Cuộc gọi thu nhập: Smart Sand vượt quá kỳ vọng quý 2 và tạo ra dòng tiền 13,5 triệu đô la

Smart Sand Inc. (NASDAQ: SND), nhà cung cấp cát trắng phương Bắc chất lượng cao hàng đầu, đã báo cáo kết quả tài chính mạnh mẽ cho quý II/2024. Khối lượng bán hàng của công ty đạt gần 1,3 triệu tấn, vượt qua dự báo và tạo ra dòng tiền tự do đáng kể 13,5 triệu đô la.

Mặc dù thu nhập giảm so với quý trước do chi phí cao hơn, Smart Sand cho thấy tỷ suất lợi nhuận đóng góp được cải thiện và EBITDA đã điều chỉnh. Công ty đang thực hiện các động thái chiến lược để mở rộng thị phần và đang chuẩn bị thưởng cho các cổ đông bằng các kế hoạch trả lại giá trị vào cuối năm nay.

Những điểm chính

• Sản lượng bán hàng của Smart Sand chỉ đạt dưới 1,3 triệu tấn trong quý 2, vượt kỳ vọng.
• Công ty báo cáo tỷ suất đóng góp được cải thiện là 19,8 triệu đô la.
• EBITDA điều chỉnh tăng lên 11,8 triệu USD trong quý.
• Smart Sand tạo ra 13,5 triệu đô la dòng tiền tự do và dự kiến sẽ duy trì tích cực trong cả năm.
• Kế hoạch giới thiệu các sáng kiến trả lại giá trị cho cổ đông vào cuối năm nay đã được công bố.
• Các nỗ lực mở rộng đang được tiến hành trong lưu vực Bakken và Marcellus, và vào thị trường Canada.
• Hai nhà ga mới ở Ohio sẽ nhắm mục tiêu vào thị trường hình thành đá phiến Utica.
• Công ty đang tập trung vào quản lý chi phí và hiệu quả để duy trì cơ cấu vốn vững mạnh.

Triển vọng công ty

• Smart Sand dự đoán dòng tiền tự do vẫn dương trong suốt cả năm.
• Khối lượng bán hàng dự kiến sẽ giảm trong quý 3 do giá khí đốt tự nhiên thấp hơn nhưng sẽ được bù đắp bằng khối lượng tăng ở Bakken và doanh số bán hàng mới ở lưu vực Utica.
• Công ty dự báo biên độ đóng góp trên mỗi tấn trong khoảng 14 đến 16 USD cho quý 3.
• Chi phí vốn trong năm dự kiến từ 10 triệu đến 13 triệu USD.
• Tăng trưởng tại thị trường Canada dự kiến, với doanh số bán hàng hiện chiếm khoảng 10% tổng doanh thu.

Điểm nổi bật của Bearish

• Lợi nhuận quý 2 giảm so với quý 1 do bồi thường ưu đãi và tiền bản quyền cao hơn.
• Một khoản lỗ đã được ghi nhận về việc dập tắt các khoản nợ liên quan đến các nỗ lực tái cấp vốn.

Điểm nổi bật của Bullish

• Công ty đang mở rộng thị phần và thiết lập sự hiện diện tại các thị trường mới.
• Smart Sand tập trung vào việc trở thành nhà sản xuất chi phí thấp, duy trì chất lượng sản phẩm cao và cung cấp dịch vụ đặc biệt.
• Các cơ sở Oakdale và Blair có vị trí tốt để tăng sản lượng khi nhu cầu tăng lên.

Bỏ lỡ

• Mặc dù hoạt động tổng thể mạnh mẽ, công ty đã trải qua sự sụt giảm lợi nhuận quý 2 so với quý 1.

Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp

• Các giám đốc điều hành đã thảo luận về công suất của mỏ Oakdale, có thể tăng sản lượng với mức tăng nhân sự tối thiểu.
• Mỏ Blair cũng có tiềm năng tăng khối lượng mà không cần chi phí vốn đáng kể.
• Hoạt động gia tăng dự kiến vào năm 2025, được thúc đẩy bởi nhu cầu khí đốt tự nhiên ngày càng tăng.
• Các lựa chọn hoàn vốn cổ đông, chẳng hạn như cổ tức hoặc mua lại cổ phiếu, đang được xem xét.

Hiệu suất mạnh mẽ của Smart Sand trong quý 2 năm 2024 cho thấy trọng tâm chiến lược về hiệu quả và mở rộng thị trường. Với cam kết của công ty về quản lý chi phí và các sản phẩm chất lượng cao, Smart Sand đang định vị mình để tăng trưởng bền vững trong cả thị trường năng lượng và cát công nghiệp. Các cổ đông có thể có lợi nhuận trong tương lai để mong đợi khi công ty đánh giá các lựa chọn hoàn vốn khác nhau. Cuộc gọi thu nhập tiếp theo dự kiến sẽ cung cấp thêm chi tiết về các sáng kiến này.

Thông tin chi tiết về InvestingPro

Smart Sand Inc. đã và đang điều hướng thị trường với một chiến lược nhấn mạnh hiệu quả và tăng trưởng. Dữ liệu mới nhất từ InvestingPro cung cấp cái nhìn sâu hơn về sức khỏe tài chính và định giá thị trường của công ty, điều này có thể rất quan trọng đối với các nhà đầu tư xem xét tiềm năng của Smart Sand.

Dữ liệu InvestingPro nhấn mạnh vốn hóa thị trường của công ty ở mức 83,02 triệu đô la, cho thấy quy mô và quy mô đầu tư trong ngành. Bất chấp những lo ngại về lợi nhuận, công ty đã cố gắng duy trì Tỷ lệ Giá / Thu nhập (P / E) là 9,33, điều chỉnh nhẹ lên 9,89 khi nhìn vào mười hai tháng qua tính đến quý 1 năm 2024. Điều này cho thấy thu nhập của Smart Sand vẫn được định giá hợp lý trên thị trường. Hơn nữa, tỷ lệ Giá/Sổ sách (P/B) ở mức thấp 0,32, có khả năng báo hiệu sự định giá thấp tài sản của công ty so với giá thị trường.

InvestingPro Tips đã làm sáng tỏ những thách thức và thế mạnh của công ty. Smart Sand đang giao dịch ở mức giá thấp / bội số sách, điều này có thể cho thấy một điểm vào hấp dẫn cho các nhà đầu tư giá trị. Tuy nhiên, công ty có biên lợi nhuận gộp yếu, ở mức 14,07%, phản ánh áp lực chi phí được nêu trong bài viết. Ngoài ra, các nhà phân tích không kỳ vọng Smart Sand sẽ có lãi trong năm nay, phù hợp với dự báo của chính công ty về sự sụt giảm doanh số bán hàng trong quý 3.

Đối với những người quan tâm đến phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp các mẹo bổ sung về Smart Sand Inc., có thể được truy cập tại https://www.investing.com/pro/SND. Những hiểu biết này cung cấp một cái nhìn sắc thái hơn về các chỉ số tài chính của công ty và triển vọng trong tương lai, giúp các nhà đầu tư đưa ra quyết định sáng suốt.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.