo cáo nghiên cứu, Citi đã nâng mục tiêu giá cho các công ty khác trong ngành, tăng mục tiêu của FTI lên 41 USD từ 35 USD và mục tiêu của VAL lên 50 USD từ 47 USD.

Trong các tin tức gần đây khác, Noble Corporation đã báo cáo thu nhập Q1 2025, tiết lộ doanh thu 874 triệu USD, vượt dự báo 860,57 triệu USD, mặc dù thu nhập trên mỗi cổ phiếu thấp hơn ở mức 0,26 USD so với dự kiến 0,36 USD. Công ty có tổng số đơn đặt hàng tồn đọng là 7,5 tỷ USD, tăng 30% so với quý trước, được hỗ trợ bởi các hợp đồng gần đây. JPMorgan gần đây đã nâng xếp hạng cổ phiếu của Noble lên Tăng Tỷ Trọng, đặt mục tiêu giá ở mức 30,00 USD, viện dẫn sự ưa thích các dự án ngoài khơi hơn thị trường Bắc Mỹ. Việc nâng cấp này diễn ra sau khi ban lãnh đạo Noble bày tỏ sự tự tin trong việc đảm bảo công việc dài hạn cho đội tàu của họ, có khả năng nâng cao tầm nhìn thu nhập đến năm 2026.

Ngoài ra, Noble Corporation đã công bố kết quả cuộc họp thường niên, bao gồm việc bầu các thành viên hội đồng quản trị và phê chuẩn PricewaterhouseCoopers LLP làm công ty kế toán độc lập cho năm 2025. Cuộc họp cũng đã thông qua các nghị quyết khác nhau, chẳng hạn như ủy quyền cho hội đồng quản trị phân bổ cổ phần. Tuy nhiên, JPMorgan đã điều chỉnh mục tiêu giá cho Noble từ 31,00 USD xuống 30,00 USD trong khi vẫn duy trì xếp hạng Trung lập, nhấn mạnh sự tham gia liên tục của khách hàng cho các dự án trong giai đoạn 2026-2027.

Các hợp đồng gần đây của Noble với Shell và Total Energies dự kiến sẽ mang lại doanh thu đáng kể, với các hợp đồng bao gồm nâng cấp giàn khoan đáng kể. Những phát triển này phản ánh các sáng kiến chiến lược và thành tựu hoạt động của Noble giữa sự biến động của thị trường, cho thấy tiềm năng ổn định và triển vọng tăng trưởng cho công ty.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.