Vietstock Daily 06/03/2025: Rủi ro rung lắc tăng lên

Vietstock - Vietstock Daily 06/03/2025: Rủi ro rung lắc tăng lên

VN-Index bất ngờ giảm điểm và gặp khó khăn khi test lại đỉnh cũ tháng 6/2024 (tương đương vùng 1,290-1,310 điểm). Dự kiến trong các phiên tới, chỉ số có thể tiếp tục xảy ra các đợt rung lắc mạnh để kiểm định vùng này. Hiện tại, chỉ báo Stochastic Oscillator đã cho tín hiệu bán trong vùng quá mua (overbought). Nếu trong thời gian tới, chỉ báo MACD cũng cho tín hiệu tương tự thì rủi ro điều chỉnh sẽ gia tăng.

I. PHÂN TÍCH THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN CƠ SỞ NGÀY 05/03/2025

- Các chỉ số chính giảm điểm trong phiên giao dịch ngày 05/03. VN-Index đóng cửa với mức giảm 0.55%, xuống còn 1,304.71 điểm; HNX-Index cũng mất 0.82%, về mức 235.41 điểm.

- Khối lượng khớp lệnh trên HOSE đạt hơn 770 triệu đơn vị, giảm 17.7% so với phiên trước. Khối lượng khớp lệnh trên sàn HNX cũng giảm 11.8%, đạt gần 52 triệu đơn vị.

- Khối ngoại tiếp tục duy trì trạng thái bán ròng trên sàn HOSE với giá trị hơn 328 tỷ đồng và mua ròng nhẹ hơn 2 tỷ đồng trên sàn HNX.

Giá trị giao dịch NĐTNN của HOSE, HNX và UPCOM theo ngày. Đvt: Tỷ đồng

Giá trị giao dịch ròng theo mã cổ phiếu. Đvt: Tỷ đồng

- Phiên giao dịch ngày 05/03 khởi động khá tích cực với lực đẩy từ nhóm cổ phiếu trụ, VN-Index nhanh chóng bứt tốc hơn 7 điểm sau chưa đầy một giờ giao dịch. Tuy nhiên, đà tăng không duy trì được lâu khi phần còn lại của thị trường giao dịch không mấy khả quan. Lực cầu trở nên dè dặt hơn đáng kể so với phiên trước khiến VN-Index thu hẹp đà tăng và lùi dần về gần mốc tham chiếu vào cuối phiên sáng. Bước sang phiên chiều, áp lực bán càng gia tăng mạnh mẽ hơn. Dù một số cổ phiếu trụ nỗ lực nâng đỡ thị trường, nhưng không đủ sức bù đắp đà bán mạnh trên diện rộng. VN-Index trượt dài trong phần còn lại của phiên và đóng cửa với mức giảm 7.2 điểm, xuống còn 1,304.71 điểm.

- Xét về mức độ ảnh hưởng, CTG (HM:CTG), GVR (HM:GVR) và HPG (HM:HPG) là những mã kéo lùi VN-Index nhiều nhất, lấy đi tổng cộng 1.5 điểm. Ở chiều ngược lại, VHM (HM:VHM), VIC và MBB (HM:MBB) cố gắng nâng đỡ chỉ số nhưng chỉ giúp gỡ lại hơn 1 điểm.

- VN30-Index kết phiên giảm 0.3%, xuống còn 1,363.91 điểm. Phe bán chiếm lại ưu thế với 19 mã giảm, 7 mã tăng và 4 mã đứng giá. Trong đó, PLX (HM:PLX), GVR, VNM (HM:VNM), MSN (HM:MSN) và HPG đều ghi nhận mức điều chỉnh trên 1%. Trái lại, VHM là điểm sáng hiếm hoi, nổi bật nhất với mức tăng 1.5%.

Toàn bộ các nhóm ngành đều kết phiên trong sắc đỏ. Năng lượng là nhóm giảm mạnh nhất khi nhiều cổ phiếu lớn trong ngành lao dốc, điển hình như BSR (HM:BSR) (-1.47%), PVS (HN:PVS) (-1.43%), PVD (HM:PVD) (-2.05%), POS (-8.39%), PVC (HN:PVC) (-1.77%), PVB (-1.44%) và PSB (-11.67%).

