Cuộc gọi thu nhập: Ørsted báo cáo EBITDA tăng 22% so với cùng kỳ năm ngoái

Ørsted (ORSTED.CO), công ty năng lượng tái tạo của Đan Mạch, đã báo cáo EBITDA tăng 22% so với cùng kỳ năm ngoái trong 9 tháng đầu năm 2024, đạt 23,6 tỷ DKK. Công ty đã thu hẹp hướng dẫn EBITDA cho cả năm xuống còn 24 tỷ DKK đến 26 tỷ DKK. Mặc dù phải đối mặt với sự suy yếu trong các dự án ngoài khơi của Hoa Kỳ và giảm hướng dẫn CapEx cho năm 2024, Ørsted vẫn lạc quan về tăng trưởng trong tương lai, vì nó tiếp tục tăng công suất tái tạo, đã đưa vào vận hành 550 megawatt trong quý. Công ty cũng đã thực hiện các động thái chiến lược quan trọng, bao gồm việc thoái vốn 12,45% cổ phần trong bốn tài sản ở nước ngoài của Vương quốc Anh cho Brookfield với giá 15,7 tỷ DKK.

Những điểm chính

• EBITDA của Ørsted trong quý 3 năm 2024 là 4,4 tỷ DKK, đóng góp 23,6 tỷ DKK trong 9 tháng đầu năm, tăng 22% so với năm trước.
• Công ty đã thu hẹp hướng dẫn EBITDA cho năm 2024 xuống còn 24-26 tỷ DKK.
• 550 megawatt công suất tái tạo đã được đưa vào vận hành, nâng tổng danh mục đầu tư lên 18,2 gigawatt.
• 12,45% cổ phần trong bốn tài sản ở nước ngoài của Vương quốc Anh đã được thoái vốn cho Brookfield với giá 15,7 tỷ DKK, bao gồm tùy chọn mua lại.
• Lợi nhuận ròng quý 3 là 5,2 tỷ DKK, với lợi nhuận ròng điều chỉnh là 400 triệu DKK sau khi hạch toán các điều chỉnh và suy giảm tỷ giá hối đoái.
• Nợ ròng ở mức gần 63 tỷ DKK vào cuối quý 3.
• Tỷ trọng năng lượng tái tạo trong sản xuất của Ørsted tăng lên 97%, với mục tiêu phát điện không hóa thạch vào năm 2025.

Triển vọng công ty

• Ørsted dự đoán FFO và các chỉ số nợ ròng sẽ được cải thiện vào năm 2024, hướng tới mục tiêu phục hồi lên trên 30% vào năm 2026.
• Công ty đang tiến triển dự án Greater Changhua 4 tại Đài Loan và đang khám phá các cơ hội mới tại các thị trường như Mỹ và Đài Loan.

Điểm nổi bật của Bearish

• Những thách thức trong các dự án ngoài khơi của Hoa Kỳ, đặc biệt là với việc lắp đặt một cọc đơn tại Revolution Wind, đã dẫn đến sự suy giảm 0,3 tỷ DKK.
• Hướng dẫn CapEx năm 2024 giảm 20% được ghi nhận, do cân nhắc về thời gian và dòng tiền.
• Suy giảm tài sản trong nước chủ yếu là điều chỉnh kỹ thuật liên quan đến ước tính giá thị trường dài hạn.

Điểm nổi bật của Bullish

• Công ty vẫn tự tin vào khả năng quản lý an ninh điện gió ngoài khơi trong bối cảnh căng thẳng địa chính trị.
• Mặc dù CapEx cho Hornsea 4 cao hơn so với Hornsea 3, lợi nhuận là thỏa đáng.
• Giao dịch với Brookfield được xem là tích lũy giá trị và công ty vẫn đang đi đúng hướng để đạt được các mục tiêu tài chính năm 2026 và 2030.

Bỏ lỡ

• Lợi nhuận ròng đã điều chỉnh bị ảnh hưởng bởi tổn thất ròng trên danh mục đầu tư của Mỹ và các giả định giá điện được cập nhật.
• Công ty ghi nhận những khiếm khuyết cho các dự án cụ thể, bao gồm 1,5 tỷ DKK cho Sunrise Wind và 1,2 tỷ DKK cho Revolution Wind.

Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp

• Ban lãnh đạo xác nhận tập trung vào việc thực hiện chiến lược của họ mà không có kế hoạch cụ thể cho việc bán tài sản.
• Công ty chưa có kế hoạch cập nhật các mục tiêu dài hạn cho năm 2026 và 2030, sẽ được xem xét hàng năm.
• Các giao dịch trong tương lai sẽ phụ thuộc vào các cơ hội tạo ra giá trị và Ørsted tự tin vào sự mạnh mẽ của dự án Revolution Wind bất chấp các vấn đề gần đây.

Báo cáo kết quả kinh doanh quý III của Ørsted đã nhấn mạnh khả năng phục hồi và quản lý tài sản chiến lược của công ty trong bối cảnh bối cảnh năng lượng đang thay đổi. Với những cột mốc quan trọng đã đạt được và tập trung rõ ràng vào việc mở rộng công suất tái tạo, Ørsted đang điều hướng sự phức tạp của thị trường năng lượng tái tạo trong khi vẫn duy trì các mục tiêu tài chính và hiệu quả hoạt động. Khi công ty tiếp tục chuyển đổi xanh, nó vẫn là một nhân tố quan trọng trong sự thay đổi toàn cầu hướng tới các giải pháp năng lượng bền vững.

Thông tin chi tiết về InvestingPro

Để bổ sung cho báo cáo tài chính của Ørsted, hãy đi sâu vào một số chỉ số và thông tin chi tiết chính từ InvestingPro cho ADR (DNNGY) của Ørsted.

Theo dữ liệu của InvestingPro, vốn hóa thị trường của Ørsted ở mức 22,28 tỷ USD, phản ánh sự hiện diện đáng kể của Ørsted trong lĩnh vực năng lượng tái tạo. Hệ số P/E (đã điều chỉnh) của công ty trong mười hai tháng qua tính đến quý 3/2024 là 13,85, thấp hơn đáng kể so với hệ số P/E hiện tại là 30,18. Sự khác biệt này cho thấy thu nhập gần đây đã được cải thiện so với giá cổ phiếu.

Một mẹo của InvestingPro nhấn mạnh rằng Ørsted đang giao dịch ở tỷ lệ P/E thấp so với tăng trưởng thu nhập ngắn hạn, với tỷ lệ PEG là 0,26 trong mười hai tháng qua tính đến quý 3 năm 2024. Điều này có thể chỉ ra rằng cổ phiếu có khả năng bị định giá thấp khi xem xét triển vọng tăng trưởng của nó, phù hợp với triển vọng lạc quan của công ty về tăng trưởng trong tương lai như đã đề cập trong báo cáo thu nhập.

Một mẹo InvestingPro có liên quan khác lưu ý rằng Ørsted đã tăng cổ tức trong 7 năm liên tiếp, điều này có thể thu hút các nhà đầu tư tập trung vào thu nhập. Tuy nhiên, điều quan trọng cần lưu ý là ngày giao dịch không hưởng quyền cổ tức gần đây nhất là ngày 8/3/2023 và các nhà đầu tư nên biết thời điểm phân phối cổ tức trong tương lai.

Doanh thu của công ty trong mười hai tháng qua tính đến quý 3 năm 2024 là 10.44 tỷ USD, với tỷ suất lợi nhuận gộp là 51.66%. Trong khi tăng trưởng doanh thu cho thấy mức giảm 9,36% trong giai đoạn này, tăng trưởng EBITDA của Ørsted là 55,29% thể hiện hiệu quả hoạt động mạnh mẽ, phù hợp với mức tăng EBITDA 22% so với cùng kỳ năm ngoái được đề cập trong bài viết.

Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp các mẹo và số liệu bổ sung ngoài những gì được trình bày ở đây. Trên thực tế, có thêm 11 Mẹo InvestingPro dành cho Ørsted, cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.