T-Mobile US, Inc. (NASDAQ: TMUS) đã báo cáo hiệu suất mạnh mẽ trong quý III/2024, với Giám đốc điều hành Mike Sievert và Giám đốc tài chính Peter Osvaldik công bố bổ sung mạng điện thoại trả sau quý 3 tốt nhất của công ty trong một thập kỷ và tỷ lệ rời bỏ thấp kỷ lục. Công ty cũng chứng kiến sự gia tăng đáng kể doanh số bán hàng kỹ thuật số cho việc ra mắt iPhone và đạt được một cột mốc quan trọng trong phân khúc băng thông rộng của mình.
T-Mobile đang nâng cao định hướng cả năm, phản ánh sự tự tin vào chiến lược tăng trưởng của mình, trong đó nhấn mạnh số hóa, cải tiến mạng và trải nghiệm khách hàng. Bất chấp những thách thức bên ngoài, chẳng hạn như bão và sự thay đổi trong doanh thu bán buôn, T-Mobile vẫn duy trì triển vọng lạc quan cho tương lai của mình, bao gồm các giao dịch phổ tần chiến lược để tối ưu hóa mạng 5G của mình.
Những điểm chính
- T-Mobile đạt được bổ sung mạng điện thoại trả sau Q3 tốt nhất trong mười năm và tỷ lệ rời bỏ thấp kỷ lục.
- Doanh số bán hàng kỹ thuật số cho việc ra mắt iPhone tăng 40% so với cùng kỳ năm ngoái, với hơn một nửa số đơn đặt hàng trước là kỹ thuật số.
- Phân khúc băng thông rộng đạt 6 triệu khách hàng, bằng một nửa so với mục tiêu năm 2028 là 12 triệu.
- Định hướng tài chính cho năm 2024 đã được nâng lên, với các khoản bổ sung ròng trả sau dự kiến từ 5,6 triệu đến 5,8 triệu.
EBITDA điều chỉnh cốt lõi được dự đoán là từ 31,6 tỷ USD đến 31,8 tỷ USD, với dòng tiền tự do được điều chỉnh dao động từ 16,7 tỷ USD đến 17 tỷ USD.
- Chiến lược phổ tần của công ty bao gồm giao dịch gần đây là 3,45 GHz cho 2,5 GHz để tăng cường mạng 5G của mình.
- T-Mobile có vị trí tốt cho các chu kỳ nâng cấp thiết bị trong tương lai, với hơn 80% khách hàng sử dụng thiết bị 5G.
- Công ty có kế hoạch duy trì chi phí vốn từ 9 tỷ đến 10 tỷ USD để tiếp tục dẫn đầu 5G.
Triển vọng công ty
- Kế hoạch nhiều năm của T-Mobile nhằm mục đích chuyển đổi từ một kẻ thách thức thành một nhà vô địch trong ngành viễn thông.
- Công ty đang tập trung vào kế hoạch chi tiết 14 quý để nâng cao hiệu quả hoạt động và dịch vụ khách hàng.
- Chiến lược tăng trưởng của T-Mobile bao gồm giảm 75% tương tác giữa người với người và tăng kích hoạt kỹ thuật số.
- Công ty đang đi được nửa chặng đường mục tiêu 12 triệu khách hàng băng thông rộng vào năm 2028.
Điểm nổi bật của Bearish
- T-Mobile báo cáo sự chậm lại trong tổng doanh thu bổ sung trong thị trường không dây tiêu dùng.
- Doanh thu bán buôn dự kiến sụt giảm do các yếu tố bên ngoài.
- Thời gian và cơ chế của kế hoạch tăng quyền sở hữu của Deutsche Telekom trong T-Mobile vẫn chưa chắc chắn.
Điểm nổi bật của Bullish
- Các giải pháp doanh nghiệp của T-Mobile đã chứng kiến sự kích hoạt kỷ lục và tăng trưởng đáng kể với các khách hàng như American Airlines và Bảo hiểm nhân thọ New York.
