Gia tộc Trump mở chiến dịch thâu tóm bitcoin tại châu Á
Vào thứ Sáu, ngày 30 tháng 5 năm 2025, Ares Management (NYSE:ARES) đã trình bày tầm nhìn chiến lược của mình tại Hội nghị Quyết định Chiến lược Thường niên Bernstein lần thứ 41 năm 2025. Ông Michael Aragetti, Giám đốc điều hành, đã chia sẻ những hiểu biết sâu sắc về quỹ đạo tăng trưởng của công ty, nhấn mạnh triển vọng kinh tế lạc quan thận trọng. Mặc dù thừa nhận sự biến động của thị trường, ông Aragetti đã nhấn mạnh danh mục đầu tư mạnh mẽ và tính linh hoạt chiến lược của Ares Management, điều này giúp công ty có vị thế tốt để đối mặt với những thách thức và cơ hội trong tương lai.
Những điểm chính
- Hiệu suất quý 1 của Ares Management đã vượt qua mục tiêu tăng trưởng thu nhập liên quan đến phí (FRE) trong năm năm là 16% đến 20%.
- Công ty dự đoán sự tăng trưởng đáng kể trong các lĩnh vực tài chính dựa trên tài sản (ABF) và cơ sở hạ tầng.
- Cách tiếp cận đầu tư đa dạng của Ares cho phép công ty điều hướng hiệu quả qua các chu kỳ thị trường khác nhau.
- Công ty duy trì mối quan hệ đối tác mạnh mẽ với các ngân hàng, đảm bảo sự ổn định cấu trúc trong các cơ hội ABF.
- Ares đang mở rộng sự hiện diện trên thị trường bán lẻ toàn cầu với tám sản phẩm sáng tạo.
Kết quả tài chính
- Ares Management dự kiến tăng trưởng FRE trong năm năm với CAGR từ 16% đến 20%, với kết quả quý 1 vượt quá kỳ vọng.
- Các danh mục cho vay trực tiếp doanh nghiệp có tỷ lệ khoản vay trên giá trị là 42%.
- Doanh nghiệp Tài chính Dựa trên Tài sản đang tiến gần đến 50 tỷ đô la, với tham vọng đạt 75 tỷ đến 80 tỷ đô la.
- AUM của Landmark, được mua lại cách đây năm năm, được định giá 35 tỷ đô la.
Cập nhật hoạt động
- Danh mục cho vay trực tiếp của Ares thể hiện sự tăng trưởng tích cực về NOI và EBITDA, cùng với việc giảm đòn bẩy.
- Công ty quản lý 600 triệu feet vuông trung tâm phân phối và tài sản kho bãi.
- Doanh nghiệp tín dụng thay thế của Ares được định giá 40 tỷ đô la.
- Việc mua lại GCP bao gồm một nhà quản lý tài sản trị giá 40 tỷ đô la, tăng cường dấu ấn toàn cầu của Ares.
- Landmark đã ra mắt doanh nghiệp tín dụng thứ cấp de novo với quỹ vốn 3 tỷ đô la.
- Ares cung cấp tám sản phẩm trên thị trường bán lẻ, từ REIT không giao dịch đến các quỹ truyền thông thể thao.
Triển vọng tương lai
- Cơ sở hạ tầng được kỳ vọng là cơ hội tăng trưởng đáng kể nhất ngoài lĩnh vực tín dụng.
- Ares có kế hoạch tăng gấp đôi doanh nghiệp ABF trong những năm tới.
- Công ty nhằm mục đích mở rộng ở châu Á, nâng cao khả năng cơ sở hạ tầng kỹ thuật số và tăng cường tích hợp dọc trong bất động sản.
- Ares dự đoán hoạt động liên tục trong dòng chảy thứ cấp và sẽ tập trung vào phát triển sản phẩm để mang lại kết quả cụ thể trong kênh tài sản.
Điểm nổi bật trong phần hỏi đáp
- Ông Aragetti đã giải quyết những lo ngại về lạm phát và lãi suất cao hơn, nhấn mạnh khả năng phục hồi của danh mục đầu tư của Ares.
- Ông đã bảo vệ tín dụng tư nhân, trích dẫn hiệu suất vượt trội trong lịch sử so với các chỉ số khoản vay và trái phiếu.
- Lợi thế hiện hữu của Ares thúc đẩy 50% triển khai hàng năm từ danh mục hiện có của công ty.
- Giám đốc điều hành đã nhấn mạnh sự tăng trưởng của thị trường tư nhân và lợi ích mà các ngân hàng thu được từ thị trường tín dụng tư nhân.
- Thành công trong doanh nghiệp ABF đòi hỏi khả năng đầu tư độc đáo và thực hiện có kỹ năng.
Để hiểu biết chi tiết, độc giả được khuyến khích tham khảo bản ghi đầy đủ dưới đây.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.