Giá vàng đồng loạt đi xuống, nhưng có tín hiệu phục hồi nhẹ
Enterprise Financial Services Corp (EFSC) đã công bố kết quả kinh doanh quý ba năm 2025, cho thấy thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) thấp hơn dự kiến nhưng doanh thu cao hơn một chút so với dự đoán. EPS của công ty đạt 1,19 USD, thấp hơn kỳ vọng của các nhà phân tích là 1,29 USD, trong khi doanh thu đạt 177,84 triệu USD, vượt dự báo 176,52 triệu USD. Sau thông báo này, cổ phiếu của công ty đã giảm trong phiên giao dịch sau giờ, phản ánh tâm lý thận trọng của thị trường.
Những điểm chính
- EPS không đạt kỳ vọng ở mức 1,19 USD, so với dự báo 1,29 USD.
- Doanh thu vượt nhẹ so với dự đoán, đạt 177,84 triệu USD.
- Giá cổ phiếu giảm 1,64% sau khi công bố kết quả kinh doanh.
- Enterprise Financial đã mua lại 10 chi nhánh, tăng cường sự hiện diện trên thị trường.
- Công ty duy trì biên lãi suất ròng mạnh mẽ ở mức 4,23%.
Hiệu suất công ty
Enterprise Financial Services Corp thể hiện hiệu suất hoạt động vững chắc trong Q3 2025, mặc dù không đạt kỳ vọng về EPS. Công ty đạt lợi nhuận ròng 45 triệu USD và báo cáo tỷ suất sinh lời trên tài sản bình quân là 1,11%. Tăng trưởng khoản vay và tiền gửi đáng chú ý, với các khoản vay tăng 6% (tính theo năm) và tiền gửi tăng 240 triệu USD. Việc mua lại 10 chi nhánh ở Arizona và Kansas City đã góp phần mở rộng dấu ấn của công ty.
Điểm nổi bật về tài chính
- Doanh thu: 177,84 triệu USD, cao hơn một chút so với dự báo.
- Thu nhập trên mỗi cổ phiếu: 1,19 USD, thấp hơn mức dự kiến 1,29 USD.
- Thu nhập lãi suất ròng: Tăng 5,5 triệu USD.
- Biên lãi suất ròng: Cải thiện lên 4,23%.
- Tăng trưởng khoản vay: 6% (tính theo năm), tương đương 174 triệu USD.
- Tăng trưởng tiền gửi: 240 triệu USD, không bao gồm CD môi giới.
Thu nhập so với dự báo
EPS của Enterprise Financial đạt 1,19 USD, thấp hơn mức dự báo 1,29 USD, đánh dấu một bất ngờ tiêu cực 7,75%. Tuy nhiên, công ty đã vượt kỳ vọng về doanh thu, đạt mức bất ngờ tích cực 0,75%. Kết quả hỗn hợp này trái ngược với các quý trước đây khi Enterprise Financial thường đáp ứng hoặc vượt dự báo EPS.
Phản ứng thị trường
Cổ phiếu của Enterprise Financial Services giảm 1,64% trong phiên giao dịch sau giờ, đóng cửa ở mức 54,57 USD. Sự sụt giảm này phản ánh sự thất vọng của nhà đầu tư về việc không đạt EPS, mặc dù doanh thu vượt nhẹ. Hiệu suất cổ phiếu vẫn nằm trong biên độ 52 tuần, với mức cao nhất là 63,13 USD và thấp nhất là 45,22 USD, cho thấy lập trường thận trọng của thị trường.
Triển vọng & Hướng dẫn
Nhìn về phía trước, Enterprise Financial dự kiến sẽ duy trì biên lãi suất ròng khoảng 4,20% vào năm 2026. Công ty dự đoán tăng trưởng một chữ số ở mức trung bình đối với các khoản vay và tiền gửi, cùng với mức tăng 3,5% chi phí so với cùng kỳ năm trước. Tiềm năng tăng sản lượng cho vay của Cơ quan Quản lý Doanh nghiệp Nhỏ (SBA) được kỳ vọng với việc dự đoán cắt giảm lãi suất.
Bình luận của ban lãnh đạo
Ông Jim Lally, CEO, bày tỏ sự lạc quan, phát biểu: "Chúng tôi đang thấy khách hàng của mình tiến lên với sự tự tin hơn so với những gì chúng tôi đã thấy trong một số quý trước đây." Ông Keene Turner, CFO, nhấn mạnh triển vọng tăng trưởng, lưu ý: "Quan điểm của chúng tôi là nếu chúng tôi thực hiện tăng trưởng một chữ số ở mức trung bình đối với các khoản vay và tiền gửi cho năm tới, chúng tôi đang tăng trưởng thu nhập trước thuế."
Rủi ro và thách thức
- Bất ổn kinh tế: Tác động tiềm tàng từ biến động kinh tế vĩ mô.
- Áp lực cạnh tranh: Cạnh tranh gay gắt trong lĩnh vực dịch vụ tài chính.
- Thay đổi quy định: Những thay đổi có thể xảy ra trong quy định tài chính có thể ảnh hưởng đến hoạt động.
- Biến động lãi suất: Biến động lãi suất có thể ảnh hưởng đến biên lãi suất ròng.
- Thách thức tích hợp: Rủi ro liên quan đến việc tích hợp các chi nhánh mới mua lại.
Hỏi đáp
Trong cuộc gọi báo cáo thu nhập, các nhà phân tích đã đặt câu hỏi về thời gian giải quyết tài sản không hoạt động và mức độ tiếp xúc của công ty với các doanh nghiệp cho vay tư nhân. Ông Jim Lally, CEO, đã trấn an các nhà đầu tư, tuyên bố: "Chúng tôi chưa bao giờ có bất kỳ mức độ tiếp xúc nào với doanh nghiệp cho vay tư nhân." Ngoài ra, các cuộc thảo luận còn đề cập đến ưu tiên phân bổ vốn và khả năng mua lại, nhấn mạnh sự tập trung của công ty vào tăng trưởng hữu cơ.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.