First Internet Bancorp (NASDAQ: INBK) đã công bố tăng trưởng tài chính đáng kể trong quý III/2024, đánh dấu quý thứ tư liên tiếp mở rộng thu nhập hai con số. Ngân hàng báo cáo thu nhập ròng tăng 21% so với quý trước, với doanh thu tăng đáng kể và hiệu suất cho vay mạnh mẽ. Ban lãnh đạo vẫn tự tin về quỹ đạo tài chính của công ty, như được phản ánh trong triển vọng của họ trong các quý tới, trích dẫn các điều kiện thị trường thuận lợi và các sáng kiến chiến lược.
Những điểm chính
- Thu nhập ròng tăng lên 7 triệu đô la, tăng 21% so với quý trước, với thu nhập pha loãng trên mỗi cổ phiếu tăng 19% lên 0,80 đô la.
- Doanh thu hoạt động tăng 4% so với quý trước và tăng 36% so với cùng kỳ năm trước, được hỗ trợ bởi thu nhập lãi thuần và thu nhập ngoài lãi, đặc biệt là từ cho vay SBA.
- Lợi suất khởi tạo khoản vay giữ ổn định ở mức 8,85%, thu nhập lãi thuần hàng năm tăng 25% và tỷ lệ cho vay trên tiền gửi cải thiện lên 84%.
- Tiền gửi trung bình tăng 5%, với mức tăng 12% so với quý trước, chủ yếu được thúc đẩy bởi quan hệ đối tác fintech và sản xuất CD.
- Nguồn gốc cho vay SBA đã tăng 35% từ đầu năm đến nay, khiến ngân hàng trở thành người cho vay SBA 7 (a) lớn thứ tám ở Hoa Kỳ.
- Chất lượng tín dụng vẫn vững chắc, với tỷ lệ nợ xấu tăng nhẹ, hiện chiếm 56 điểm cơ bản trong tổng dư nợ.
- Giá trị sổ sách hữu hình tăng 3,6% trong quý 3 và tăng gần 11% so với cùng kỳ năm trước.
Triển vọng công ty
- Ban lãnh đạo dự đoán đà lợi nhuận tiếp tục tăng trong quý 4, được hỗ trợ bởi thành phần danh mục cho vay thuận lợi và chi phí huy động thấp hơn sau khi Fed cắt giảm lãi suất.
- Ngân hàng dự kiến dư nợ cho vay tăng 1,5% đến 2% và thu nhập lãi thuần tăng 10% đến 15% trong quý 4/2024.
- Biên lãi thuần dự kiến từ 1,8% đến 1,85%, với nguồn gốc SBA dự báo sẽ tăng trưởng 15% đến 20% vào năm 2025.
Điểm nổi bật của Bearish
- Nợ xấu tăng nhẹ.
- Chi phí ngoài lãi vay tăng do lương và nhân sự cao hơn.
- Giá thị trường thứ cấp giảm có thể ảnh hưởng đến doanh số cho vay, mặc dù ngân hàng vẫn tự tin vào vị thế thanh khoản của mình.
Điểm nổi bật của Bullish
- Nền tảng SBA của ngân hàng tiếp tục phát triển mạnh với mức tăng 35% trong nguồn gốc cho vay.
- Ban lãnh đạo kỳ vọng ước tính thận trọng ít nhất 10 điểm cơ bản mở rộng biên lợi nhuận mỗi quý vào năm 2025, có khả năng dẫn đến tăng thu nhập lãi thuần.
- Cơ hội mua lại các công ty FinTech khi các tổ chức truyền thống rút lui có thể mang lại cơ hội tăng trưởng đáng kể.
Bỏ lỡ
- Ngân hàng ghi nhận sự sụt giảm khiêm tốn trong nợ quá hạn SBA sau khi đạt đỉnh vào tháng Bảy.
- Nợ quá hạn của người tiêu dùng vẫn dưới 1%, không có vấn đề gì đáng kể trong các chuỗi bán lẻ lớn.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Ban lãnh đạo giải quyết các hành động được thực hiện đối với các khoản vay quá hạn 90 ngày, đặc biệt là trong lĩnh vực kinh doanh nhỏ và nhượng quyền thương mại.
- Ken Lovik thảo luận về kỳ vọng tăng trưởng biên lãi ròng và tác động của việc cắt giảm lãi suất tiềm năng của Cục Dự trữ Liên bang.
- David Becker tái khẳng định mục tiêu đạt được 3 đô la thu nhập cho năm 2024 và tăng trưởng tiềm năng lên 4 đô la vào năm 2025, tùy thuộc vào điều kiện chính trị ổn định.
Cuộc gọi thu nhập mới nhất của First Internet Bancorp vẽ nên bức tranh về một ngân hàng đang trên đà phát triển, với một chiến lược rõ ràng để duy trì tăng trưởng và điều hướng các thách thức của thị trường. Với sự gia tăng mạnh mẽ về thu nhập ròng và triển vọng tự tin từ ban lãnh đạo, ngân hàng dường như có vị trí tốt để tận dụng các cơ hội mới nổi và thực hiện các mục tiêu tài chính cho năm hiện tại và hơn thế nữa.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Hoạt động tài chính mạnh mẽ của First Internet Bancorp trong quý 3 năm 2024 được hỗ trợ thêm bởi dữ liệu từ InvestingPro. Vốn hóa thị trường của công ty đứng ở mức 302,25 triệu đô la, phản ánh vị trí vững chắc của nó trong lĩnh vực ngân hàng. Đáng chú ý, mức tăng trưởng doanh thu 26,53% của INBK trong mười hai tháng qua phù hợp với mức tăng ấn tượng 36% so với cùng kỳ năm ngoái về doanh thu hoạt động được báo cáo trong cuộc gọi thu nhập.
Khả năng sinh lời của ngân hàng được nhấn mạnh bởi hệ số P/E hấp dẫn là 13,89, đặc biệt hấp dẫn khi xem xét triển vọng tăng trưởng của công ty. Điều này được củng cố bởi InvestingPro Tip chỉ ra rằng INBK đang giao dịch ở tỷ lệ P/E thấp so với tiềm năng tăng trưởng thu nhập ngắn hạn.
Một mẹo khác của InvestingPro nhấn mạnh rằng thu nhập ròng dự kiến sẽ tăng trong năm nay, điều này chứng thực triển vọng lạc quan của ban lãnh đạo về đà thu nhập tiếp tục trong quý 4 và hơn thế nữa. Xu hướng tích cực này được hỗ trợ thêm bởi lợi tức đầu tư mạnh mẽ của ngân hàng, với tổng lợi nhuận đáng chú ý 141,82% trong năm qua.
Điều đáng chú ý là First Internet Bancorp đã duy trì chi trả cổ tức trong 13 năm liên tiếp, như được chỉ ra bởi một InvestingPro Tip khác. Điều này thể hiện cam kết của công ty đối với lợi nhuận của cổ đông và sự ổn định tài chính, ngay cả khi công ty theo đuổi các cơ hội tăng trưởng.
Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm một phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp 8 lời khuyên bổ sung cho First Internet Bancorp, cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.