Ông Trump công bố thỏa thuận thương mại lịch sử với EU
Thứ Ba, các nhà phân tích của Benchmark nhắc lại xếp hạng Mua và mục tiêu giá 195,00 đô la đối với cổ phiếu của J.B. Hunt Transport Services (NASDAQ: JBHT), mặc dù đã giảm ước tính thu nhập của họ sau báo cáo thu nhập quý IV của công ty.
JB Hunt đã báo cáo thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) là 1,53 đô la, thấp hơn cả ước tính đồng thuận của FactSet là 1,61 đô la và ước tính của Benchmark là 1,59 đô la. Tuy nhiên, kết quả bao gồm một khoản phí giảm giá từ việc mua lại BNSF. Không bao gồm khoản phí này, EPS quý IV đã điều chỉnh là 1,66 đô la, vượt kỳ vọng do thu nhập hoạt động tốt hơn một chút.
JB Hunt, thường không cung cấp hướng dẫn, chỉ ra rằng thu nhập hoạt động quý đầu tiên dự kiến sẽ giảm tuần tự bình thường là 20%-25%, thấp hơn 15% so với ước tính của Benchmark. Dự báo này đã thúc đẩy giá cổ phiếu giảm vào thứ Sáu tuần trước. Do đó, Benchmark đã hạ ước tính EPS quý đầu tiên và cả năm cho năm 2025 và 2026.
Trong quý IV, khối lượng đa phương thức của J.B. Hunt tăng 4,5%, vượt quá dự báo của Benchmark. Tuy nhiên, các chi phí bổ sung phát sinh để phục vụ khách hàng bù đắp một phần lợi ích của khối lượng tăng này.
Bất chấp những chi phí này, tỷ suất lợi nhuận hoạt động đa phương thức tốt hơn một chút so với kỳ vọng của Benchmark. Báo cáo cũng lưu ý rằng, do giá thấp hơn trong mùa đấu thầu năm 2024, doanh thu đa phương thức trên mỗi tải, không bao gồm nhiên liệu, giảm 3% so với cùng kỳ năm ngoái nhưng phù hợp với kỳ vọng.
Các nhà phân tích điểm chuẩn tin rằng bất chấp hướng dẫn đáng thất vọng cho quý đầu tiên, mô hình kinh doanh đa dạng và động lực tăng trưởng lâu dài của JB Hunt trong phân khúc Intermodal và Dedicated có thể hỗ trợ tăng trưởng EPS tiếp tục trong dài hạn. Tuy nhiên, họ cảnh báo rằng sự kiên nhẫn có thể được kiểm tra khi ước tính thu nhập được điều chỉnh giảm và dự báo thu nhập giữa chu kỳ bị trì hoãn.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.