Hôm thứ Tư, Morgan Stanley đã điều chỉnh triển vọng của mình đối với The Simply Good Foods Company (NASDAQ: SMPL), giảm mục tiêu giá của cổ phiếu xuống còn 42 đô la từ 46 đô la trước đó, trong khi vẫn duy trì xếp hạng Thừa cân. Nhà phân tích của công ty đã trích dẫn tiềm năng giảm giá hàng đầu so với sự đồng thuận, được cho là do hiệu suất bán lẻ nhẹ nhàng hơn trong quý tài chính thứ hai của năm 2024. Mặc dù có sự điều chỉnh, triển vọng tăng trưởng dài hạn của công ty vẫn được đánh giá là hấp dẫn.
Cổ phiếu của Simply Good Foods Company đã giảm 10% từ đầu năm đến nay, trái ngược với mức tăng 9% của S&P 500. Hiện tại, cổ phiếu đang giao dịch ở mức gấp 13,6 lần giá trị doanh nghiệp ước tính năm 2025 so với EBITDA, thấp hơn mức trung bình lịch sử là 16,5 lần. Lập trường của Morgan Stanley vẫn ở mức quá cao, vì công ty tin rằng thị trường đã tính đến những rủi ro ngắn hạn.
Phân tích của Morgan Stanley cho thấy The Simply Good Foods Company vẫn được định vị là một câu chuyện tăng trưởng hấp dẫn trong ngành công nghiệp thực phẩm đóng gói. Các ước tính cập nhật của công ty nhấn mạnh tiềm năng của công ty, đặc biệt là với kỳ vọng thấp đối với thương hiệu Atkins và dự đoán xếp hạng lại khi có dấu hiệu phục hồi.
Các yếu tố bổ sung hỗ trợ triển vọng tích cực bao gồm quỹ đạo tăng trưởng thu nhập trên mỗi cổ phiếu mạnh mẽ, được củng cố bởi việc mở rộng biên lợi nhuận gộp và mua lại cổ phiếu.
Định giá hiện cho thấy xu hướng tăng đến giảm từ + 60% đến -22%, có tính đến sự sụt giảm gần đây của giá cổ phiếu. Hơn nữa, Công ty Thực phẩm Tốt Đơn giản đã sẵn sàng chiến lược để hưởng lợi từ sự tăng trưởng mạnh mẽ của thuốc GLP-1, với việc quản lý tích cực nhắm mục tiêu nhân khẩu học này trong các quý tới.
Mục tiêu giá sửa đổi là 42 đô la phản ánh bội số gấp 16 lần so với EBITDA ước tính năm 2025 được cập nhật, giảm nhẹ so với bội số 17 lần trước đó do sự không chắc chắn cao xung quanh sự thay đổi của thương hiệu Atkins.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.