Khi nền kinh tế giảm tốc và lạm phát giảm, các nhà phân tích tại Wells Fargo dự đoán rằng Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) đã sẵn sàng bắt đầu giảm lãi suất, với mức giảm 0,50 điểm phần trăm dự kiến tại cuộc họp tháng 9.
Dự báo mức giảm tiếp theo được dự báo trong tháng 11 và tháng 12. Ngân hàng chỉ ra rằng chuỗi giảm đáng kể này sẽ làm giảm chi phí đi vay và cải thiện tính sẵn có của nó, điều này có thể dẫn đến sự gia tăng các hoạt động kinh tế và tăng trưởng đến năm 2025.
Ngân hàng đề cập rằng trong sáu đến mười hai tháng tới, các nhà đầu tư có thể gặp phải rủi ro có thể ảnh hưởng đến họ tích cực hoặc tiêu cực.
Họ chỉ ra rằng về mặt tích cực, việc chuyển đổi sang tăng trưởng kinh tế và thu nhập doanh nghiệp mạnh mẽ hơn vào đầu năm 2025 có thể mang lại cơ hội đầu tư rộng lớn hơn vào cổ phiếu và hàng hóa.
Tuy nhiên, họ làm rõ rằng những rủi ro tiêu cực tiềm ẩn có thể phát sinh từ các cuộc xung đột chính trị ở Trung Đông và sự không chắc chắn liên quan đến các cuộc bầu cử và chính sách của chính phủ ở Hoa Kỳ và các quốc gia khác.
Ngân hàng quan sát thấy rằng gần đây, thị trường toàn cầu đã giảm rủi ro bằng cách bán cổ phiếu và mua trái phiếu chính phủ hoặc doanh nghiệp, điều này đã khiến đồng yên Nhật tăng đáng kể giá trị kể từ giữa tháng Bảy.
Để bảo vệ chống lại những rủi ro này, Wells Fargo khuyến nghị điều chỉnh danh mục đầu tư bằng cách tận dụng lợi thế của việc giảm lãi suất ngắn hạn gần đây và hiệu suất của Chỉ số S&P 500.
Cụ thể, họ đề nghị giảm đầu tư vào Trái phiếu Chính phủ và Doanh nghiệp Ngắn hạn của Hoa Kỳ để cho phép đầu tư nhiều hơn vào cổ phiếu và thay đổi trạng thái Trái phiếu Chính phủ và Trái phiếu Doanh nghiệp Lợi suất Cao sang mức đầu tư trung lập.
Họ cũng đề xuất chuyển các khoản đầu tư từ Trái phiếu Chính phủ và Doanh nghiệp Dài hạn Hoa Kỳ sang Trái phiếu Chính phủ và Doanh nghiệp Trung hạn Hoa Kỳ để tận dụng sự gia tăng giá trái phiếu gần đây. Trong thị trường chứng khoán, họ khuyên không nên duy trì khoản đầu tư thấp hơn mức trung bình vào Cổ phiếu vốn hóa nhỏ của Hoa Kỳ.
Ngân hàng khẳng định rằng bằng cách thực hiện các chiến lược này, các nhà đầu tư có thể cải thiện khả năng đối phó với những biến động tiềm ẩn trên thị trường và tận dụng các cơ hội khi môi trường kinh tế thay đổi.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và được xem xét bởi một biên tập viên. Để biết thêm thông tin, vui lòng tham khảo Điều khoản và Điều kiện của chúng tôi.