Diễn biến TTCK Việt Nam:
- Chỉ số VN-Index kết thúc một tuần giao dịch với diễn biến giằng co mạnh mẽ & kiểm nghiệm thành công hỗ trợ 1.073.
- Xu hướng down trend ngắn hạn vẫn duy trì, trong đó tín hiệu Death Cross có thể xuất hiện trong những phiên tới.
- Thanh khoản trung bình toàn thị trường tuần này giảm nhẹ và gần như đi ngang ở mức trung bình 21.161 tỷ đồng.
- NĐTNN đã giảm mức độ bán ròng trong tuần này khi giá trị bán ròng giảm xuống chỉ cón 66 tỷ đồng so với mức 1.466 tỷ đồng trong tuần trước đó.
Diễn biến trồi sụt rung lắc mạnh trong tuần đã có lúc ép chỉ số VN-Index về mức thấp nhất 1.073 gần với hỗ trợ 1.071 rồi phục hồi trở lại và kết thúc tuần dừng ở 1.095 điểm. Tuy nhiên, điểm đáng chú ý là các đỉnh nến gần đây đang thấp dần đều còn các đáy nến thì tiếp tục thấp hơn. Chỉ số VN-Index vẫn nằm trong một trend giảm lớn kể từ đỉnh tháng 9 là một điểm cần thận trọng trong giai đoạn này.
Về kỹ thuật, MA50 đang thu hẹp và tiến tới giao cắt với MA200 tạo ra tín hiệu Death Cross sẽ khiến xu hướng chung trở nên xấu hơn khi xác nhận của một thị trường giá xuống còn có thể tiếp diễn. Do đó có thể xuất hiện các nhịp sụt giảm bất ngờ trong trường hợp thanh khoản có xu hướng yếu đi.
Các chỉ báo động lượng đang cho thấy tín hiệu suy yếu tiếp diễn. Tổng hợp các chỉ báo kỹ thuật trong tuần vừa qua cho thấy tín hiệu suy yếu và xác nhận xu hướng điều chỉnh tiếp diễn ở hầu hết các chỉ báo như GS Indicator, Stochastic, DMI,…
Trong khi đó, MACD Histogram đang thu hẹp với đường tín hiệu và có thể xác nhận tín hiệu báo bán nếu giao cắt xảy ra trong những phiên tới.
Kịch bản thị trường:
- Kịch bản lạc quan (40%): Chỉ số VN-Index điều chỉnh nhưng giữ vững được hỗ trợ mạnh 1.080 điểm, kịch bản đi ngang và tích lũy vẫn sẽ tiếp diễn với biên dao động chính có thể trong khung từ 1.080 – 1.120 điểm.
- Kịch bản thận trọng (60%): Trong trường hợp Chỉ số VN-Index để mất hỗ trợ 1.080 điểm tương đương gãy hỗ trợ MA20 thì khả năng giảm điểm mạnh có thể diễn ra. Chỉ số VN-Index có thể tạo đáy 2 ở vùng 1.042 – 1.060 điểm sau đó tích lũy và dần phục hồi trở lại.
Chiến lược đầu tư:
- Thị trường đang nằm trong down trend kết hợp với các tín hiệu kỹ thuật và thanh khoản yếu đi do đó NĐT nên quản trị chặt chẽ rủi ro với tỷ trọng cổ phiếu nắm giữ ở mức hợp lý. NĐT có thể tiếp tục cân nhắc tiếp tục nắm giữ & canh chốt lời với các danh mục đã có lãi và đã tăng mạnh trong thời gian vừa qua như Chứng Khoán, BĐS, Thép, Dầu khí…
- Đối với NĐT chờ giải ngân mới có thể xem xét mở vị thế mua tích lũy trong các phiên rung lắc với vùng hỗ trợ thấp hơn từ 1.040 - 1.080 điểm với những nhóm cổ phiếu phục hồi tích cực nhưng chưa quá nóng ở những nhóm Ngành như Ngân hàng, Xây dựng hạ tầng, Hóa chất, Điện…