Các nhà phân tích của Bernstein lạc quan về doanh thu trung tâm dữ liệu của NVIDIA (NVDA) trong quý 4, hy vọng chúng sẽ cho thấy sự tăng trưởng mạnh mẽ.
"Doanh thu của trung tâm dữ liệu trong quý 4 có vẻ mạnh mẽ", Bernstein nói.
Sau cuộc họp gần đây với Nvidia (NASDAQ:NVDA) (NASDAQ:{{6497|Giám đốc tài chính Colette Kress và Trưởng bộ phận Quan hệ Nhà đầu tư Stewart Stecker, Bernstein lưu ý rằng Nvidia đã làm rõ tuyên bố trước đây về việc tăng doanh thu cho chip Blackwell mới của mình, cho thấy rằng nó có thể là "vài tỷ" đô la, thay vì con số 3 tỷ đô la được suy đoán trước đó.
Sự đồng thuận hiện tại của Bloomberg dự báo doanh thu trung tâm dữ liệu quý 4 sẽ tăng 3,8 tỷ đô la và Bernstein nhìn thấy tiềm năng tăng giá hơn thế này.
Công ty cho biết tỷ suất lợi nhuận gộp của Nvidia dự kiến sẽ duy trì vững chắc trong phạm vi 70%.
Sự nén biên lợi nhuận nhẹ được thấy trong nửa cuối năm 2024 được cho là do hỗn hợp sản phẩm, đặc biệt là sự tăng tốc của Blackwell và nền tảng H200, và không liên quan đến các vấn đề về năng suất.
Theo Bernstein, ban lãnh đạo của Nvidia đã trấn an các nhà đầu tư, với Kress nói, "Các bạn, hãy thư giãn, lợi nhuận vẫn ổn."
Công ty lưu ý rằng các dịch vụ Blackwell của Nvidia có khả năng tùy biến cao, cho phép khách hàng điều chỉnh cấu hình theo nhu cầu cụ thể của họ.
Sự linh hoạt này được coi là có khả năng dẫn đến giá cả khác nhau, vẫn đang được hoàn thiện. Bernstein cho biết Nvidia vẫn tự tin vào vị trí của mình trong thị trường suy luận, với công nghệ GPU cung cấp hiệu suất vượt trội so với ASIC tùy chỉnh, đặc biệt là tổng chi phí sở hữu (TCO).
Công ty được cho là tin rằng cơ sở hạ tầng đào tạo AI sẽ tiếp tục mở rộng và doanh thu suy luận sẽ tăng đáng kể, đặc biệt là trong các lĩnh vực như công cụ giới thiệu và tìm kiếm.
Ngoài ra, Bernstein cho biết Nvidia nhìn thấy những cơ hội đầy hứa hẹn trong không gian AI có chủ quyền khi các quốc gia và khu vực phát triển cơ sở hạ tầng AI của riêng họ.
Họ nói thêm rằng những lo ngại về tiêu thụ điện đã bị hạ thấp, với Nvidia lưu ý rằng các khách hàng lớn đã lên kế hoạch cho nhu cầu năng lượng của họ trong vài năm, làm giảm bớt lo ngại về tắc nghẽn.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.