Dòng tiền chứng khoán dịch chuyển trước tác động thiên tai
Investing.com - Raymond James đã khôi phục việc phân tích bảy công ty bán dẫn lớn, lập luận rằng trí tuệ nhân tạo tạo sinh đã "chuyển đổi một lĩnh vực thị trường bán dẫn thường mang tính chu kỳ thành một sự bùng nổ lâu dài."
Nhận thêm các lựa chọn cổ phiếu từ các nhà phân tích Phố Wall bằng cách nâng cấp lên InvestingPro - giảm giá 55% ngay hôm nay
Trong một báo cáo, nhà phân tích ông Simon Leopold đã viết rằng các doanh nghiệp vẫn đang ở "giai đoạn đầu của quá trình áp dụng", trong khi các nhà xây dựng nhà máy AI lên kế hoạch đẩy nhanh đầu tư và xây dựng các hoạt động ngày càng lớn hơn.
Công ty môi giới này cho biết phạm vi phân tích cơ sở hạ tầng dữ liệu toàn diện của họ nhấn mạnh những tiến bộ nhanh chóng trong hình thức và đóng gói, với "sự khác biệt trải rộng từ tính toán, mạng, lưu trữ, quang học và phần mềm cơ sở hạ tầng."
Raymond James cũng cảnh báo về tình trạng thiếu hụt nguồn cung cấp điện và cho biết các đổi mới như "quang học đồng gói" và "CoWoS / Chip on Wafer on Substrate" sẽ là yếu tố thiết yếu để mở rộng quy mô các cụm hiệu suất cao.
Các nhà phân tích đã khôi phục việc phân tích NVIDIA (Mua Mạnh), Marvell (Mua Mạnh), Broadcom (Vượt Trội), AMD (Vượt Trội), ARM (Phù Hợp Thị Trường), Astera Labs (Phù Hợp Thị Trường) và Intel (Phù Hợp Thị Trường), gọi các bán dẫn là "yếu tố nền tảng" trong cái mà họ mô tả là "một sự chuyển dịch cơ cấu chưa từng có trong bối cảnh công nghệ."
Raymond James cho biết NVIDIA "dẫn đầu trong lĩnh vực AI và là một cổ phiếu lõi cần nắm giữ", dẫn chứng bằng hệ thống phần mềm, hệ sinh thái nhà phát triển và "cách tiếp cận hệ thống toàn diện" của công ty.
Công ty này kỳ vọng "các điều chỉnh ước tính tiếp tục tăng" và dự đoán đơn đặt hàng Blackwell đạt đỉnh ở mức 7,8 triệu đơn vị trong năm tài chính 2027.
Marvell "đối mặt với nhiều hoài nghi hơn", nhưng các nhà phân tích xem đây là "công ty giành thêm thị phần" trong lĩnh vực ASIC tùy chỉnh và DSP quang học, với ban lãnh đạo đặt mục tiêu đạt khoảng 20% thị phần ASIC trung tâm dữ liệu vào năm 2028.
Broadcom được mô tả là "công ty giành thêm thị phần trong hệ sinh thái AI", trong khi AMD "có vị thế tốt nhất để cạnh tranh với NVIDIA" trong lĩnh vực GPU thương mại. Sức hút của ARM trong trung tâm dữ liệu và "lợi thế người đi đầu" của Astera Labs trong kết nối tốc độ cao cũng được nhấn mạnh.
Về Intel, Raymond James cho biết việc thực thi phải "bắt kịp", đồng thời cho rằng hoạt động kinh doanh foundry đang thua lỗ của công ty "vẫn là một gánh nặng."
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.