Theo sau là nhóm nguyên vật liệu cũng phải chịu áp lực bán mạnh từ hàng loạt các cổ phiếu lớn như HPG (-1.08%), GVR (-1.49%), DGC (HM:DGC) (-1.79%), VGC (HN:VGC) (-4.46%), DPM (HM:DPM) (-1.49%), HSG (HM:HSG) (-2.14%), NKG (HM:NKG) (-1.59%),… Tuy nhiên, vẫn sót lại một vài mã đi ngược xu hướng chung với mức tăng ấn tượng là BMP (HM:BMP) (+4.39%), NTP (HN:NTP) (+3.11%), MSR (HN:MSR) (+4.02%) và ACG (+1.3%).

Nhóm bất động sản mặc dù được sự nâng đỡ mạnh của bộ 3 cổ phiếu nhà Vingroup (HM:VIC) (VHM (+1.55%), VIC (+0.72%) và VRE (HM:VRE) (+0.28%)), nhưng diễn biến tiêu cực ở phần còn lại vẫn khiến chỉ số ngành này chuyển sang sắc đỏ vào cuối phiên. Hàng loạt cổ phiếu như NLG (HM:NLG) (-3.52%), PDR (HM:PDR) (-2.74%), DIG (HM:DIG) (-2.01%), DXG (HM:DXG) (-2.15%), KBC (HM:KBC) (-1.31%), TCH (-2.56%), IDC (HN:IDC) (-1.42%), HDG (HM:HDG) (-1.44%), SZC (HM:SZC) (-2.72%),… đều giảm mạnh với thanh khoản đáng kể.

VN-Index bất ngờ giảm điểm và gặp khó khăn khi test lại đỉnh cũ tháng 6/2024 (tương đương vùng 1,290-1,310 điểm). Dự kiến trong các phiên tới, chỉ số có thể tiếp tục xảy ra các đợt rung lắc mạnh để kiểm định vùng này. Hiện tại, chỉ báo Stochastic Oscillator đã cho tín hiệu bán trong vùng quá mua (overbought). Nếu trong thời gian tới, chỉ báo MACD cũng cho tín hiệu tương tự thì rủi ro điều chỉnh sẽ gia tăng.

II. PHÂN TÍCH XU HƯỚNG VÀ DAO ĐỘNG GIÁ

VN-Index - Chỉ báo Stochastic Oscillator cho tín hiệu bán

VN-Index bất ngờ giảm điểm và gặp khó khăn khi test lại đỉnh cũ tháng 6/2024 (tương đương vùng 1,290-1,310 điểm). Dự kiến trong các phiên tới, chỉ số có thể tiếp tục xảy ra các đợt rung lắc mạnh để kiểm định vùng này.

Hiện tại, chỉ báo Stochastic Oscillator đã cho tín hiệu bán trong vùng quá mua (overbought). Nếu trong thời gian tới, chỉ báo MACD cũng cho tín hiệu tương tự thì rủi ro điều chỉnh sẽ gia tăng.

HNX-Index - Xuất hiện mẫu hình nến Inverted Hammer

HNX-Index giảm điểm phiên thứ 4 liên tiếp với sự xuất hiện mẫu hình nến Inverted Hammer cho thấy tâm lý bi quan của nhà đầu tư. Bên cạnh đó, khối lượng giao dịch sụt giảm dưới mức trung bình 20 ngày chứng tỏ dòng tiền đang có dấu hiệu rút khỏi thị trường.

Hiện tại, chỉ báo Stochastic Oscillator đã cho tín hiệu bán trong vùng quá mua (overbought) đồng thời MACD vừa cho tín hiệu tương tự sau khi cắt xuống Signal Line. Điều này cho thấy rủi ro điều chỉnh trong thời gian tới sẽ còn tiếp tục gia tăng.

Phân tích Dòng tiền

Biến động của dòng tiền thông minh: Chỉ báo Negative Volume Index của VN-Index cắt xuống đường EMA 20 ngày. Nếu trạng thái này tiếp tục trong phiên tới thì rủi ro sụt giảm bất ngờ (thrust down) sẽ càng tăng cao.

Biến động của dòng tiền từ khối ngoại: Khối ngoại tiếp tục bán ròng trong phiên giao dịch ngày 05/03/2025. Nếu nhà đầu tư nước ngoài duy trì hành động này trong những phiên tới thì tình hình sẽ bớt lạc quan hơn.

III. THỐNG KÊ THỊ TRƯỜNG NGÀY 05/03/2025

Bộ phận Phân tích Kinh tế & Chiến lược Thị trường, Phòng Tư vấn Vietstock