- Khu vực chính phủ có mức tăng trưởng hai con số, được hỗ trợ bởi các hợp đồng liên bang giành được.
- Các giải pháp không dây cố định hoạt động mạnh mẽ, với các khách hàng mới bao gồm Lowe's và Houston ISD.
Bỏ lỡ
- Có sự giảm tốc khiêm tốn trong dự báo cho phân khúc không dây cố định tốc độ cao so với kỳ vọng của Ngày Thị trường Vốn.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Giám đốc điều hành Mike Sievert đã thảo luận về sự sẵn sàng của công ty để tận dụng các chu kỳ nâng cấp thiết bị trong tương lai.
- Giám đốc tài chính Peter Osvaldik đã giải quyết những lo ngại về mục tiêu bổ sung ròng điện thoại trả sau 3 triệu trong năm, cho thấy một cách tiếp cận thận trọng do quý IV bận rộn.
- Sievert đã giải quyết chi phí phổ tần dài hạn, đề xuất triển khai hiệu quả hơn trong chu kỳ 6G sắp tới.
Cuộc gọi thu nhập quý thứ ba của T-Mobile đã vẽ ra một bức tranh về một công ty đang phát triển mạnh giữa những thách thức của ngành và được chuẩn bị tốt cho sự tăng trưởng trong tương lai. Với sự nhấn mạnh vào số hóa, trải nghiệm khách hàng và cải tiến mạng, T-Mobile tiếp tục thực hiện các kế hoạch đầy tham vọng của mình, duy trì lợi thế cạnh tranh trong lĩnh vực viễn thông.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Hiệu suất quý 3 năm 2024 mạnh mẽ của T-Mobile được hỗ trợ thêm bởi dữ liệu từ InvestingPro. Vốn hóa thị trường của công ty đứng ở mức ấn tượng 257,8 tỷ USD, phản ánh niềm tin của nhà đầu tư vào chiến lược tăng trưởng và vị thế thị trường của công ty.
Một trong những mẹo InvestingPro đáng chú ý nhất là T-Mobile có Điểm Piotroski hoàn hảo là 9, cho thấy sức khỏe tài chính và hiệu quả hoạt động mạnh mẽ. Điều này phù hợp tốt với tỷ lệ rời bỏ thấp kỷ lục được báo cáo của công ty và các chỉ số hoạt động được cải thiện.
Hệ số P/E của công ty (đã điều chỉnh) là 25,06 trong mười hai tháng qua tính đến quý 2 năm 2024, kết hợp với tỷ lệ PEG là 0,46, cho thấy cổ phiếu của T-Mobile có thể bị định giá thấp so với tiềm năng tăng trưởng thu nhập. Điều này có thể đặc biệt hấp dẫn đối với các nhà đầu tư khi xem xét hướng dẫn cả năm được nâng lên của công ty và hiệu suất mạnh mẽ trong việc bổ sung mạng điện thoại trả sau.
Doanh thu của T-Mobile trong mười hai tháng qua tính đến quý 2 năm 2024 đạt 79,1 tỷ USD, với biên lợi nhuận gộp là 63,6%. Những con số này nhấn mạnh khả năng của công ty trong việc tạo ra doanh thu đáng kể trong khi vẫn duy trì tỷ suất lợi nhuận lành mạnh, điều này rất quan trọng để tài trợ cho các cải tiến mạng đang diễn ra và các sáng kiến lãnh đạo 5G.
Một mẹo InvestingPro khác nhấn mạnh rằng T-Mobile đã cho thấy sự trở lại mạnh mẽ trong ba tháng qua, với tổng lợi nhuận giá là 25,32% trong giai đoạn đó. Hiệu suất này phù hợp với kết quả quý 3 tích cực của công ty và hướng dẫn nâng cao, cho thấy thị trường đang phản ứng thuận lợi với việc thực hiện chiến lược của T-Mobile.
Đối với các nhà đầu tư tìm kiếm phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp 14 mẹo bổ sung cho T-Mobile, cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.