Biểu đồ ngày: USD có thể sẽ tiếp tục tăng

USD giảm sau phiên tăng mạnh mẽ vào giữa tháng 2 và đã giảm 7 trong 8 phiên vừa qua do trái phiếu kho bạc, cùng với động thái ôn hoà hơn từ Fed và tiến trình đàm phán thương mại Mỹ - Trung vẫn đang diễn ra theo hướng tích cực.

Liệu đây là điểm kết thúc của đợt tăng 2 chữ số kể từ đáy tháng 2/2018? Chúng tôi không nghĩ như vậy. Trên thực tế, chúng tôi dự đoán sẽ có 1 đợt tăng khác kiểm nghiệm mức 97,50.

Có nhiều yếu tố có thể tác động đến USD trong thời gian tới. Ví dụ, thị trường có thể đã hiểu lầm ý của Fed. Họ vẫn có thể tiến tới và thực hiện những gì họ cần phải làm. Sau đó, tiến trình đàm phán Mỹ - Trung có thể sẽ không thành công, chiến tranh thương mại chống lại Châu Âu và Nhật Bản tiếp diễn và nợ của Mỹ tiếp tục tăng. Những kịch bản đó đều có thể xảy ra. Không thể không kể đến thị trường gấu của cổ phiếu theo sau là đợt tăng dài nhất lịch sử. Hiện tại ở giai đoạn cuối của chu kỳ kinh doanh, nhà đầu tư có thể sẽ lựa chọn trái phiếu Mỹ và USD.

Hơn hết, các yếu tố kỹ thuật đều cho thấy dấu hiệu rõ ràng về điểm đến tiếp theo.

Biểu đồ ngày chỉ số Đô la Mỹ

8 phiên tăng liên tiếp vào đầu tháng, theo sau là một kênh giảm đang tạo nên mô hình cờ tăng điển hình. Cho dù có vẻ như xu hướng giảm đã lật ngược tình thế, nhưng sự thật là xu hướng chính vẫn là tăng.

Đầu tiên, có một cơn sốt mua vào USD đẩy giá tăng mạnh như những gì đã diễn ra trong 8 phiên tăng liên tiếp. Các nhà giao dịch đang trên đà tăng bắt đầu chốt lời để tiếp tục quan sát động thái của thị trường và nhìn nhận xem thị trường đang đi về đâu.

Việc chốt lời là điều khiến giá giảm và tạo nên mô hình cờ tăng theo sau một loạt tăng giá mạnh mẽ. Sự thực là giá sẽ không đơn thuần giảm sau khi tăng mạnh mà là tìm đến ngưỡng hỗ trợ, và ở đó có đủ nhu cầu để hút hết đợt cung bất ngờ này. Có thể đoán nhu cầu này đến từ bên mua mới, người mà bỏ lỡ 2 đợt tăng tốt nhất trong 2 năm và chờ đợi cho một đợt giảm mạnh.

Nếu USD phá vỡ đỉnh, hoàn thành mô hình, một vài thứ sẽ diễn ra cả về kỹ thuật lẫn tâm lý. Đầu tiên, bên bán đã nhầm đối với cơn sốt thương mại, tạo nên 1 đợt bán ra ngắn nhưng giá vẫn trong xu hướng tăng.

Thứ hai, bên mua từ sớm nhận ra sẽ còn nhiều cơ hội và quay trở lại với nhu cầu tăng. Cuối cùng, nhà đầu cơ từ bên ngoài cũng nhảy vào cuộc chơi.

Tuy nhiên, cần chú ý là việc bứt phá cờ tăng thường sẽ có một đợt hồi lại, theo đó mức giá sẽ kiểm nghiệm mô hình trước khi tiếp tục với xu hướng. Cần chú ý nữa là nhu cầu của cờ trùng với mức hỗ trợ dự đoán của đường phá vỡ xu thế giảm kể từ đỉnh và đường 50 & 100 DMA, ngay bên trên đường neckline 2 đỉnh trước đó.

Điều này sẽ có thêm bằng chứng về nhu cầu ổn định ở những mức này và sẽ nuốt chửng những con gấu và sau đó là bứt phá đỉnh.

Chiến lược giao dịch - Thiết lập vị thế Mua

Nhà đầu tư thận trọng có thể chờ đường xu hướng tăng ngắn hạn tiệm cận với đường xu hướng tăng trung hạn bằng việc đạt những mốc cao mới, vượt đỉnh ngày 14/12 ở mức 97,71.

Nhà đầu tư trung bình có thể chờ một phiên bứt phá tăng đóng cửa ít nhất trên ngưỡng cao ngày thứ 6 ở mức 96,78, ở đỉnh của lá cờ giảm. Hoặc chờ giá kiểm nghiệm lại mô hình hoặc có ngưỡng cắt lỗ phù hợp.

Nhà đầu tư mạo hiểm có thể buy mặc dù nhà đầu tư kiên nhẫn có thể chờ giá giảm - hoặc ít nhất kiểm nghiệm lại mức thấp 96,36 - hoặc đặt ngưỡng cắt lỗ theo khả năng xảy ra của nhịp giảm đó.

Giao dịch mẫu

• Điểm vào: 96,35
• Cắt lỗ: 96,25
• Rủi ro: 10 điểm
• Mục tiêu: 97,35, mức cao nhất của mô hình cờ ngày 15/2
• Lợi nhuận: 100 điểm
• Tỷ lệ rủi ro - lợi nhuận: 1:10