CAE Inc. (CAE), công ty hàng đầu thế giới về mô phỏng và đào tạo cho thị trường hàng không dân dụng và quốc phòng, đã báo cáo kết quả tài chính quý IV và cả năm cho năm tài chính 2024. Công ty đã công bố mức tăng 13% so với cùng kỳ năm ngoái trong tồn đọng điều chỉnh và 1,6 tỷ đô la đơn đặt hàng trong quý.
Bất chấp những thách thức trong phân khúc Quốc phòng, dẫn đến suy yếu và đàm phán lại hợp đồng kế thừa, CAE đã mang lại sự tăng trưởng mạnh mẽ trong các thị trường cốt lõi của mình. Việc thoái vốn kinh doanh Chăm sóc sức khỏe của nó đã mang lại lợi nhuận và đóng góp vào dòng tiền tự do mạnh mẽ là 418 triệu đô la trong năm. Phân khúc Dân dụng của CAE đã chứng kiến doanh thu tăng 6% trong quý 4, với các đơn đặt hàng trị giá 832 triệu đô la, bao gồm cả việc giao 17 thiết bị mô phỏng toàn bộ chuyến bay.
Những điểm chính
- Tồn đọng điều chỉnh của CAE tăng 13% so với cùng kỳ năm ngoái.
- Công ty đã báo cáo 1,6 tỷ đô la trong các đơn đặt hàng, với hiệu suất mạnh mẽ trong phân khúc Dân sự.
- Kinh doanh quốc phòng phải đối mặt với những thách thức, dẫn đến suy yếu và đàm phán lại hợp đồng kế thừa.
- CAE thoái vốn kinh doanh Chăm sóc sức khỏe, dẫn đến lợi nhuận 16,5 triệu đô la.
- Công ty đã tạo ra 418 triệu đô la dòng tiền tự do cho năm tài chính.
- CAE công bố kế hoạch tăng chi tiêu vốn thêm 50 triệu đô la lên 100 triệu đô la trong tài khóa 2025 cho các khoản đầu tư tăng trưởng.
Triển vọng công ty
- CAE dự kiến tăng trưởng doanh thu phần trăm thấp đến trung bình một con số trong Quốc phòng cho năm tài chính 2025.
- Công ty đặt mục tiêu biên lợi nhuận quốc phòng từ 6% đến 7% hàng năm.
- CAE có kế hoạch thúc đẩy sự phối hợp giữa các phân khúc Dân sự và Quốc phòng và tăng cường khả năng thực thi của mình.
- Công ty đặt mục tiêu duy trì tình hình tài chính vững mạnh đồng thời hoàn trả vốn cho cổ đông.
Điểm nổi bật của Bearish
- Doanh thu mảng quốc phòng giảm 21% trong quý 4 do điều chỉnh lợi nhuận trên các hợp đồng kế thừa.
- Khoản lỗ hoạt động phân khúc đã điều chỉnh trong Quốc phòng là 65,7 triệu đô la trong quý 4.
- Trong năm, doanh thu quốc phòng ổn định, nhưng thu nhập hoạt động mảng điều chỉnh giảm 98%.
Điểm nổi bật của Bullish
- Doanh thu quý 4 mảng dân dụng tăng 6%, thu nhập hoạt động mảng điều chỉnh tăng 17%.
- Trong năm, doanh thu dân dụng tăng 12%, với thu nhập hoạt động phân khúc được điều chỉnh tăng 13%.
- Tình hình tài chính của CAE được cải thiện với đòn bẩy giảm xuống dưới ba lần nợ ròng so với EBITDA điều chỉnh.
Bỏ lỡ
- Mảng Quốc phòng không đạt kỳ vọng, dẫn đến việc ghi nhận rủi ro trên các hợp đồng cũ.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Giám đốc điều hành Marc Parent đã thảo luận về việc tái định vị chiến lược của phân khúc Quốc phòng và kế hoạch tăng trưởng và tỷ suất lợi nhuận cao hơn của công ty.
- CAE đang tập trung vào việc đàm phán lại các hợp đồng và giải quyết các vấn đề lợi nhuận trong mảng Quốc phòng.
- Công ty đang đầu tư hữu cơ vào phân khúc Dân dụng, kỳ vọng tăng trưởng và thời gian tăng tốc từ hai đến ba năm để có lợi nhuận vững chắc.
- Việc bổ nhiệm COO của CAE được kỳ vọng sẽ mang lại những cải tiến về hoạt động và sức mạnh tổng hợp.
Tóm lại, CAE đang điều hướng qua giai đoạn chuyển đổi với các động thái chiến lược nhằm củng cố phân khúc Quốc phòng trong khi tận dụng nhu cầu mạnh mẽ trong kinh doanh Dân sự. Ban lãnh đạo của công ty vẫn tập trung vào việc thực hiện chiến lược dài hạn để đạt được sự tăng trưởng bền vững và giá trị cổ đông.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
CAE Inc. đã chứng minh khả năng phục hồi trong phân khúc Dân sự của mình, với mức tăng doanh thu đáng chú ý 6% trong quý 4 và tăng trưởng tồn đọng đáng kể. Việc thoái vốn chiến lược của công ty đối với hoạt động kinh doanh Chăm sóc sức khỏe và dòng tiền tự do mạnh mẽ làm nổi bật cam kết tối ưu hóa danh mục đầu tư và duy trì sức khỏe tài chính.
InvestingPro Tips cho thấy CAE hiện đang giao dịch ở tỷ lệ P / E thấp so với tăng trưởng thu nhập ngắn hạn, điều này có thể đưa ra một điểm định giá hấp dẫn cho các nhà đầu tư xem xét triển vọng của công ty. Ngoài ra, các nhà phân tích dự đoán rằng CAE sẽ trở lại lợi nhuận trong năm nay, nếu được thực hiện, có thể cung cấp chất xúc tác tích cực cho cổ phiếu.
Từ dữ liệu thời gian thực do InvestingPro cung cấp, CAE có vốn hóa thị trường là 5.92 tỷ đô la và đang giao dịch với tỷ lệ P / E đã điều chỉnh là 24.12, xem xét mười hai tháng cuối cùng tính đến quý 4 năm 2024. Tỷ lệ PEG của công ty ở mức 0,54, cho thấy giá trị tiềm năng khi tính đến tốc độ tăng trưởng thu nhập. Hơn nữa, giá CAE đang dao động gần mức thấp nhất trong 52 tuần, đây có thể là điểm vào cơ hội cho các nhà đầu tư.
InvestingPro cũng nhấn mạnh rằng CAE không trả cổ tức, điều này có thể phù hợp với các nhà đầu tư tập trung vào thu nhập. Tuy nhiên, đối với những người nhìn vào tiềm năng tăng trưởng, dự báo lợi nhuận trở lại của công ty và biến động giá thấp của cổ phiếu có thể là những yếu tố hấp dẫn trong quá trình ra quyết định đầu tư của họ.
Đối với độc giả quan tâm đến phân tích sâu hơn và các Mẹo InvestingPro bổ sung, hiện tại có thêm 7 mẹo có sẵn trên CAE tại InvestingPro. Để truy cập những thông tin chi tiết này và đưa ra quyết định đầu tư sáng suốt hơn, hãy cân nhắc sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24 để được giảm thêm 10% cho đăng ký Pro và Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.